Мой путь в инвестиции: обратно и туда.

Доброго дня, уважаемые спекулянты!
 
   В этом посте расскажу о своём пути на рынке.
Мой логин на этом сайте – faturist. Составлен смыслово из трёх слов – fatum&future&turist – идущий по жизни, в соответствии со своим предназначением (роком, судьбой). Плыву по реке жизни, но весло у меня в руках. Перевод вольный, мой, авторский. Филологов просьба не беспокоиться.
 
2003. Я – безответственный инвестор. (Слово пассивный мне не нравится, оно здесь не подходит).

   Мой путь на рынке начался в уже далёком 2003 году. Очень хорошие знакомые занимались профессионально рынком – инвестициями в акции, приносящие хорошие дивиденды. Не на нашем рынке. Послушал я их,  послушал рекламу, почитал блоги и…понёс деньги в ПИФы. Подошёл к делу серьёзно – сначала читал блоги/отзывы/рейтинги. Потом составил собственную таблицу критериев выбора и выбрал. Также почитав про разные инвест стратегии, тоже выбрал подходящую себе. Заняло это всё около полугода, и ближе к весне 2004 закрыл несколько депозитов в банках и понёс J.

   Так продолжалось пару лет, я довносил – оно подрастало. Доходность меня особо не парила, т.к. горизонт планировался 3-5 лет и банковский депозит обгонял, да и ладно.
   А тем временем…мой интерес просыпался всё глубже. Несколько друзей стали проявлять «информированность» и произносить всякие непонятные термины. Пришлось разбираться. Опять форумы и поиск литературы. В итоге, накачал/накупил Вильямсов, О`нила, Ниссона и по мелочи. Читал, проверял, думал. Заходил на всякие форексные сайты и читал про теханализ, индикаторы, тренды, Эллиота и прочая. Отложилось на тот момент не больше 5 %, и это в лучшем случае.

2005. Я – аналитик.

    Ну и так, как изначально видел себя исключительно инвестором, стал углубляться в эту тему. В свободное время нашёл отчётность по рсбу и мсфо (у кого было) за прошедшие три года по нескольким десяткам компаний. Шёл тупо по списку ликвидных на ммвб. Составил свою мега таблицу параметров выбора и стал заполнять. На самом деле таблицы было две – выбор акций с потенциалом роста за счёт покупок «фондами» и таблица акции с див доходностью. Задача была выбрать пару акций проста и 4 с див доходностью. Итого  — 6. Ну составил и составил. Думаю «вернусь к этому со временем», да и устал, занимался этим несколько месяцев. Это был апрель 2006.

2006. Я  — ответственный инвестор.

   В мае 2006 поехал отдыхать/работать на морское побережье. Вернулся в середине мая – а здесь вон оно чего. Обвал-с и паника в сми. Я смотреть стоимость паёв. И…щёлк. Думаю, нахрена платить комиссии, если Я МОГУ сам. Если уж ума и терпения не хватит, могу на крайняк свой индексный портфель собрать, что тут же и вылилось в третью таблицу – индексный портфель. И где-то с середины июня начал вывод из ПИФов в кэш. Продолжалась эта канитель около месяца, т.к. какие-то фонды были интервальные, до офисов других надо было ехать в разные концы города. Ну и пока вытаскивал деньги, открыл счёт у брокера. Это тоже была песня с выбором по критериям и отзывам, анализу – кто выступает депозитарным центром и тд. В общем, ближе к 20-м числам июля я сидел на деньгах и обновил таблицу выбора бумаг, т.к. отчётности все уже вышли, и их можно было найти.
   Первым делом я зарядил див портфель. Помню только, что там был мтс, уралсвязь…(не помню какие дальше буковки) и что-то из нефтянки (по-моему сургут  был и кто-то ещё), а может и норникель, не помню, а ноут с записями упёрли осенью 2008. Ну и по пятницам смотрел на недельные графики акций из портфеля «Акции роста». Смотрел не долго. 10 августа было принято решения заходить в Сбер, что и сделал в понедельник.
И вот  — я ответственный инвестор, который сам выбрал, проанализировал и купил с мин комиссиями. Да ещё и ездить никуда не надо. Красота.

2007. Я  — игрок.

