Пробой на опционах ( часть 2)

Добрый день                    
    вчера купили 69 декабрьских колов на 100 000 рублей  
    о причинах покупки писал (ссылка) 
    цель данной покупки обогнать доходность по фьючерсу и достичь лучшей  риск/доходности 
    После небольшой критики решил предложить два варианта такой позиции: 

1. Опционно консервативная 
2. Опционно агрессивная (вариант в котором нахожусь я) 

1)
  Рассмотрим, что произошло с нашей конструкцией за день.
  В первом варианте мы купили колов перед пробоем, и в момент пробоя так как мы перестраховщики  и не верим в дальнейший рост нашего   актива или сумма от портфеля достаточно большая продали 70 колы  тем самым обеспечили себе без рисковую конструкцию колл спред с   нулевым  риском !!!!


Давайте  подведем итоги, изначальное ГО по конструкции были наши 100 000 рублей 
риски были порядка 30 %  с учетом того что пробой мог не состояться и стоимость опционов могла развалится но это уже другая история ...
После пробоя мы продаем  70 коллы по цене которая нас устраивает, то есть обеспечиваем себе уже без рисковую позицию. Как только мы это сделали ГО по нашей позиции сократилось вдвое что тоже не мало важно и становиться около 52 000 рублей.
Что еще полезного мы сделали, убили ТЕТУ она нас больше не волнует.
Теперь что будет с нашей позицией не случилось мы в любой ситуации не потиряем ни копейки.
По доходности за день наша консервативная позиция находится в плюс 78 914 рублей, а потенциал нашей конструкции составляет 295 000 рублей.  
 
Математика :
        Изначальный риск 30 000 рублей и этот риск мы рассматриваем всего лишь на один день!!!!
        Максимальная доходность  295 000 рублей.  
       
Итого: риск доходность изначально составляет  1 к 9,8!!! и уже сегодня вложено 52 000 рублей рисков по этим деньгам НЕТ               

 прибыль онлайн  78 914 рублей. 


2) 
Рассмотрим что произошло с другой нашей конструкцией за день более агрессивной .
В этой конструкции мы ничего не делаем просто купили держим и ждем более высоких целелей
Риск оставляем тот же 100 000 рублей, ну а в реальности он порядка 30 000 рублей.  

  Эта конструкция конечно пока проигрывает предыдущей по риск / доходности так как  ГО по конструкции были наши 100 000 рублей 
   сейчас оно выросло до 126 000 рублей. Риски остаются порядка 30 % от изначальной позиции около 30 000 рублей. Так как волатильность еще не расширилась данная конструкция не полностью раскрылась по доходности. На данную позицию будет влиять ТЕТА и рассчитана она на молниеиносное движение пока этот сценарий высоко вероятен (смотри здесь). По доходности наша агрессивная позиция за день принесла 86 079 рублей , и потенциал  конструкции не ограничен.

Математика :
         Риск: 30 000 рублей 
        Максимальная доходность : не ограничена 
       
Итого: риск сохраняем на уровне 30 000 рублей  доходность не ограничена этот параметр будем менять в зависимости от силы движения нашего БА
 прибыль онлайн  86 079 рублей.   

Хотел так же продемонстрировать Вам изменение БА а в частности USD/RUB 
ориентировочно по целям сопротивление в районе 69 рублей. 
Но пока уперлись в волатильность недели ...
Ждем УД )) 

   
Спасибо за внимание, просьба ставьте плюсики и комментируйте всегда открыт к диалогу. 

С уважением Rinatius