комментарии dirgen на форуме

Следим за евробанками. Очень информативные стоки
lite.mfd.ru/forum/post/?id=18259273
lite.mfd.ru/forum/post/?id=18259193

в жопу все базары про дивы и уровни

Экономика погрузилась в самую сильную депрессию с 1930-х годов, но апрель стал лучшим месяцем с 1987 года
www.vedomosti.ru/opinion/articles/2020/05/04/829555-chto-proishodit-na-fondovom-rinke-ssha

Весеннее благосостояние: в кабмине обсуждают заморозку бюджетного правила
П-Ц не за горами

За 1кв20 резервы ведущих евробанков на случай роста плохих долгов выросли в 5-13 раз и достигли 50 млрд евро — уровень кризиса 2008-2009
Прибыли за 20год — хана.

Вован не нашел себе приемника и потому затеял тему с обнулением.
Надеясь, что с 24 по 36ый годы появится нужный приемник из их среды и при этом одобренный народом.
Думаю, тема с собчачихой была не просто так закручена. Суетились очень сильно тогда. Но народ в целом дырку из дом2 проигнорировал.
Вован конеш стратегически все верно делает, если главная цель стратегии — сохранение Его личной власти. Армия и остальные силовики — самая социально защищенная и полноправная каста у нас в стране. Госкомпании — на втором месте.
Остальным — объедки. Их раньше контролировали телевизором. А в период резкого ухудшения их благополучия, остальных будут контролировать карантином и затем вакциной.

Но думаю, карантин — этот последний защитный барьер сложившегося механизма власти.

BILL GATES: VACCINE DEVELOPMENT COULD TAKE 9 MONTHS TO 2 YEARS

В любой непонятной ситуации создавать Госкорпорации — наша тема

шорт для меня очень сложно- в 2009 году взял шорт в сбере и поздоровался с дядей Колей--теперь только лонг от низа и баста

Казимир Алмазов,
у ВТБ низ лежит в райне 1,0-1,6 коп

Если смотреть исторически на котировки и добавить чуток математики из средней школы.
В 2015 сбер стоил 102р.= Втб 8к.
Сейчас сбер 192р = втб 3.5к.
Один удвоился, второй уполовинился.
При этом 1 трл. р прибыли в сбере условно равен 0,2 трл.р в втб.
и если будут платить дивиденды, которые сейчас не заложены в цену акций, то
при равнозначной див.доходности 50% по МСФО сейчас доходность сбера менее 10% = 18,7р. на акцию, у втб 12% на акцию или условно 0,00387р.…
Втб однозначно недооцен.
Для ШоЛо, у которого туго с математикой разжую — если брать доходный подход к цене, то получаем не 2% разницы, а 20% т.к.
при цене сбера 187р доходность составит 10%, а у ВТБ при 0,0387 будет аналогичный % прибыли на акцию.

Ремора,
ты ДД у втб берешь из своих иллюзий и жалобно скулишь «верьте мне»
Ты — второгодник, ёпто
Иди читай ДивПолитику ВТБ, а также учит матчасть.
lite.mfd.ru/forum/post/?id=18319284
у ВТБ все просто — Yeild привязан к КАПИТАЛУ
— yield по валютным нота (входящим в капитал) — 9,5%
— елда по обычке = валютный yield + (премия или ключ) 1,5% = 11%
— елда по префам — плавающая в диапазоне от 2 до 12% (консенсусная 5,5% = таргет по инфляции + ключ)

The implementation date of the Basel III standards finalised in December 2017 has been deferred by one year to 1 January 2023. The accompanying transitional arrangements for the output floor has also been extended by one year to 1 January 2028
www.bis.org/press/p200327.htm

цитируйте полностью.
«В условиях волатильности сделка может пройти не в ближайшее
время, а на горизонте 1-2 лет.»

