Роснефть акции

Сделка с Shell негативно повлияет на чистую прибыль Роснефти за 4 квартал — Газпромбанк
Роснефть опубликует результаты по МСФО за 4К21 в пятницу, 11 февраля.

Мы ожидаем, что выручка с поправкой на эффект предоплат составит 2,57 трлн руб. (+9% кв/кв), EBITDA достигнет 664 млрд руб. (+4,2% кв/кв), чистая прибыль – 240 млрд руб. (-32% кв/кв).

Основное внимание мы уделим EBITDA, поскольку данный показатель лучше отражает операционную динамику и прибыльность компании. EBITDA сегмента разведки и добычи должна снизиться до 20 долл./б.н.э., тогда как в сегменте переработки рентабельность продолжит улучшаться, а EBITDA превысит 10 долл./б.н.э.

В конце 2021 г. «Роснефть» приобрела у Shell 37,5% акций немецкого нефтеперерабатывающего завода PCK Schwedt. Цена сделки не разглашается, но мы полагаем, что она будет довольно низкой. В результате «Роснефти» придется провести переоценку своей первоначальной 54,2%-ной доли в НПЗ в сторону понижения, что приведет к предполагаемому списанию в размере 80 млрд руб. Это негативно повлияет на отчетную чистую прибыль за 4К21 и снизит дивиденд на акцию за 2021 г. примерно на 8%.

Корнеев Александр

Авто-репост. Читать в блоге >>>

stanislava, на мой взгляд не совсем точнная оценка --рублевая средняя цена барреля в 4 квартале на мой взгляд
более чем на 300 рубл выше чем в 3 квартале с учетом квартальной добычи около 350 млн барр
то дополнит операционная прибыль может превысить возможные списания-- завтра узнаем

И на нефти 96 баксов Рося падает 3 день подряд, все логично

Артем Воробьев, нередко бывает, что котировки акций нефтяников сильно отстают от фактической цены нефти. И всегда неожиданно для всех, могут быстро отрасти вверх.

Вася Баффет, Помню Лукойл в начале прошлого года, нефть растёт, Лукойл не растёт, нефть снова растёт, Лукойл падает, нефть продолжает рост, Лукойлу пофигу, нефть уже обновляет максимум, Лукойл не растёт. Нефть начинает разворачиваться в коррекцию и тут Лукойл просыпается и начинает как ужаленный расти) Такое было почти с каждой фазой квартального обновления максимумов по Лукойлу. Лук начинал расти когда нефть разворачивалась в коррекцию

Вадим Крымский, Интересно, а Роснефть тоже начнет расти только на падающей нефти?

Сделка с Shell негативно повлияет на чистую прибыль Роснефти за 4 квартал - Газпромбанк
Роснефть опубликует результаты по МСФО за 4К21 в пятницу, 11 февраля.

Мы ожидаем, что выручка с поправкой на эффект предоплат составит 2,57 трлн руб. (+9% кв/кв), EBITDA достигнет 664 млрд руб. (+4,2% кв/кв), чистая прибыль – 240 млрд руб. (-32% кв/кв).

Основное внимание мы уделим EBITDA, поскольку данный показатель лучше отражает операционную динамику и прибыльность компании. EBITDA сегмента разведки и добычи должна снизиться до 20 долл./б.н.э., тогда как в сегменте переработки рентабельность продолжит улучшаться, а EBITDA превысит 10 долл./б.н.э.

В конце 2021 г. «Роснефть» приобрела у Shell 37,5% акций немецкого нефтеперерабатывающего завода PCK Schwedt. Цена сделки не разглашается, но мы полагаем, что она будет довольно низкой. В результате «Роснефти» придется провести переоценку своей первоначальной 54,2%-ной доли в НПЗ в сторону понижения, что приведет к предполагаемому списанию в размере 80 млрд руб. Это негативно повлияет на отчетную чистую прибыль за 4К21 и снизит дивиденд на акцию за 2021 г. примерно на 8%.

Корнеев Александр

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Роснефть: ожидаем сокращения прибыли на 48% к/к из-за обесценения - Синара
Роснефть запланировала раскрытие финансовых результатов за 4К21 на 10:00 (МСК) 11 февраля.

