PANCAP
PANCAP Копипаст
18 февраля 2015, 01:26

НЕФТЬ: игра на понижение еще не закончилась

Нефть, как много в этом звуке, для сердца русского слилось…

Напомню, что на текущей неделе данные по запасам сырой нефти в США будут опубликованы в четверг в 19.00 по МСК, в понедельник в США был праздник, поэтому выход статистики был перенесен. Прогноз + 3,050 млн. баррелей, и если запасы снова вырастут, это будет уже шестой подряд неделей роста в этом году.
1 неделя года – 3,062 млн. баррелей
2 неделя года + 5,389 млн. баррелей
3 неделя года + 10,071 млн. баррелей
4 неделя года + 8,874 млн. баррелей
5 неделя года + 6,333 млн. баррелей
6 неделя года + 4,868 млн. баррелей
7 неделя года + 3,050 млн. баррелей (прогноз)

Если говорить объективно, то ничего пока на рынке нефти не изменилось, спрос на тех же уровнях, добыча не сокращается. Поэтому ожидать продолжения роста цен на нефть пока является сомнительной перспективой с фундаментальной точки зрения.

Обратите внимание на открытый интерес в американский WTI (рис.1), разворот рынка сопровождался бы сокращением позиций, чего не было, и сейчас мы наблюдаем простой отскок от восходящего тренда.
НЕФТЬ: игра на понижение еще не закончилась 

Индексы США растут, доллар тоже, это негатив для рынка нефти. Про влияние доллара США и активов, номинированных в долларах США на рынок нефти подробнее можно почитать тут http://pancap.ru/%D0%BD%D0%B5%D1%84%D1%82%D1%8C%20%D0%B8%D0%BD%D0%B4%D0%...

Стоит еще обратить внимание на интересную схему, которая позволяет «скрыть» убытки от торговли нефти за счет переноса их «в будущее». Думаю, что многие из Вас слышали про то, что отдельные игроки на рынке нефти фрахтуют танкеры и загружают туда реальную сырую нефть на хранение. Индекс фрахта сейчас на минимумах, видимо в мировой экономике не все так хорошо, как нам говорят, поэтому эта игра стоит свеч, если вы ждете роста цен в ближайшей перспективе. Танкеры, которые заполнены нефтью, дрейфуют в морях и океанах, вы оплачиваете хранение и ждете, когда нефть вырастет в цене. Схема очень интересная, так как позволяет перевести поставочные фьючерсы в базовый актив, не фиксируя убыток, а показав покупку актива в балансе. Чем успешно пользуются многие инвест дома и хедж фонды. Эти танкеры несут потенциальный риск для цен на нефть, потому как если инвесторы начнут фиксировать убытки или прибыль, то на рынке появится дополнительный профицит нефти.

Наиболее вероятный сценарий краткосрочного движения цен на нефть представлен на рис. 2. Проход ниже диапазона 50,40 – 48,00 доллара за баррель позволит продавцам увести котировки к новым минимумам в район 40 — 36 долларов за баррель (рис.3), откуда и стоит ждать разворота и формирование нового тренда.

Подробнее http://pancap.ru/%D1%86%D0%B5%D0%BD%D1%8B%20%D0%BD%D0%B0%20%D0%BD%D0%B5%D1%84%D1%82%D1%8C


НЕФТЬ: игра на понижение еще не закончиласьНЕФТЬ: игра на понижение еще не закончилась 


14 Комментариев
  • Лёва Соловейчик
    18 февраля 2015, 04:10
    тоже внимательно слежу за нефтью и — очень хотел бы, чтобы ваш прогноз поскорее сбылся, однако же — наблюдая за тенденцией все больше прихожу в уныние; ведь если посмортеть на месячный график, как раз на выложенном вами же рисунке 3, то явно видно, что характер последнних месячных свеч практически идентичен бычьим разворотам января 2005-го, января 2007, октября 2009, сентября 2010, июля 2012 — когда последняя месячная медвежья свеча оставляла длинный хвост и за ней следовала бычья, которая ее не только поглощала, но и закрывалась выше открытия медвежьего месяца; после чего шел тренд вверх, причем не давали даже внутри месяцев хоть сколько-нибудь существенного отката; сейчас конечно ситуация немного иная по сравнению с приведенными, но все равно локально все пока складывается в пользу тренда вверх и если даже сильно высоко не уйдет, то может очень долго трепыхаться на уровнях существенно выше текущих, а перелой если и будет, то лишь через какое-то количество месяцев, т.е. возможно, не очень скоро; как-то так… Буду очень рад ошибиться, но пока это только надежды..)
      • Лёва Соловейчик
        18 февраля 2015, 08:37
        PANCAP.RU, все равно, то что уже показали выше _максимума_ предыдущего медвежьего месяца (по крайней мере, по Брент) — очень плохо для шорта. Да и локально — я не вижу признаков финала выноса, и более того — есть признаки даже не то что начала, а пока лишь подготовки к очередному продолжению выноса вверх (очень вязкое топтание на месте с невыпусканием вниз)
  • Мой господин
    18 февраля 2015, 08:58
    Я еще давно топик писал, что видели дно по нефти
    • Dr. Кризис
      18 февраля 2015, 11:04
      pansportsmen, А я давно еще пост писал, что не видели дно по нефти.
  • Тюренков Олег
    18 февраля 2015, 09:55
    Азия на сегодня уже закрылась и уходит на неделю отмечать новый год, спрос на комоды упадет сильно. Но как показывает рынок в азиатскую сессию движения цены практически минимальны, руководят рынком амеры. Так что как захотят, так и сделают
  • Дер Борзен Шпекулант
    18 февраля 2015, 10:43
    У меня уже такое впечатление, что цена на нефть не зависит ни от свечей, ни от запасов в США, ни от самой цены на нефть...
    Вероятно, дело обстоит так: главараб проснулся, левое яйцо почесал и сказал...
    От людей, записывающих на видео как они сжигают долларовые купюры, дабы показать свою крутость (ну хоть так), какой-то адекватности и предсказуемости ожидать трудно.
  • Borrris
    18 февраля 2015, 10:47
    Это все конечно верно… Плохо только то, что все ждут примерно такого развития события… Толпа не верит в разворот. Поход на 45 должен быть обязательно, и 63 это промежуточный чек-поинт видный на графике невооруженным глазом. И все факторы, которые обусловили нефтяной обвал продолжают действовать, но все это как-то очень очевидно… Должен быть вынос толпы шортистов… Будет либо сюрприз (со знаком минус для шортистов) в четверг при публикации запасов, либо что-то более серьезное… Возможен весьма неожиданный сюрприз от саудитов.

    Вариант разворота нефти рассматривать сложно… «Партнеры» нас так проссто не отпустят. Буду рад ошибиться :)
    • Borrris
      18 февраля 2015, 10:52
      Borrris, В принципе могут в четверг и увеличение запасов отыграть ростом нефти (не в первый и не в последний раз)… потом расскажут про фиксацию по факту или еще какую-нибудь аналитическую сказочку )))
  • Pereira
    18 февраля 2015, 14:25
    ну да, чем больше высота падения мячика, тем больше отскоков сделает с угасающей амплитудой ;)
    есть подозрения CL к $38-40 однако также имеет смысл мониторить пробой $54

Активные форумы
Что сейчас обсуждают

Старый дизайн
Старый
дизайн