Хотите знать, как рискнуть 60% депозита на сделку с соблюдением риск менеджмента (мани менеджмента)?

Хотите знать, как  рискнуть 60% депозита на сделку с соблюдением риск менеджмента (мани менеджмента)?

Есть пресловутое правило. Рисковать на сделку можно 2-5% от депозита. Это правило передается из рук в руки, как в строительстве ГОСТы. При этом никто отдает себе отчет. Откуда эти цифры взялись. По факту, эти значения далеко от истины. И хороши только для начинающих. Впрочем, для начинающих я рекомендовал бы не более 0.5% и меньше от депозита. По всем известным причинам.

В чем суть проблемы риск менеджмента и мани менеджмента? Проблемы мани менеджмента весьма обширны, и о нем не эта статья. Риск менеджмент – это главная составляющая мани менеджмента. Об этом и поговорим.  

Какая главная и основная цель риск менеджмента? Представьте. У нас есть некая стратегия. На которую мы выделяем некую сумму – депозит.  Наша задача совершить большое количество сделок, сделав прибыль. При этом не потерять слишком много, что бы не изменить доходность стратегии или убить ее. Если в большинстве случаем именно так и произойдет. Значит, наш риск полностью оправдан. Не совсем. Есть и вторая задача. Это создать максимальную прибыль, какую мы можем выжать из стратегии. Если мы будем придерживаться 5% риска вместо 10%, мы получим доходность в два раза хуже. А что, если использовать 60% на одну сделку?  Деньги в глазах появились? Скажите, нереально? Ничего подобного. Просто Вы не умеете считать величину риска.

Перейдем к математике. Возьмем некую условную стратегию. Что нам мешает вложить 60% от депозита? Просадка этой стратегии. Где ее взять? Любой тестер стратегии знает, откуда берется максимальная просадка. В результате непрерывной последовательности убыточных сделок. Это некая величина – Н. Обозначим так же риск на одну сделку — Р.  Тогда наша задача, что бы депозита хватило на Р*Н, при этом мы бы все это время сохранили величину позиции. Величину позиции обозначим через: Л -  количество лот и Ц – цена лота. Д – депозит на  стратегию. Получим формулу:

Д-Л*Ц=Н*Р

Формула говорит. Что если мы получим по счету просадку Н*Р. Все равно мы можем продолжить совершать сделки с количеством лот Л. Т.е. даже если непрерывная просадка пойдет сразу, мы не изменяем стратегию вынужденно. А положительные сделки в конечном счете вытянут наш счет. И мы заработаем на стратегии. Теперь возьмем вторую формулу:

Р=Л*(С1-С2)

Где С1-С2 это величина убытков. Т.е. количество пунктов, которая может пройти цена не в нашу сторону, выраженная в стоимость лотов покупаемых и продаваемых. Которая дает нам стратегия. Превышать, который, мы не можем. Что, если наш реальный риск уменьшить в два раза. То мы получим. Что можем в два раза увеличить количество лот для сделки. И получить доходность  два раза выше. Решаем уравнение, получим:

 Д-Л*Ц=Н*Л*(С1-С2)

Количество лот на сделку:

Л= Д/(Ц+Н*(С1-С2))

Т.е. по формуле мы имеем максимальное количество лот на сделку. Которое мы можем взять, не нарушив риск менеджмент. Сколько это  будет от депозита?

%= Л*Ц/Д * 100

Возможно, вы хотите знать величину риска, а не количество лот на сделку. Величина риска должна определяться стратегией. А что, если вы не имеете это значение? В этом случае лучше не пользуйтесь моей формулой. Забудьте все то, что прочитали сейчас,  мой совет. Вы просто потеряете все деньги слишком быстро, прежде чем поймете рынок.

Теперь в числах. К примеру, у меня есть 30 000 рублей. Есть стратегия. Которая дает просадку не более 1000р (Р) и количество одновременно убыточных равно 10 (Н). То могу купить 2 лота сбербанка (2440р).  Что соответствует 8% от депозита. Теперь предположим, я нашел стратегию с риском 100 р. на сделку. Это уже 13 лот. Это соответствует 52% от депозита. Если за 13 сделок получу 13000 убытков. У меня все равно останется 17000 рублей. На которые, я могу купить 13 лот сбербанка. И прибыль от этой сделки увеличит мой счет.

А что будет, если просадка составит 11 последовательных убытков в реальности? Т.е. больше, чем мы видели на истории. Мы не сможем купить нужное количество нам лот. Общая доходность из–за этого просядет. И может убить прибыльность стратегии. На этот счет есть правило – минимальное количество последовательных убытков. Но если и оно не поможет. Для этого есть правила из мани менеджмента. О которых расскажу в следующих постах.

А что делать с прибылью? К примеру, наш счет увеличился с 30 000 до 40 000. Можем ли мы увеличить количество лот на сделку? И нет и да. Все зависит от того. В какой последовательности Вы получили эту прибыль. Об этом рассажу в ближайшем посте. Если это интересно.