Одиночные танкер судя по марин траффик проползают. (да я смотрю время обновления)

По факту мы получаем… То что получили с РФ: дисконт FOB в проливе, но рост мировых цен.

Кто рискнет танкером, и грузом нефти? Ну если у вас будет цена нефти х2 после пролива — то кто то и рискнет. Особенно актуально полагаю если танкер старый.

А глобально мне видится следующее: каждый день что пролив закрыт будет пинать цену выше. ОТкатам быть, но накопленный дефицит будет очень мощным драйвером. У нас типа каждый час убирает с рынка почти 1 млн бочек. Очень много.

Но! Риск соответсвенно в том что как только вопрос разрулится, будет мощный мощный обвал.

Соответственно сидеть в этом может быть стремно. При это никто не дает гарантий что оно разрулится даже за месяц.

Итак, судя по камментам нужен легкий ликбез про Ормузский пролив. Не путать с Суэцким каналом, какой нить панамой(этой другой материк если что) и т.д

Есть такая лужа, называется персидский залив.  В этой луже Кувейт, Саудиты, Катар, ОАЭ, суммарно 20% мировой добычи нефти. И туча газа. Ну так вот. В эту лужу проплыть можно ТОЛЬКО через Ормузский пролив. Какие-то трубопроводы в обход есть, но мощность никакая. Никакого обхода по морю — нет. Там добыча, и из этой лужи надо вывезти. И ТОЛЬКО через пролив. 

В этом году мы готовим программы наших конференций 20 июня (СПБ) и 31 октября (МСК) заранее. Поэтому еще раз прошу вас высказать мнение, кого бы вы хотели видеть в качестве спикера на нашей конфе.

Окончательная программа будет сформирована уже на этой неделе.

Жду ваших предложений👇
И: как думаете, мне надо выступать с отдельным докладом по инвестициям, или меня и так слишком много?😂

     Меня иногда спрашивают, изменились ли мои инвестиционные воззрения, например, за последний год, или пять. Или за время, прошедшее с первого издания «Денег без дураков» (а это, страшно сказать, аж 2019 год). Ну, касательно года — я тут слишком инертен, еще бы про неделю спросили… В масштабе пятилетки — уже интереснее.

     Одно важное изменение, пожалуй, точно есть. Но сначала предисловие… Инвестиционные подходы можно поделить на разные группы. Самое тривиальное, например: трейдеры и инвесторы. У меня, помимо прочих, было одно не самое тривиальное разделение: все действуют либо дедуктивно, либо индуктивно. Причем свои дедуктивщики, как и индуктивщики, есть и среди спекулянтов, и среди инвесторов.

    Вопрос, идешь ли в своей логике от общего к частному, или наоборот, твой портфель или твои сделки — просто сумма уникальных частных идей? Пассивное инвестирование, к которому я всегда относился хорошо, хоть и без фанатизма иных его адептов — классический пример дедуктивного подхода.

❗️Важно
Я исхожу из того, что опасность — реальна.

Мошенникам от вас нужен код из SMS и вы его им рано или поздно назовёте.
Все называют.
И бабушки и дедушки и директора предприятий и действующие военные и топ-менеджеры, и студенты и школьники и все остальные, кого сложно заподозрить в слабоумии.

➖ Самый простой способ, то есть полностью отказаться от использования телефона всё-таки выглядит жестковатым, несмотря на его безусловную эффективность.

Мой вариант чуть мягче, хотя и тоже не без жертв.
Но я уверен, что оно того стоит.

Итак, нам нужно сделать три шага.

1️⃣ Проверяем, что у нас есть доступ к своей учётной записи в Госуслугах.

⚡️⚡️ Экстра-важно!
Если кто-то вам говорит, что при отсутствии аккаунта на Госуслугах, вам не о чем беспокоиться — он или некомпетентный мечтатель или ваш враг.

Мошенники за 5 минут создадут вам аккаунт на Госуслугах, почти без вашего участия, все ваши данные у них есть, в этом можете не сомневаться.

