Палладий

Цены на палладий на глобальном рынке с апреля 2025 года, когда был зафиксирован минимум в 888 долларов за тройскую унцию, идут вверх и сегодня находятся в районе 1,395 тыс. долларов. Их толкает вверх четыре фактора.

Первый из них — динамика спроса на палладий со стороны автопрома. Долгое время считалось, что производство электромобилей «убьёт» его, тем не менее, несмотря на рост их выпуска, одновременно достаточно неплохо себя чувствует производство гибридных машин, для оснащения которых требуются катализаторы из палладия.

Второй — падение выпуска палладия в США, Канаде и ЮАР. В США его производство в 2025 году может снизится на 12-18% до 6,5-7 тонн, в Канаде — на 6-14% до 13-14 тонн, в ЮАР — на 10% до 65 тонн. Причины — проблемы с энергоснабжением и истощение рентабельных запасов разрабатываемых месторождений, не компенсируемое в полной мере освоением новых залежей.

Третий – расширение вложений в приобретение палладия со стороны не только частных лиц, но и крупных инвестиционных фондов, стремящихся заработать на фоне ожиданий ослабления доллара.

Цены на палладий на мировом рынке сейчас находятся в районе 1,243 тыс. долларов за тройскую унцию, постепенно поднимаясь после минимума, зафиксированного в декабре 2024 года: тогда палладий торговался на уровне 900 долларов.

Данный тренд заставляет пересмотреть ранее сделанные прогнозы относительно стоимости палладия в текущем и следующих годах. Например, британский банк HSBC ожидает в 2025 году среднюю цену на палладий на уровне 1,1 тыс. долларов за тройскую унцию (вместо прежних 977 долларов), в 2026 году — 1,135 тыс. долларов (а не 1 тыс. долларов, как ранее).

В принципе, прогноз HSBC не лишен здравого смысла, поскольку глобальный рынок палладия находится под влиянием трех факторов. Первый из них — динамика спроса на палладий со стороны автопрома. Долгое время считалось, что производство электромобилей «убьёт» его, тем не менее, несмотря на рост их выпуска, одновременно увеличивается производство гибридных машин, для оснащения которых требуются катализаторы из палладия.

Давайте теперь обсудим вторую мою позицию, а именно шорт палладия

В шорт палладия я заходил изначально по 1193, потом фиксировал убыток по примерно 1242, писал вам, что на тот момент техника сломалась и мы ушли потом на 1260, но уже под вечер мы упали на 1210. Потом я перезашёл в шорт по 1218, было несколько спекулятивных сделок: шорт тут

Федеральная комиссия по международной торговле США утверждает, что поставки в страну палладия из России наносят ущерб американским производителям. Это может быть основанием для введения США пошлин в отношении этой продукции, говорится в извещении, размещенном в Федеральном реестре (сборнике официальных документов американского правительства).

Согласно предварительным оценкам комиссии, представленным по итогам проверки, «есть обоснованные причины полагать, что промышленности в США нанесен материальный ущерб по причине импорта необработанного палладия из России». По версии комиссии, упомянутая продукция, «предположительно, продается в США по цене, которая ниже справедливой стоимости и, предположительно, субсидируется правительством России».

Власти США в начале августа сообщили о проведении комиссией этой проверки. На основе итогов разбирательства американская сторона должна решить, вводить ли антидемпинговые и компенсационные пошлины в отношении российского палладия. 

tass.ru/ekonomika/25084855

Наличие тройки в текущем движении допускают две модели, которые относятся к диагонали:

— незавершенная коррекция волны [4] — в этом случае мы увидим повторный ретест локальных минимумов как завершение снижения. 

— завершенная (а) of [5] диагонали. В этом случае (синий сценарий) консолидация будет плюс минус на текущих уровнях до 1136.38 и далее рост продолжится. 

В этих условиях мы продолжаем отлеживать ситуацию, чтобы на фоне разворота вверх вернуться в сделку, но уже с целями обновления максимума всего тренда (1360+)

  Южный Капитал |Telegram | Youtube |Instagram   

Сегодня 84% палладия в мире используется в катализаторах для машин с двигателями внутреннего сгорания. Однако в электромобилях, которых выпускают все больше, эти элементы пока не используются.

Упадет ли спрос на палладий или у металла появятся новые сферы применения? Ответ на этот вопрос знают эксперты Центра палладиевых технологий «Норникеля», которые разрабатывают высокотехнологичные продукты на основе палладия. 

Промышленный спрос в будущем станет формироваться все больше за счет новых индустриальных применений, и формировать его будут ученые в лабораториях при поддержке бизнеса. В Центре палладиевых технологий мы выделяем два ключевых вектора: продукты для новых и развивающихся рынков, а также продукты для традиционных рынков платиноидов.

Палладий постепенно выходит за рамки «металла для катализаторов» и становится частью технологий, связанных с зеленой энергетикой.

• Водородная энергетика — палладий нужен для катализаторов в топливных элементах и электролизерах.

На фоне роста драг.металлов хорошую динамику стали показывать платина и палладий. 

Конкретно в палладии сформирована разворотная модель, сейчас идет накопления. Если цене удастся выбраться выше 1140.0 — открывается потенциал для лонга.

  Южный Капитал |Telegram | Youtube |Instagram     

#ПАЛЛАДИЙ #PDU5
Предполагаю, что Палладий строит разворот.

↗️ Глобальный тренд восходящий.

✔️ В данный момент цена оттолкнулась от сильного уровня поддержки 910.