   Отпустило меня, конечно, не надолго. Так или, иначе, регулярно почитывал и посматривал на рынок. Скажу сразу: про форекс – никогда не возникало желания там торговать, не моё – не вижу для себя основы для принятия решений. Почему не знаю, но в торговлю валютами никогда не тянуло, до сих пор делаю 1-2 операции в год, не более. Итогом чтения ТА литературы и просмотра графиков стала мысль – а вот если бы я «вот здесь» перезашёл бы, то портфель был бы потолще. Ну и понеслась…
   Конечно про портфель сразу забылось. Играл в основном Норникель, Сбер и нашевсё. Это был первый опыт интрадея. Система? Вот десяток не до конца понятых индюков, про которые пишут в этих ваших интернетах – это да, но они.ля, работают когда хотят, да ещё и противоречат друг дружке в моменте. Ха-ха. Не, ну какая-то была конечно, но дисциплина исполнения и желания отыграться задвигали систему «под диван». Вышел – шашкой помахал – прибыль, не удачно помахал – убыток. В общем, понятно мне стало, что для меня там рыбы нет. Зато получил платный урок. К тому же смешалась ментальность инвестора и игрока, и тогда я не умел их разделять. Параллельно с интрадеем, влез я с плечами в РАО по 35 летом, закрыв все предыдущие инвестиционные портфели, вылез по 27 в феврале 2008.
   Бонус – сбер, конечно, принёс большой профит, но потратить я его не успел :).
   Мне не понравилось прежде всего тогдашняя моя зависимость от новостей и чрезмерная азартность, переходящая в тильт. И я решил что-то менять. Сделал паузу и стал общаться с одним другом, имеющим хороший правильный логический мозг и маленько торгующий на рынке. Вот в 2007 я и узнал от него про фортс.

2008. Я – спекулянт/опционщик.

   Ушло, конечно, пару месяцев, чтобы вообще понять, что такое фьючерсы и опционы. Мне эти колы и путы аж снились, а я всё равно не мог запомнить, что из них на рост, а что на падения, и как считается их стоимость в моменте, и почему, даже если я встал правильно, они,.ука, имеют временной распад. Про временной распад понимание пришло позже.
   Пришлось опять потратить время на изучение. В общем, открыл я опять терминал, закрыл на…уй суперинвестицию РАО, и перевёл деньги на фортс, т.к. тогда сил быть инвестором уже не осталось, включился осознанный азарт. Тем более, когда я увидел джаз в январе 2008  — понял, что кто-то на этом хорошо заработал, и надо понять  — КАК? Как увидеть, как не дёргаться, как совладать с собой? C марта были спекуляции, но т.к. было много других дел, то всё шло в неспешном режиме. Но сознание уже начало меняться. Хоть торговля была в интрадее, но мозг тянулся в среднесрок. В какой-то момент были закрыты все минутки. В свободное время изучал днёвки, тк желание поймать «движуху» было велико.
   В середине мая я сделал для себя аналогию  происходящего с маем 2006. Ага! Вот он обвал! Сейчас я его как…Были куплены ближайшие путы, дёшево и много. Как говорится на всю котлету. Почти. И вот пробила полночь…и карета превратилась в тыкву. И эта, ука, временная стоимость превратила путы в фантики от дешёвых конфет. Но пол-любому, очередной платный урок был получен. И меня посетила мысль «не моё, ничего я так и не понял, ну и х с ним, пойду по жизни дальше».
   Но я поглядывал,  так…по привычке. И когда,.лять, практически сразу после превращения моих путов в пыль, эти,.лять, …дорасы, покуячили вниз (именно так я и думал), я был в ярости. Угадал все буквы, но не угадал слово :). А когда я узнал, что следующие путы подорожали на этом в 60 раз (могу ошибаться, может и больше), я впал в ступор от осознания размеров неполученной прибыли и успокоился одновременно. Я понял, что могу видеть правильно, но сложные схемы не моё. Тут были удалены нах все индикаторы, которые позже вернулись в количестве 2-3 штук после детального изучения их математики и философии, и совершенно в ином качестве с точки зрения принятия решений.
   В августе 2008 был заведён транш и начался трэш. Интрадей. Вход всей позой. +100-200 % за один день, -50% в другой. Я жил, я видел, я ошибался, но не тильтавал. Мне всё было пох. Было классно, но к вечеру я был «без ног» и абсолютно опустошённый.

2009. Вынужденный перерыв.

   В реале мне всё не очень нравилось, вокруг меня реальные предприятия валилась, бизнесы закрывались. На рынке же был тихий ужас. И страх от возможных последствий происходящего для страны начал соревноваться с радостью прибыли. Это то, что я видел. Я боялся, что могут закрыть рынок. И после того, как это и произошло 17.09.2008, я остановился. Кстати, эти два дня – это был пи…дец по ощущениям. Понял, что сейчас шанс в реальном секторе. Кипучая энергия и имеющийся внерыночный опыт были брошены на покорение внерыночных вершин. Все силы ушли на борьбу за бизнес-жизнь. Когда сообщал о том, где будет бизнес через пару-тройку лет конкурентам и партнёрам – мило улыбались, а за спиной крутили у виска. Многих уже нет рядом, оставшиеся больше не смеются
   … Выдохнуть удалось только через год, ближе к 2010.