это означает, ща за 1-2 года разгоним и сольём

макей, и ежу понятно, что любое финансирование из ФНБ должно пройти сначало утверждение через органы законодательной власти.
Минфин исполнит поручение

ШоLo, нене. про 1-2 года — это, как я понял, срок продажи в рынок

макей,
МИШУСТИН ПОРУЧИЛ ПРАВИТЕЛЬСТВУ ПРОРАБОТАТЬ ВОЗМОЖНОСТЬ ВЫКУПА ПАКЕТА АКЦИЙ ВТБ У БАНКА «ОТКРЫТИЕ»

ПРОРАБОТАТЬ ВОЗМОЖНОСТЬ ВЫКУПА

они стараются удержать падение котировок.
в лондоне расписки ниже 1 доллара — это красная карточка. делистинг

пошла рыночная подсказка

все что ниже 3.2 коп — пылесосит сам ВТБ

надеюссь, инсайдеры меня не затроллят. ибо у меня инсайда нет. только открытые источники

Оказывается немецкий ин-т Роберта Коха в 2012 рассчитывал сценарии эпидемии подобной нынешней
www.foreigner.fi/articulo/news/germany-s-2012-covid-scenario-became-real/20200325014404004958.html
Тогда в качестве источник эпидемии называлась Азия. Уровнь смертности 10%, что существенно выше текущих. И название вируса тоже было «корона»

Идеи материальны

Соотношение gold/wti crude 1702/30=56

Мы в другой реальности
www.kitco.com/commentaries/2018-09-10/The-History-of-Gold-Oil-Ratios-1970-2018.html
Все, что было правильно вчера, сегодня и далее уже не имеет значения

ВТБ «нарисовал» прибыль за 2019 г., что в свою очередь ему позволит выплатить рекордные дивиденды

ВТБ отчитался о финансовых результатах за 2019 г. по МСФО. Прибыль банка превзошла собственный прогноз и составила 201,2 млрд руб., увеличившись на 13% по сравнению с 2018 г. Основной вклад пришёлся на чистый комиссионный доход, который вырос на 29,2% – до 108,5 млрд руб. за счёт операций с ценными бумагами, страховыми продуктами и консолидацией приобретенных банков. Чистые процентные доходы группы ВТБ показали околонулевую динамику по итогам 2019 г., увеличившись на 0,2% – до 440,6 млрд руб., но показал рост в IV кв. на 7% — до 116,8 млрд руб. 

Также приличный вклад в прибыль банка внесли сокращение отчислений на 20,2 млрд руб. в резервы и доход от продажи доли в Tele2 в размере 12,5 млрд руб. В связи с выполнением плана по прибыли, по нашим расчётам ВТБ заплатит дивиденд в размере 0,00387 руб. на акцию. Текущая дивидендная доходность составляет 8,2%.

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Дмитрий Баженов, по факту единственный нормальный комментарий к отчету — твой.
Хоть и копипаст:)

Тимофей Мартынов,
А что там нормального? Я вообще там комментов не увидел, кроме тех, что держат бумагу в консервативном портфеле.
На мой взгляд, у них странные представления о консервативности.

От презентации у меня впечатления, что обычку лишили возможностей для роста, так как банк отказался от агрессивной стратегии.
Все переоценки не будет.
Видимо, все же 80% префов в УК сыграли свою роль.
И обычка стала похожа на структурную облигу с номиналом в диапазоне 4.8-5.0к, который скорее всего вообще не будет выплачен, а купон будет по прежнему пересматриваться и нет гарантии, что доходность по нему за 2020 приблизится к текущей.
Я потому и удивился, когда в результате якобы «анализа» ребятки написали о сохранении бумаги в «консервативном» портфеле.
Флаг им в руки

Менеджмент ВТБ засомневался в цели по прибыли за 2019 г. Об этом вчера заявил (https://tass.ru/armiya-i-opk/7036651) глава компании на форуме в Сочи.

Андрей Костин ссылается на долги компаний ОПК (оборонно-промышленного комплекса). Из-за них ВТБ не сможет достичь целевых 200 млрд рублей прибыли. Банки вынуждены списать часть задолженности, а это ухудшит их финансовые результаты.

За три дня до форума на дне инвестора менеджмент ВТБ уверял в том, что компания достигнет цели по прибыли. Ради этого они даже готовы записать в итоги 2019 года результаты сделки по продаже Tele2. Соглашение по этой сделке будет подписано только в следующем (!) году. Снижение чистой прибыли уменьшит и без того низкие дивиденды, даже если менеджмент выполнит обещания и начнет выплачивать 50% от прибыли по МСФО.