🕯 Похоже что построил двойное дно, тестирует уровень 1135, если сейчас оттолкнёт, то движение вверх будет продолженно и увидим полную отработку двойного дна.

🔼Отработка примерно до 1737, там же уровень сопротивления.

НЕ ИИР

Канал в тг t.me/+7-fxPBUW0jVlZjEy

Вчера по палладию сформировалась такая волна Вульфа с целями падения на 1130-1135. Открывал шорт по 1150. Скидывал сам заход и выход из сделки в свой бесплатный телеграмм канал. Ниже привёл скрины графиков, которые скидывал в постах в тг канале

Закрыл уже через час шорт по палладию по цене 1134 Итог: 1,4% движения в нашу сторону и 18,7% чистой прибыли. Вульф отработал идеально, ушли в тот диапазон, который вам описывал постом в тг канале. 

Это уже третий за неделю прибыльный прогноз по палладию. Несколько людей в сообществе пульса поблагодарили за прибыль)

Российские ученые создали новый катализатор, состоящий из палладия и гуминов — сложных органических соединений, образующихся в процессе переработки растительного сырья на предприятиях по производству спирта и др.

Традиционно гумины используются в сельском хозяйстве для стимуляции прорастания семян возделываемых культур, развития их корневой системы и повышения устойчивости к стрессу. Несмотря на это, объемы их применения скромны и часто они просто накапливаются в хранилищах для отходов.

Обычно катализаторы делают из палладия и подложки для него — активированного угля, углеродной сажи, графит, углеродные нанотрубки. Именно активированный уголь является лидером по созданию носителей промышленных катализаторов в силу относительной инертности и большой удельной площади поверхности, значительной устойчивости к перетиранию и низкой цены. Его существенный недостаток (как и остальных углеродных веществ) – наличие микропор и в них оседает много палладия, фактически не участвуя в катализе.

Количество покупателей во фьючерсе на Палладий в слитках обновило исторические максимумы — данные MSCinsider.


Среди физлиц:
— 3 285 покупателей;
— 425 продавцов.

Подписывайтесь на телеграм-канал за регулярными обновлениями
Все графики смотрите на сайте MSCinsider

Заместитель государственного секретаря США Майкл Ригас на слушаниях в американском Сенате заявил о возможности введения таможенных пошлин против поставок палладия из России, среагировав таким образом на реплику сенатора от штата Монтана Стива Дэйнса, по словам которого Россия наводнила металлом рынок, способствуя снижению цен на него, и в результате компания Sibanye-Stillwater провела массовые увольнения рабочих на своих предприятиях.

Правда, конкретных сроков установления пошлин он не назвал и, все-таки допустив подобный сценарий развития событий, становится ясно: прежде всего пострадают сами США, в особенности, ее автомобилестроение, приобретающее палладий за границей. Дело в том, что по данным Геологической службы США, выпуск палладия в стране составляет всего лишь 8 тонн в год, импорт — 69 тонн. Из общего объема ввоза металла свыше 30% приходится на долю России.

Заменить ее ЮАР, Зимбабве или Канада попросту не смогут вследствие спада производства палладия из-за проблем с энергоснабжением и ухудшением условий разработки действующих месторождений (ввод новых в эксплуатацию в ближайшие пару лет не ожидается). И даже если бы с ним было все нормально, то существующих мощностей даже при максимально загрузки не хватило бы для удовлетворения спроса в США.

Стоимость фьючерса на палладий на торгах, проводимых CME Group, поднялась выше 1,3 тыс. долларов за тройскую унцию, поставив тем самым новый ценовой рекорд с сентября 2023 года.

Котировки на палладий идут вверх с апреля текущего года, когда они находились ниже 1 тыс. долларов за тройскую унцию и подобная динамика обусловлена раскручиванием торговых войн между США, Канадой, Европейским Союзом и Китаем, не говоря уже про остальные страны и регионы.

Одновременно на глобальном рынке наблюдается дефицит платины, связанный со спадом ее производства в Северной Америке и Южной Африке (из-за проблем с энергоснабжением и ухудшением условий эксплуатации действующих месторождений), хорошим спросом на нее со стороны предприятий по выпуску автомобилей с двигателями внутреннего сгорания и инвесторов, заинтересованных в сохранении и приумножении своих финансовых ресурсов. По оценкам World Platinum Investment Council, в нынешнем году дефицит платины на глобальном рынке может составить порядка 1 млн тройских унций и, похоже, в 2026 году он никуда не исчезнет.

Фьючерсы на палладий в середине июля 2025 года превысили отметку $1300 за унцию, обновив максимум за два года. Рост цен происходит на фоне усиления глобальных торговых конфликтов, что традиционно повышает спрос на защитные активы. Помимо золота и серебра, инвесторы переориентируют часть средств на промышленные драгоценные металлы, такие как палладий, особенно учитывая ограниченность предложения и концентрацию поставок в отдельных странах, пишет Владимир Чернов, аналитик Freedom Finance Global.

Основным драйвером спроса на палладий остаётся автомобильная промышленность, так как около 80% всего потребления приходится на автопроизводителей, использующих металл в нейтрализаторах выхлопных газов в бензиновых двигателях. Наибольшую активность проявляют производители из Китая и США. Кроме того, палладий востребован в электронике, медицине, ювелирной отрасли и химическом производстве. Рост цен также поддерживается геополитическими рисками в странах-поставщиках — России и ЮАР, которые вместе обеспечивают до 80% мирового предложения.