2️⃣ Устанавливаем полный самозапрет на кредиты.

Павел Крутолапов назначен генеральным директором ПАО «АПРИ»



С 2023 года Павел занимал должность главного архитектора ПАО «АПРИ» и отвечал за продуктовое направление компании, разработку новых перспективных проектов. В качестве генерального директора Павел сосредоточится на масштабировании бизнеса ПАО «АПРИ», в том числе в новых регионах присутствия, а также на улучшении девелоперских проектов и расширении продуктового предложения.

До прихода в ПАО «АПРИ» Павел был главным архитектором Челябинска. В числе его достижений — благоустройство набережной в Центральном районе города и разработка Генерального плана Челябинска до 2041 года.

«Сейчас перед АПРИ стоят новые амбициозные задачи по развитию бизнеса, наращиванию и диверсификации портфеля проектов. Уверен, что Павел Крутолапов с его экспертизой в сфере развития городской среды — идеальная кандидатура для реализации наших планов» – прокомментировал Председатель Совета директоров ПАО «АПРИ» Алексей Овакимян.

МГКЛ завтра размещает новый фикс 001PS-02: на 5 лет с YTM до 29,34%.

Компания известна на рынке облигаций, у них даже есть золотые бонды, акции в обращении. Всего у компании 9 выпусков облигаций в обращении. Посмотрим на котировки на вторичных торгах трех свежих из них. В таблице текущие YTM по выпускам, срок до погашения, ставки купона, текущие цены, ТКД (текущая купонная доходность). А в нижней таблице еще небольшая статистика по старту торгов этих бумаг.

7-й и 8-й выпуски размещались на Московской бирже, а 001PS-01 на СПб бирже. Как видим, все размещения облигаций МГКЛ в 2025 были апсайдны. На рынке есть небольшая премия в доходности у бумаг на СПб бирже, как видим в таблице, доходность 001PS-01 сейчас на 1-1,2% выше, чем у других двух выпусков на Мосбирже (хотя отчасти сейчас в данных это вызвано тем, что выходит новый выпуск на СПб бирже, поэтому имеющийся снизился в цене — вырос в доходности).

Ключевые параметры нового выпуска:
• Срок обращения — 5 лет (1800 дней)

Нашел свою модельку по Алросе 4-летней давности.

Обосрался по всем пунктам долгосрочного прогноза:

👉цена ювелирных алмазов оказалась в 2025 на 📉14% ниже
👉объем продаж Алросы оказался на 📉25% ниже
👉ну а важнее всего что обосрався с курсом $, который оказался на 📉34% ниже

Итого выручка Алросы в рублях оказалась почти в 3 раза ниже, чем в модели😂

ктоб мог подумать 4 года назад что сегодня бакс 77 будет стоить.

========================

а! зачем я это написал...
Чтобы продемонстрировать как прекрасно работают долгосрочные модели DCF😂

— естественно для России всё происходящее однозначно позитивно — чем больше конфликтов на Ближнем Востоке, тем выше цены на нефть

— при этом реакцию самой нефти на происходящее я бы назвал скорее слабой: за выходные мы увидели удары по всем нефтедобывающим странам региона, по трубопроводам, по танкерам — и всего +7.5%, а в дальних фьючерсах реакция ещё слабее

— такая реакция рынка — признак того, что рынок не верит в долгосрочность конфликта и в то что он способен существенно повлиять на поставки нефти в долгосроке

— для нас главная возможность здесь — это не столько рост нефти, сколько сокращение дисконтов за российскую нефть — ближневосточная нефть продаётся в основном в Азии, где будут не против заместить арабскую нефть российской

— при этом российскую нефтянку по текущим я не покупал и не покупаю; акции наших нефтяников всё ещё стоят дорого для текущей нефти в рублях, а на ослабление рубля и снижение рублёвых ставок мне кажется более логичным ставить через другие инструменты