Дивдоходность ВТБ ниже, чем у Сбера, при том, что в бумаге больше рисков. Менеджмент ВТБ вводит в заблуждение акционеров и потенциальных инвесторов. Это происходит на фоне трудностей, которые испытывает финансовый сектор из-за замедления экономики и снижения ставок.

@AK47pfl

Тимофей Мартынов,

просто вдумайтесь...

0. Первое лицо банка заявляет о целях по прибыли и диввыплатам за 2019.
1. Третьи лица банка повторяют за 1ым лицом цели по прибыли и див-дам.
2. Затем второе лицо банка демонстрирует эти же самые цели по прибыли + еще большие цели в официальной презентации Стратегического плана на следубщие 3 года
3. И после всего этого 1ое лицо банка заявляет, что он сомневается в целях


Вопрос к публике — в каком/каких пункте/пунтках враньё?

Суриков Дмитрий, не пойму про какие префы Вы имеете ввиду. У ВТБ же нет префов.

этот вопрос очень точно характеризует среднестатистического акционера ВТБ
«какие на хер еще префы!»)))

Всё-таки надо всем ждунам коленом под зад дать.
Увижу я тут 2.7 коп

индексный провайдер MSCI объявил о том, что коэффициент свободно обращающихся акций (free float) «Магнита» будет повышен с нынешних 65% до 75%. По нашим оценкам, в результате повышения коэффициента free float приток средств пассивных фондов в данную бумагу составит до $21 млн., что соответствует 40% среднесуточного оборота торгов бумагами «Магнита» за последние 30 торговых сессий.

ШоLo, и к чему «новость» 2017 года?

Alex666,
для сравнения с нынешним днём.
Я не играю с магнитом так регулярно как с ВТБ, но слежу за темой.
Выглядит так, что впереди сидельцев может ждать еще большее разочарование бумагой.
Не нагнетаю.

График. Не много за уши подтянул по срокам и времени окончания форварда.
В связи изменениями условий по форварду, вношу изменения в свою дорожную карту.
Имеем, курсовая доходность 1% — в месяц или 12,5% в год + дивиденды!
До изменения сроков было 1,8% или более 23% в год + дивиденды!
Что значительно ухудшило положение сидящих в акциях, дд от номинала 3% годовых!
Это последний рубеж при котором я остаюсь в акциях, на случай очередного фокуса
со стороны эффективных менеджеров Русгидро и ВТБ.
— риски выборов 2021 и 2024!
+ снижение ставки, уменьшит долговую нагрузку + снижение капекса, рост дивов

мимо проходил,

В формуле форварда дивы и котиры имеют разные знаки.
Но вы это полностью игнорируете в своем постулате.
График — зачет

ШоLo, разные знаки они имеют для формулы расчёта для ВТБ,
а я считаю свою доходность, по курсовой стоимости с целями к 1 руб. + дивиденды.

мимо проходил,
Гидра в нынешнем виде — мертвая компания для инвестирования в её акции. Я бы не ориентировался по номиналу.

бспб старается удержать рынок и подтянуть капу к капитальной оценке
трудно сказать, насколько успешными окажутся его усилия.

на мой вгляд, двидендная щедрость неоправдана на данный момент, тем более что 6,7% не компенсируют фондовый риск, который отсутствует в облигациях и приносящих большую дохдность. а перенаправление существенных сумм вместо диввыплат на выкуп акций с последующим их погашением оказали бы более благоприятное воздействие на котировки.
Такая стратегия была бы более благоприятна для миноров с 3хлетним стажем в бумагах. Но раз применяются оба метода для повышения капы (дивы и байбек), то минорами тут инетерсуются в последнюю очередь.

в принципе, использование обоих инструментов для увеличения капы — верное решение, но желательнос с большим уклоном в сторону байбека.
видимо, есть внутренние обстоятельства, которые пока обеспечивают уклон в строну диввыплат.
соответственно, таким же будет и тренд котировок. неустойчивый