Почему усредняться ошибочно (ликбез)

Здесь «ГУРУ» рынка всерьез обсуждают прием усреднения и удивляются итоговым убыткам. Покажем элементарную теорию этой « проблемы » на примере.

Вероятность достижения цены 62 рубля за доллар — 55%, 65 рублей – 43%.Вопрос: какова вероятность достижения цены в 65 рублей если пробит уровень 62 рубля

Ответ — 0,43/ 0,55 = 0,782

То есть, если при пробое уровня, вы продолжаете удерживать убыточную позицию в расчете на профит, это теоретическая ошибка и Ваш успех, лишь случаен, так как вероятность пробоя следующего уровня даже выше, чем пробитого ...

Ликбез

cerenc

Москва

9 660

с 21 февраля 2013

19 Комментариев

А. Г.
14 октября 2015, 19:39
Это зависит от рынка. Если корреляция соседних приращений отрицательна, то усреднение — это способ уменьшения риска при оптимальном соотношении доходность-риск. При положительной корреляции, усреднение — это «смерть депозиту», при нулевой — «мертвому припарка».
+11
FonSmirnov
14 октября 2015, 19:48
А вот тут подробно про корреляцию соседних приращений
pe.cemi.rssi.ru/pe_2014_3_39-58.pdf
+1
astic
14 октября 2015, 20:00
наскока я понимаю эти умные термины то если инструмент внутри дня знатно колбасит и ты можешь нарезать прибыль интрадей покупая продавая то гепы через ночь у тя окупаются этим интрадейным расколбасом
если же колебаний внутри дня мало или нет то усреднение понятно дело ведет к убыткам сразу
+3
astic
14 октября 2015, 20:03
ну и если ты попадаешь на рост волатильности колебаний то увеличивай шаг усреднения своего когда рынок идет против тебя
+1

Читайте на SMART-LAB:

Акции Норникеля вошли в десятку самых популярных бумаг на бирже

На днях Мосбиржа поделилась итогами работы за 2025 год . Количество частных инвесторов за 12 месяцев увеличилось на 5 млн до 40,1 млн, открыто 76 млн счетов (+11,7 млн за 2025 год), ежемесячно...

Норникель

10:24

📈 Почему важно инвестировать в компании с понятной логикой роста

Инвестору важно не просто видеть рост цифр, а понимать, откуда он берётся. Когда динамика объяснима, к ней проще относиться спокойно — без ожиданий чуда и без лишних вопросов. Понятная...

МГКЛ

10:00

Дефицит госбюджета РФ в 2025 году, по предварительным данным, вырос до 2,2% ВВП

В Минфине РФ сообщили, что госбюджет России в 2025 году получил нефтегазовых доходов в размере только 8,48 трлн руб., что оказалось на 24% ниже полученных нефтегазовых доходов 2024 года. В 2025...

Freedom Finance Global

12:11

Обзор данных Росстата по выработке электроэнергии в РФ в ноябре 2025г. и по потреблению энергии в декабре 2025г.

Росстат представил данные по выработке электроэнергии в РФ в ноябре 2025г.: 👉выработка электроэнергии в РФ — 104,59 млрд кВт*ч. ( -2,69% г/г) — в т.ч. выработка ТЭС станциями — 68,43...