Казаньоргсинтез акции

Спите? А Елшин Александр уже во всю шурует)

Казаньоргсинтез и Нижнекамскнефтехим. Есть ли потенциал у сектора? Какая справедливая стоимость акций?

 

Казаньоргсинтез (КОС) и Нижнекамскнефтехим (НКНХ) выпустили отчеты по МСФО за 1-е полугодие 2025 г. Исходя из отчетов и комментариев «Сибурa», немного обновим модели по компаниям.

 

📌 Казаньоргсинтез

 

В отчете по МСФО у «Казаньоргсинтеза» выручка выросла (+9,6%) за 1-е полугодие 2025 г. — с 51,6 млрд до 56,6 млрд руб.

 

 

Рост обусловлен прежде всего увеличением выручки от полиолефинов (с 36 до 41 млрд руб.).

 

Авто-репост. Читать в блоге >>>

"Казаньоргсинтез" Возбуждение судом производства по делу по корпоративному или существенному спору
2. Содержание сообщения
2.1. Предмет корпоративного или существенного спора: о признании решения общего собрания акционеров ПАО «Казаньоргсинтез» от 30 июня 2025 года недействительным по вопросу повестки дня № 5 – Утверждение Устава ПАО «Казаньоргсинтез» в новой редакции
2....

Авто-репост. Читать в блоге >>>

В смысле, продавать некому?

Занудный, в смысле нет рынков сбыта. Европейский закрыт, а на азиатских тесно. Домашний рынок не переваривает такие объемы

вся нефтехимия в загоне: Европа закрыта, китайцы новые мощности полиэтилена наводили

В смысле, продавать некому?

Уж полночь близится, а Германа все нет

Чего не понимаю: EBITDA у компании с 2015 года не то, что не выросла, а даже чуть уменьшилась (https://smart-lab.ru/q/shares_fundamental4/?f...

Занудный, У нее payout дивиденда 70% по уставу, тк СИНХ татарский в капитале сидит, а в НКНХ всего 15% (не менее) и там нет татар в капитале. Из-за этого НКНХ уязвимее и ее оценивают дешево. Хотя НКНХ намного масштабнее компания.
Сырье разное. У КОС это этан и этилен, а их хронически не хватает, поэтому не все мощности загружены. Начали новую ветку этиленопровода строить для переброски этилена с построенного ЭП600. Но и ЭП600 в тестовом режиме пусконаладки работает и этилелена с дулю выдает и этиленопровод из Нижнекамска в Казань не скоро построют + вся нефтехимия в загоне: Европа закрыта, китайцы новые мощности полиэтилена наводили. Жопа, одним словом

Чего не понимаю: EBITDA у компании с 2015 года не то, что не выросла, а даже чуть уменьшилась (https://smart-lab.ru/q/shares_fundamental4/?field=ebitda§or_id%5B%5D=24)

Чистая прибыль в последнем отчёте (1H2025) снова упала.

При этом оценена она как растущая (P/E = 12,2). Для сравнения, НКНХ, у которого с 2015 года EBITDA выросла почти вдвое, имеет P/E около 4.

Почему так?

сдохла кляча)

Magadan23, ты эта, не спеши. Ща как вдарят иском

сдохла кляча)

Ждем шедевра юридической мысли-с от первокурсников юрфака

Alexey Rondine, и ещё пердячего пара 🤣

Ждем шедевра юридической мысли-с от первокурсников юрфака

Казаньоргсинтез МСФО 1п 2025г: прибыль +7.65 млрд руб против прибыли +7.03 млрд руб годом ранее

Авто-репост. Читать в блоге >>>

что там нового по суду по префам?) а то мес назад кто то шевелился в чате и пропал)

Казаньоргсинтез МСФО 1п 2025г: выручка ₽56,58 млрд (+9,6% г/г), чистая прибыль ₽7,65 млрд (+8,7% г/г)
Казаньоргсинтез МСФО 1п 2025г: выручка ₽56,58 млрд (+9,6% г/г), чистая прибыль ₽7,65 млрд (+8,7% г/г)






disclosure.skrin.ru/disclosure/1658008723/?DTI=9

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Казаньоргсинтез РСБУ 1п 2025г: выручка ₽56,52 млрд (+9,8% г/г), чистая прибыль ₽7,59 млрд (-12,6% г/г)
Казаньоргсинтез РСБУ 1п 2025г: выручка ₽56,52 млрд (+9,8% г/г), чистая прибыль ₽7,59 млрд (-12,6% г/г)






disclosure.skrin.ru/disclosure/1658008723/?DTI=8

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Казаньоргсинтез — 6 мес 2025г:
Прибыль рсбу 7,594 млрд руб (-13% г/г);
Прибыль мсфо 7,650 млрд руб (+9% г/г).


Казаньоргсинтез – рсбу/ мсфо
1 785 114 000 обыкновенных акций =143,259 млрд руб
119 596 000 привилегированных акций = 2,292 млрд руб
www.e-disclosure.ru/portal/files.aspx?id=938&type=1
Капитализация на 22.058.2025г: 145,551 млрд руб

Общий долг на 31.12.2023г: 15,131 млрд руб/ мсфо 23,088 млрд руб
Общий долг на 31.12.2024г: 32,690 млрд руб/ мсфо 41,533 млрд руб
Общий долг на 30.06.2025г: 69,995 млрд руб/ мсфо 78,574 млрд руб

Выручка 6 мес 2023г: 51,411 млрд руб/ мсфо 51,460 млрд руб
Выручка 2023г: 99,451 млрд руб/ мсфо 99,558 млрд руб
Выручка 1 кв 2024г: 23,176 млрд руб
Выручка 6 мес 2024г: 51,436 млрд руб/ мсфо 51,607 млрд руб
Выручка 9 мес 2024г: 78,246 млрд руб
Выручка 2024г: 104,643 млрд руб/ мсфо 104,889 млрд руб
Выручка 1 кв 2025г: 31,242 млрд руб
Выручка 6 мес 2025г: 56,520 млрд руб/ мсфо 56,581 млрд руб