2010. Осторожное возвращение. Осмысление среднесрока.

   Как только стало появляться свободное время, рынок потянул к себе. Деньги были переведены другому брокеру. Но время «стало появляться», а не «его стало много», да и возвращение в экстрим интрадея не зависимо от своей доходности, более не прельщало. Хотелось без дерготни и нервов, в спокойном режиме, иногда заходить, иногда выходить, без сложных схем и расчетов, иметь скромный % и спать спокойно. Лето было потрачено на создание стратегии. Что такое создание – это вытаскивание на свет божий из головы кажущихся правильными решений, их проверка и тест на исполняемость, как производную от психологической совместимости с  собой. 
   Ох, не легко это оказалось. Столько технически классных идей было зарублено только потому, что говорил себе «нихера ты не будешь это исполнять, вот здесь да – надо выйти, но останешься сидеть и найдёшь 150 причин». Т.к. пришло осознание, что рынок никуда не убежит, поэтому никаких операций не делалось, пока не пришла внутренняя готовность и спокойствие.
   Так уж совпало, что остаток 2010 налил уверенности в правильность выбора. А 2011-2012 привнесли понимание того, что моё  — это среднесрочный тренд, а боковик  — это не моё, поэтому боковик надо распознать и не лезть в него, а все остальное  — это тренд. Эволюция размышлений на эту тему привела окончательно на основной тф неделя-день-час, т.к. иначе получается только распознавать боковик в рамках тренда :) и терять движение.

2013 и далее – среднесрочный спекулянт/долгосрочный инвестор

   Именно так себя и вижу далее. Спекуляции только RI на фортс. Знакомы мы давно, понимаю, вижу, читаю. Ну, по крайней мере, пока. Ошибки бывают и быстро осознаются. Ликвидности с головой. Плечи – что надо, и с моим подходом могу использовать всё, а могу 10-30%, в зависимости о «силы сигнала». Сигналы — каналы/тренды, пара дежурных фигур на днях/часах + «чуйка». Готов просесть на 10% хоть пару раз подряд, но потом заберу свои 70-120% на тред. Это, конечно экстремальные значения, но потенциал движения меньше хотя бы 5-6000 пунктов меня более не интересует, если его не вижу  — не лезу. И меня это не парит. Минимальная из возможных зависимость от корпоративного инсайда. Только ТА, не надо морочить себе голову ФА, новостями и прочей херотой. Именно здесь – всё в ценах или на графике. Смотри и торгуй.
   Доходность от месяца к месяцу — разная. Убыточных нет с 2010. С ноября 2013 по конец марта «сидел на руках». То, что я видел – не мог сказать себе, что «я понимаю, что происходит», и мне это не нравилось, а заходить было боязно, поэтому только смотрел, но после обвала и паузы, не спешно активизировался с середины марта, и пока скажу так – в этом году  рынок очень техничный.

   Появилось много времени на подумать, посмотреть графики. И произошёл возврат в начало всей истории. Очень скоро – 2-3 года макс медвежий тренд закончится, и начнётся многолетняя бычка.  Будут времена «купил и держи», когда можно загнать вагон и никто не заметит. Поэтому уже сейчас собираю досье на эммитентов и формирую несколько торговых стратегий. Да, вот так. Сначала инвестор обернулся в шкуру спекулянта – и потерпел крах, прежде всего эммоциональный. Думаю, спекулянт в шкуре инвестора – это моё. Как пример, уже писал про РН. ФА знаю, буду торговать бумажки по неделькам и месяцам:). 

Вот так, 10 лет спустя, пройдя ряд не простых кругов, и получив несколько платных уроков, возвращяюсь к истокам, но с новым опытом.


А RI…никуда он теперь не денется, буду гонять в любом случае, чтобы чувствовать дыхание рынка и продолжать спокойно рубить капусту. Чего и тебе желаю, уважаемый читатель.

P/S/ написано в творческом порыве, еле мысли в кучу собрал :) многое не сказано, что хотелось бы. На разумные вопросы или отвечу или когда-нибудь создам отдельный пост. В критике не нуждаюсь, но дисскутировать готов.
P/S/S/ В ду не беру, ничего здесь никому не продаю. Были вопросы в личку да и просто накипело :)