Мы ожидаем, что валовая выручка и EBITDA увеличатся на 8% к/к до 2499 млрд руб. и на 5% к/к до 668 млрд руб. соответственно на фоне роста цен на энергоносители (в рублевом выражении нефть марки Urals выросла в цене на 8% к/к) и умеренного увеличения производства нефти, поскольку ОПЕК+ постепенно смягчает квоты. Курсовую прибыль в размере 10 млрд руб. в 3К21 должен сменить убыток в отчетном квартале в 42 млрд руб.

С учетом 20%-ной ставки налога на прибыль против 16,7% в 3К21 и при отсутствии обесценений чистая прибыль акционерам в 4К21 должна составить 273 млрд руб., снизившись на 13% к/к. Вместе с тем компания может включить в отчетность существенное обесценение, примерно на 100 млрд руб., в результате M2Mоценки немецких НПЗ. В ноябре 2021 г. Роснефть увеличила участие в НПЗ с 54% до 92%, приобретя долю у Shell (объем сделки не раскрывается, но полагаем, он несущественный). С корректировкой чистая прибыль акционерам должна в 4К21 составить 163 млрд руб., снизившись на 48% к/к.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Прибыль Роснефти будет под давлением из-за разовых факторов — Финам
В пятницу, 11 февраля, крупнейший российский нефтяник «Роснефть» представит отчётность по МСФО по итогам 4 квартала. 

Мы ожидаем, что выручка компании вырастет на 65% г/г до 2511 млрд руб., EBITDA — на 82% до 663 млрд руб. При этом чистая прибыль акционеров может снизиться на 45% г/г до 179 млрд руб. Такая динамика связана с высокой базой прошлого года из-за сделок по продаже ряда активов и вероятными списаниями после покупки доли НПЗ у Shell. Об этом говорят данные в недавно вышедшей отчётности BP, которая владеет 20% в «Роснефти». Отметим, что эти убытки будут носить разовый характер и не повлияют на кейс нефтяника в целом, однако снизят дивиденды по итогам года.

Основным драйвером для такого роста выручки и EBITDA, конечно, станет рост цен на нефть марки Urals на 75% г/г. Также поможет постепенное восстановление добычи в рамках смягчения сделки ОПЕК+, хотя на годовую динамику операционных результатов негативно повлияет продажа активов годовой давности.

В тот же день «Роснефть» проведёт конференц-звонок по итогам отчётности. На нем в центре внимания инвесторов будут актуальные новости по развитию проекта «Восток Ойл», прогнозы по капитальным затратам на год, способность компании увеличивать добычу на уровне своей квоты, а также комментарии относительно шансов на получение разрешения на экспорт трубопроводного газа.

На данный момент мы позитивно смотрим на акции «Роснефти» и рекомендуем покупать их с целевой ценой 735,4 руб. Апсайд составляет 29%.

Кауфман Сергей
ФГ «Финам»

Авто-репост. Читать в блоге >>>

stanislava, не верная на мой взгляд оценка — чист приб по году на мой взгляд вероятна около 900 млрд
а в оценке стоимости наобходимо оценивать уникальный Восток Ойл и его льготы

Прибыль Роснефти будет под давлением из-за разовых факторов - Финам
В пятницу, 11 февраля, крупнейший российский нефтяник «Роснефть» представит отчётность по МСФО по итогам 4 квартала. 

Мы ожидаем, что выручка компании вырастет на 65% г/г до 2511 млрд руб., EBITDA — на 82% до 663 млрд руб. При этом чистая прибыль акционеров может снизиться на 45% г/г до 179 млрд руб. Такая динамика связана с высокой базой прошлого года из-за сделок по продаже ряда активов и вероятными списаниями после покупки доли НПЗ у Shell. Об этом говорят данные в недавно вышедшей отчётности BP, которая владеет 20% в «Роснефти». Отметим, что эти убытки будут носить разовый характер и не повлияют на кейс нефтяника в целом, однако снизят дивиденды по итогам года.

Основным драйвером для такого роста выручки и EBITDA, конечно, станет рост цен на нефть марки Urals на 75% г/г. Также поможет постепенное восстановление добычи в рамках смягчения сделки ОПЕК+, хотя на годовую динамику операционных результатов негативно повлияет продажа активов годовой давности.

