Главное для S&P 500 на четверг: жестокий торг с Ираном, отчеты Oracle и Adobe

Вчера:

Фьючерс на индекс S&P 500 в среду упал на 1,66% к 7248 пунктам. Высокотехнологичный Nasdaq 100 упал на 2,54% к отметке 28 374 пунктам. Промышленный Dow Jones закрылся в минусе на 1,90% на 49 860 пунктах.

Дональд Трамп снова испугал рынки. Умиротворяющие речи сменились агрессией. В первой половине дня Белый дом транслировал надежду на продолжение переговоров с Ираном. Даже несмотря на ракетные удары накануне. А вечером президент США разразился угрозами и обвинениями.

Трамп заявил, что Тегеран слишком долго тянул с принятием выгодной для себя сделки. И теперь поплатится за это. В СМИ появились заголовки, что американский лидер близок к тому чтобы отдать приказ о разрушении иранских мостов и электростанций. Ранее этот ультиматум дважды использовался перед прорывами в прекращении боевых действий и мирных переговорах.

Дональд Трамп заявил, что США снова нанесут жесткий удар по Ирану. А чтобы этого не было, достаточно подписать сделку. Учитывая, что в этот же самый момент в Тегеран прибыла посредническая делегация из Катара, все выглядело как попытка склонить иранскую сторону к согласию. Президент США не терял надежду успеть к открытию чемпионата мира по футболу 2026.

Распродажа накрыла практически все сектора. Тяжелей всего было производителям чипов — Broadcom (AVGO) -5,12%, Micron (MU) -4,70% и компаниям великолепной семерки — Tesla (TSLA) -3,80%, Nvidia (NVDA) -3,73%. В плюсе были лишь ритейл товаров первой необходимости — Walmart (WMT) +1,44% и нефтегаз — Exxon Mobil (XOM) +1,15%. Это было настоящее бегство в защиту.

Также вчера вышел отчет по инфляции (ИПЦ) за май. Рост цен ускорился до 3-летнего максимума 4,2% г/г, но совпал с ожиданиями Уолл-стрит. Участники торгов отреагировали спокойно. Доходность по 10-летним трежерис осталась в районе 4,53%. В случае роста проинфляционных рисков, рыночные ставки увеличились бы.

Действия крупных инвесторов указывают на быстрое охлаждение оптимизма. В этот понедельник-вторник приток в акции SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY) составил $3,33 млрд. Днем ранее было $8,03 млрд. Крупняк среагировал на рост геополитических рисков. Вопрос, что по Ирану будет дальше?

Сегодня:

Утром фьючерс на индекс S&P 500 растет на 0,99% к отметке 7327 пунктам. Бенчмарк остается в нисходящей ценовой модели с уже выполненным базовым таргетом 7200-7300 пунктов. Это намек на возможность разворота. Главное не падать ниже 7200. Nasdaq 100 растет на 1,49%. Dow Jones в плюсе на 0,91%.

Ночью США нанесли второй массированный удар по Ирану. Заявляется о 49 крылатых ракетах Tomahawk. Целями стали системы ПВО, радары, средства связи, военный объекты по всей стране. Тегеран ответил полным закрытием Ормузского пролива и атакой на американские базы в Кувейте и Бахрейне.

Вашингтон быстро объявил о завершении операции. Но Дональд Трамп и министр войны Пит Хегсет дали понять, что атаки продолжатся до тех пор, пока Иран не подпишет соглашение. Тегеран обещает сокрушительный ответ на любую агрессию.

Синхронно с ударами СМИ сообщают, что перемирие сохраняется, а переговоры продолжаются. Видимо стороны так жестоко торгуются по ключевым вопросам, что без десятка другого ракет и дронов дипломатия не продвигается. Рынки все еще верят, что сделка близко.

Трамп уже несет издержки из-за затягивания. Боевые действия продолжаются во время второго по значимости спортивного мероприятия после Олимпиады. Это удар по репутации страны. Также сообщается, что Трамп пропустит первый матч сборной США 13 июня. Присутствие лидера страны хозяйки, это традиция. Вместо него будет госсекретарь Марко Рубио.

По корпоративной линии тоже есть негатив. Вчера после закрытия отчитался один из лидеров ИИ-сектора Oracle. Отчет за 1-ый квартал 2026 года отличный. Результаты рекордные — выручка $19,2 млрд. против ожиданий $19,1 млрд, прибыль на акцию (EPS) $2,11 против $1,96. Но компания продолжает курс на гигантские капитальные затраты. В 2027 году она планирует потратить еще $70 млрд. На премаркете акции падают на 7,3% к $186,90.

Также сегодня после закрытия отчитается один из лидеров софтверного сектора Adobe (ADBE). Главный вопрос — сможет ли руководство компании доказать, что внедрение ИИ является драйвером роста, а не угрозой. Рынок опционов закладывает рост или падение акций после публикации на 9,5%. Это почти в 3 раза больше средней волатильности после отчета. Важность оценивается как высокая, причем для всего сектора.

По линии макростатистики сегодня снова инфляция. Индекс цен производителей (ИЦП) опережающий индикатор. Уолл-стрит ждет, что он вырос в мае с 6,0% г/г до 6,4% г/г. Как и в случае с потребительской инфляцией, важно совпасть с прогнозом, особенно в базовой компоненте. Это позволит удержать текущие уровни по акциям. И предоставить решение по дальнейшей динамике геополитике.

Читать оригинальный материал по этой ссылке