Убыток от курсовых разниц – мсфо 6 мес 2023г: 187 млн руб
Прибыль от курсовых разниц – мсфо 2023г: 301 млн руб
Прибыль от курсовых разниц – мсфо 6 мес 2024г: 8 млн руб
Убыток от курсовых разниц – мсфо 2024г: 74 млн руб
Прибыль от курсовых разниц – мсфо 6 мес 2025г: 170 млн руб

Прибыль 1 кв 2023г: 6,274 млрд руб
Прибыль 6 мес 2023г: 11,739 млрд руб/ Прибыль мсфо 9,876 млрд руб
Прибыль 9 мес 2023г: 16,786 млрд руб
Прибыль 2023г: 20,597 млрд руб/ Прибыль мсфо 15,890 млрд руб
Прибыль 1 кв 2024г: 4,079 млрд руб
Прибыль 6 мес 2024г: 8,692 млрд руб/ Прибыль мсфо 7,033 млрд руб
Прибыль 9 мес 2024г: 11,464 млрд руб
Прибыль 2024г: 12,471 млрд руб/ Прибыль мсфо 10,612 млрд руб
Прибыль 1 кв 2025г: 6,101 млрд руб
Прибыль 6 мес 2025г: 7,594 млрд руб/ Прибыль мсфо 7,650 млрд руб
disclosure.skrin.ru/disclosure_docs/1658008723/28d42988cde74543bdf45faa1a1f8805/%D0%9A%D0%9E%D0%A1_%D0%9C%D0%A1%D0%A4%D0%9E_6%20%D0%BC%D0%B5%D1%81%D1%8F%D1%86%D0%B5%D0%B2%202025.pdf
disclosure.skrin.ru/disclosure_docs/1658008723/f80a91d12f924394ac215e99d14d54d3/%D0%91%D1%83%D1%85.%D0%BE%D1%82%D1%87%D0%B5%D1%82%D0%BD%D0%BE%D1%81%D1%82%D1%8C%20%D0%9A%D0%9E%D0%A1%206%20%D0%BC%D0%B5%D1%81.%202025%20%D0%B3%D0%BE%D0%B4%D0%B0.pdf
e-disclosure.ru/portal/files.aspx?id=938&type=3

Казаньоргсинтез / Оргсинтез – Дивидендная история
Период * Объявлены * Реестр дата * Сумма дивид. * Обыкн.акц.* Прив.акц.
2024 год * 27.05.2025 * 10.07.2025 * 7,438 млрд руб * 4,15 руб * 0,25 руб
2023 год * 24.05.2024 * 09.07.2024 * 11,133 млрд руб * 6,22 руб * 0,25 руб
www.e-disclosure.ru/portal/company.aspx?id=938

"Казаньоргсинтез" Проведение заседания совета директоров и его повестка дня
2. Содержание сообщения
2.1. Дата принятия председателем совета директоров (наблюдательного совета) эмитента решения о проведении заседания совета директоров (наблюдательного совета) эмитента или дата принятия иного решения, которое в соответствии с уставом эмитента, его внутренними документами или обычаями делового оборота является основанием для проведения заседания совета директоров (наблюдательного совета) эмитента: 22 августа 2025 года
2....

Авто-репост. Читать в блоге >>>

2-EMAшки вход №3 KZOS, среднесрочная сделка.
✅ Добрый день! Среднесрочная сделка!
Стратегия основана на 2-ух скользящих средних. На первоначальном этапе торговать буду российскими ценными бумагами. К стратегии:
✅ Покупать буду только дивидендные ценные бумаги+ лидеров по капитализации.
✅Свободные средства паркую в облигации, на текущий момент это бумаги с рейтингом АА и выше.
✅Строгое соблюдение риск менеджмента
✅Технический анализ — основан на 2-ух EMA + еще пару фишек
✅Частичное закрытие позиций с последующим переносом стоп-лосса. 
✅ Так же буду использовать усреднение позиций.

✅ Вход №3 по акциям ПАО Органический синтез ао, среднесрочная сделка. Напомню предыдущая сделка здесь.
✅ 2-EMAшки дают добро на сделку.
✅ Беру таким образом, чтоб общий вес компании  в портфеле не превышал 7%. 💪
✅ Таким образом средняя цена стала 91,51 р.
✅Есть telegram канал, подписывайтесь, всем профита.




Авто-репост. Читать в блоге >>>

Анатолий Селянин, джентльмены удачи покупают.

Alexey Rondine, ага😄. Они же на удачу надеются, а там стабильно и скучно 25 коп. каждый год. Получите и распишитесь🙂

Приветствую. А в чем вообще фишка префов Казаньоргсинтез? Зачем их покупают?

Анатолий Селянин, джентльмены удачи покупают.

Приветствую. А в чем вообще фишка префов Казаньоргсинтез? Зачем их покупают?

Папироскину Булдакову физкульт-привет
youtu.be/v9RKfVplxXQ?si=rd-0f35Ywb67ywNJ

Alexey Rondine, да вопрос по префам уже не 1й год висит))) не знаю с какой целью опять возня)) Сибуру на это дело пофиг воообще))

Magadan23, как слону дробина. Размажут как котят

Magadan23, там команда дилетантов. Как думаешь, представляют ли они угрозу Сибуру?

Alexey Rondine, да вопрос по префам уже не 1й год висит))) не знаю с какой целью опять возня)) Сибуру на это дело пофиг воообще))