В тот же день «Роснефть» проведёт конференц-звонок по итогам отчётности. На нем в центре внимания инвесторов будут актуальные новости по развитию проекта «Восток Ойл», прогнозы по капитальным затратам на год, способность компании увеличивать добычу на уровне своей квоты, а также комментарии относительно шансов на получение разрешения на экспорт трубопроводного газа.

На данный момент мы позитивно смотрим на акции «Роснефти» и рекомендуем покупать их с целевой ценой 735,4 руб. Апсайд составляет 29%.

Кауфман Сергей
ФГ «Финам»

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Роснефть отчитается в пятницу, 11 февраля — Атон
Роснефть должна представить финансовые результаты за 4К21 в пятницу 11 февраля.

Мы прогнозируем выручку на уровне 2 567 млн руб. (+11% кв/кв), рост EBITDA на 4% кв/кв до 666 млрд руб. и некоторое снижение рентабельности EBITDA до 26% с 28% в 3К21. Чистую прибыль мы ожидаем на уровне 185 млрд руб., исходя из информации, ранее раскрытой BP. Свободный денежный поток оценивается в 250 млрд руб. (-33% кв/кв), давление на показатель должен оказать рост капзатрат в 4К21, которые, как ожидается, вырастут до 350 млрд руб. (+54%). Роснефть торгуется с консенсус-мультипликатором EV/EBITDA 3.7x против собственного среднего 5-летнего значения 4.2x.

Атон

Авто-репост. Читать в блоге >>>

stanislava, отчет будет на мой взгляд достат сильным и под него кукловоды аккуратно покупают на мой взгляд
поскольку были прилично высокие рублевые цены нефти в 4 квартале а текущие рублевые цены нефти — совсем сильный подарок

Дивидендная доходность акций Роснефти может быть на уровне 10% в 2021 году и 14% - в 2022 - Газпромбанк
«Роснефть» занимает уникальное положение в российском нефтегазовом секторе. Компания сочетает значительный потенциал роста (среднегодовое увеличение добычи углеводородов в 2021–2026 гг. ожидается на уровне 5%: при 4%-м росте добычи ЖУВ и газа на 7,7%) с существенным локальным лоббистским ресурсом и господдержкой эксплуатируемых месторождений и потенциальных активов. Вклад одного только Восток Ойл в стоимость акции «Роснефти» составляет 233 руб. на акцию, из которых 80% обеспечены за счет различных налоговых каникул и субсидий на инфраструктурные капвложения.

Мы возобновляем аналитическое покрытие «Роснефти» с рекомендацией «ЛУЧШЕ РЫНКА» и целевой ценой 850 руб./акц. По оценочному коэффициенту P/E на 2022 и 2023 гг. акции компании торгуются на уровнях 3,1 и 2,9, соответственно, по коэффициенту EV/EBITDA – на уровнях 3,2 и 3,0, что предполагает дисконты в размере 54% и 33% относительно средних значений этих коэффициентов у аналогов развитых и развивающихся рынков. Кроме того, согласно оценкам, по доходности свободного денежного потока (СДП) за 2022 и 2023 гг. «Роснефть» торгуется на уровнях 25% и 28% и с дивидендной доходностью 14% и 15%, что предполагает наличие положительного спреда в размере 14% и 13% относительно аналогов развитых и развивающихся рынков.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Роснефть отчитается в пятницу, 11 февраля - Атон
Роснефть должна представить финансовые результаты за 4К21 в пятницу 11 февраля.

Мы прогнозируем выручку на уровне 2 567 млн руб. (+11% кв/кв), рост EBITDA на 4% кв/кв до 666 млрд руб. и некоторое снижение рентабельности EBITDA до 26% с 28% в 3К21. Чистую прибыль мы ожидаем на уровне 185 млрд руб., исходя из информации, ранее раскрытой BP. Свободный денежный поток оценивается в 250 млрд руб. (-33% кв/кв), давление на показатель должен оказать рост капзатрат в 4К21, которые, как ожидается, вырастут до 350 млрд руб. (+54%). Роснефть торгуется с консенсус-мультипликатором EV/EBITDA 3.7x против собственного среднего 5-летнего значения 4.2x.

