Где деньги в рынке? Point of Control

Есть мнение, что таки деньги двигают рынок. И цена ходит от одного большого скопления к другому. Можно назвать эти места проторговкой, можно еще как-то. Хочется назвать и флетом, однако не всегда во флетовых участках собираются деньги. Короче, уровень скопления большого количества сделок и, соответственно, крупного объема. Мало кто будет спорить, что именно с таких мест часто идет движение.

Поиском и анализом подобных мест занимается целая рыночная «дисциплина» — Volume Profile. И огромное число трейдеров по всему миру с успехом ей пользуются. Пересказывать я её не буду. Думаю, все помнят эти картинки — горизонтальные каплевидные формы. И многочисленные рассуждения о том, в какой части структуры образовался этот каплевидный нарост. В зависимости от положения прогнозируют дальнейшее движение. Но что самое важное во всех этих анализах? На что смотрят в первую очередь? А на максимальную величину этого «нароста» — Point of Control. Т.е. уровень цены, на котором проторгован максимальный объем за определенный период. Плюс, так называемая Volume Zone — зона, в которой проторгован N-ый % всего объема. Её границы обозначаются VAH и VAL. Верхняя и нижняя соответственно. По большому счету больше нам тут ничего не надо. В своё время для простоты мною был сделан индикатор для МТ5, который рисует данные области в соответствии с выбранным периодом.

К примеру, РТС, 5мин, период оценки РОС — день. Сам уровень РОС — бирюзовый, VAH/VAL — зеленый.



Какое главное отличие данного представления информации от привычных нам каплевидных формаций? При стандартном подходе мы не видим историю миграции уровня РОС. Мы можем наблюдать лишь его текущее состояние. Но ведь интересно (и полезно) понимать КАК этот уровень формировался и какова была реакция цены.

Однако меня не совсем устраивала субъективная периодизация визуализации информации. Как уровень формировался внутри дня. Но ведь внутри дня может быть много разнонаправленных движений. Да, можно взять более мелкие периоды — 4H, 1Н. Хотя и дневная нарезка иногда очень симпатична.



И тем не менее чувствовалось ограничение возможностей. Мне было интересно посмотреть, как происходит миграция объема в каком-то сильном направленном движении. Есть ли в этом смысл? И был создан вариант с выбором точки старта. Подобная штука есть во многих терминалах — когда мы выбираем участок и нам рисуется то самое каплевидное распределение объема. Но снова — рисуется текущая картина. А картины формирования нет. А картина вот такая:



Посмотрите, как последовательно объем мигрирует в направленном движении. Отсюда уже много чего можно почерпнуть. Здесь прослеживается аналогия с AnchoredVWAP, но это абсолютно разные вещи. VWAP делит область объема пополам — средневзвесС. Т.е. сверху и снизу от VWAP количество проторгованного объема одинаково. РОС — это именно область (уровень) максимального объема.

Итак. Но и данный способ визуализации меня не совсем устроил. Почему? Давайте поглядим.



Мы наблюдаем за двумя динамическими уровнями РОС, запущенными 18 ноября. Обратите внимание, как уровень, запущенный сверху в итоге соединился с нижним.

Дальше больше. Т.е. глубже. Как известно, любая сделка на рынке имеет направление. Покупка либо продажа. Всё зависит от того, что заявка была последней. А если говорить условно, то кто инициировал сделку, т.е. кто бил по рынку. Кто бил, тот и папа.

Стало интересно разделить уровни максимального горизонтального объема по направлениям. Т.е. отдельно считать объемы для «покупок», отдельно для «продаж». Были мысли, что это подскажет направление. В итоге направление это не подсказало. Но сами уровни стали богаче. И мигрировать чаще. В каком-то движении не отрабатывает один, зато другой толкает цену.



Уровни разделены по цветам. Неважно, где покупки, а где продажи. Важно, что опор стало больше. Обратите внимание на снижение котировок фьючерса на газ сегодня в начале дня. Их толкал один из объемов. И индикатор показывает нам всё это в реальном времени.

Движение всегда идет от объема, от уровня интереса участников. И видеть этот уровень – половина дела. Мы будем точно знать, что впереди нас ожидает движение. Осталось что-то добавить для фильтра направления.

Это индикатор, как и остальные мои скрипты, доступен всем пользователям в боте MarketScreenBot. Демо и полные версии. Напоминаю, это для МТ5. В дальнейшем есть планы по переносу скриптов в QUIK.

Предупреждение!

• Индикатор будет работать только в случае предоставления брокером тиковых данных (last/volume ticks) с флагами направления сделки. Проверить возможность можно через пробный заказ истории тиков в меню Symbols.
• Допускается задержка при размещении индикатора на графике. Она связана с заказом, получением тиков и их последующим обсчетом.
• Размещенный на графике индикатор не будет отображаться при включении МТ5 при неработающем рынке, поскольку не идет трансляция тиков. Чтобы отобразить индикатор, требуется через настройки произвести смену любого параметра один/два шага. К примеру, увеличить параметр Quantity of candles на единицу.

Считаю крайне полезной информацию, которую показывает данная разработка. Объемы — вещь довольно таки объективная. И напрямую влияющая на цены.

***

Экономико-познавательный канал: MarketScreen
Трейдинг, анализ, графики, кривые: StockGambler