Атон

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Инновационные решения сэкономили Роснефти ₽12 млрд
Роснефть по итогам 2021 года получила экономический эффект в размере 12 млрд рублей благодаря внедрению инновационных решений в операционную деятельность. 

Роснефти принадлежит более 850 продуктов интеллектуальной собственности, прошедших государственную регистрацию. 

Экономический эффект от внедрения инновационных решений на предприятиях «Роснефти» составил 12 млрд рублей (rosneft.ru)

Авто-репост. Читать в блоге >>>

📉 Нефть снижается вместе с деэскалацией вокруг Украины и на новостях возвращении на рынок Иранской нефти


Президент Франции Эммануэль Макрон сообщил, что получил заверения от своего российского коллеги Владимира Путина о том, что никакой «эскалации» не будет. При этом он не стал вдаваться в подробности, а Кремль не подтвердил высказываний Макрона.

Также сегодняшнее падение цен на нефть произошло после того, как главный переговорщик России по ядерным вопросам Михаил Ульянов сообщил, что переговоры о возобновлении иранской ядерной сделки находятся на финишной прямой, а итоговый документ фактически лежит на столе.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Повалили бумагу))

Николай, вы поминутно что ли смотрите
Обвал на 1%

Evgen Com, Тру-трейдыры торгуют на миллисекундном фрейме.

Повалили бумагу))

Николай, вы поминутно что ли смотрите
Обвал на 1%

Повалили бумагу))

«НК «Роснефть» Проведение заседания совета директоров и его повестка дня
2. Содержание сообщения.
2.1. Дата принятия председателем совета директоров эмитента решения о проведении заседания совета директоров эмитента или дата принятия иного решения, которое в соответствии с уставом эмитента, его внутренними документами или обычаями делового оборота является основанием для проведения заседания совета директоров эмитента: 07 февраля 2022 года....

Авто-репост. Читать в блоге >>>

И на нефти 96 баксов Рося падает 3 день подряд, все логично

Артем Воробьев, нередко бывает, что котировки акций нефтяников сильно отстают от фактической цены нефти. И всегда неожиданно для всех, могут быстро отрасти вверх.

И на нефти 96 баксов Рося падает 3 день подряд, все логично

📈 Цена российской нефти Urals впервые за семь лет превысила $95 за баррель


👉 Российская нефть подорожала вслед за ростом мировых котировок нефти в условиях высокой геополитической напряженности в мире, а также из-за опасений недостаточного предложения сырья на рынке вследствие быстрого восстановления спроса на энергоносители

👉 Аналитики Bank of America допустили, что цены на нефть марки Brent могут вырасти до $120 за баррель уже к концу июня 2022 года. Эксперты считают, что в этом году повышенный спрос на бензин в сочетании с ограниченными мощностями по переработке может ускорить рост цен на сырье

www.argusmedia.com/ru/news/2299248-kotirovki-iurals-prevysili-95barr

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Соглашение с CNPC о поставке 100 млн т нефти - позитивная новость для Роснефти - Синара
Роснефть подписала 10-летнее соглашение с CNPC о поставке 100 млн т нефти 

Роснефть и CNPC подписали соглашение на $80 млрд о поставке 100 млн т нефти через Казахстан в течение 10 лет. Сырье будет поставляться на НПЗ на северо-западе Китая. Стороны также договорились о сотрудничестве в области низкоуглеродного развития.

Благодаря новому соглашению Роснефть должна увеличить экспорт нефти в Китай с 50 до 60 млн т в год, наращивая таким образом поставки на азиатский рынок с 25% до 29%. Необходимо отметить, что почти половина нефти, производимой компанией, поставляется на российские НПЗ и экспорт в западные страны (22–24%) уже стал меньше по объемам, чем экспорт в Азию — это многообещающий рынок в силу увеличения населения и перспектив роста спроса на нефтепродукты. Средняя оценка стоимости барреля ($110) в соглашении на $80 млрд базируется на текущих ценах на нефть и, вероятно, дефляторах на следующие 10 лет. Эта цифра скорее необходима для проведения заседания совета директоров и не отражает зафиксированную в соглашении цену реализации.

Бахтин Кирилл

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Контракт с CNPC для Роснефти весьма выгодный даже с учетом транспортных расходов - Фридом Финанс
Роснефть подписала соглашение с Китайской национальной нефтегазовой корпорацией (CNPC).

Контракт предусматривает поставку 100 млн тонн (около 730 млн барр.) нефти в течение 10 лет, что соответствует более $65 млрд в текущих ценах, хотя ранее в СМИ сообщалось, что общая сумма соглашения может достигнуть $80 млрд. Впрочем, цена каждой поставки будет определяться отдельно, так что определить величину положительного эффекта для «Роснефти» в данный момент затруднительно.

Однако ввиду низкой себестоимости добычи — это в любом случае весьма выгодный контракт для российской нефтяной компании даже с учетом транспортных расходов. В 2021 году маржа экспортера составляла около 16 тыс. руб. за тонну, а нетбэк от экспорта в Азию достигал примерно $400 за тонну, однако сейчас нефтяные цены примерно на 50% выше прошлогоднего значения.

Ващенко Георгий
ИК «Фридом Финанс»

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Для Роснефти 10 млн тонн нефти в год составляют менее 5% общего объема добычи - Атон
Роснефть подписала соглашение с CNPC о поставках 100 млн т нефти    

Согласно пресс-релизу, Роснефть и китайская CNPC подписали соглашение о дополнительных поставках 100 млн т нефти для НПЗ. Продукция будет экспортироваться в Китай через Казахстан в течение 10 лет. Исходя из текущих цен на нефть Роснефть оценивает объем сделки в $80 млрд за 10 лет. Стороны также прорабатывают перспективы сотрудничества в области низкоуглеродного развития, в частности, в вопросах сокращения выбросов парниковых газов и повышения энергоэффективности. В настоящее время Роснефть занимает лидирующие позиции среди экспортеров нефти в Китай, ежегодно обеспечивая 7% от общей потребности страны в сырье. В 2021 Роснефть экспортировала в Китай 50 млн т нефти.

Исходя из предполагаемой выручки от сделки на уровне в $8 млрд в год, мы оцениваем увеличение годового показателя EBITDA в $2 млрд (около 5% от общей EBITDA, согласно консенсус-прогнозу Bloomberg) при рентабельности 25%. Несмотря на солидные объемы поставок по соглашению, 10 млн т нефти в год составляют для компании менее 5% общего объема добычи. Мы подтверждаем наш рейтинг ВЫШЕ РЫНКА для Роснефти, которая торгуется с мультипликатором EV/EBITDA 2022П 3.7x по сравнению с 3.2x у ЛУКОЙЛа.

Атон

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Роснефть с потенциалом 15%

Роснефть с потенциалом 15%

Оценки показателей по формуле PriceLab:

⛔️Рост EBITDA: 2,2
🔀Рост выручки: 2,4
🔀Рост чистой прибыли: 3,2
⛔️Рост чистых активов: 1,7
⛔️Рентабельность: 1,6
✅Стабильность улучшения показателей: 3,75
✅Недооценка по коэффициентам: 4
⛔️Снижение от годовой скользящей средней: -
🔀Комплексная оценка по формуле PriceLab: 2,72

#ROSN

Топ 5 акций для покупки по формуле PriceLab

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Саудиты повысили отпускные цены на март для всех

HYG1978, Интересно. Нефть растёт, бакс тоже растёт…

khornickjaadle, не понял про бакс? покупательная способность бакса падает. если вы про курс, то я подожду дивы от газпрома и сбера. думаю, что дадут нерезидентам вывести дивы по хорошему курсу. тогда надо купить валюту и ждать следующего сигнала на покупку наших активов.

HYG1978, Да нет, вспомнился 2018 год. Тогда бакс тоже рос и нефть росла, но Трампу удалось «завалить» нефть в конце концов, а бакс продолжил рост. Сейчас Байден тоже пытается снизить ценник на нефть, но пока тщетно.

Саудиты повысили отпускные цены на март для всех

HYG1978, Интересно. Нефть растёт, бакс тоже растёт…

khornickjaadle, не понял про бакс? покупательная способность бакса падает. если вы про курс, то я подожду дивы от газпрома и сбера. думаю, что дадут нерезидентам вывести дивы по хорошему курсу. тогда надо купить валюту и ждать следующего сигнала на покупку наших активов.

Саудиты повысили отпускные цены на март для всех

HYG1978, Интересно. Нефть растёт, бакс тоже растёт…