ответы на форуме

На конференции было сказано что у менеджмента компании есть в KPI повышение стоимости и текущая стоимость их беспокоит. Но выглядело это как-то не убедительно…

V., можно подумать, что любая говнокомпания превращается в ракету, если тупо влепить менеджерам процент от капитализации...

Я бы подумал над тем что Усманов фигурирует в списке кандидатов на потенциальные санкции США…

Разворот произошел, фонды разгрузились, а мы докупили
Напомню:
Индекс-провайдер FTSE объявил результаты пересмотра Global Equity Index Series, изменения в которых вступят в силу после закрытия торгов 17 сентября. Показатель free float для DSKY был снижен и, соответственно, понижен вес бумаги в индексе, в связи с чем мы ожидаем оттока пассивных инвестиций в размере $2 млн ( 0,7x среднедневного объема за месяц).

V., Это значит, что 3 прошедшие недели вниз мы катимся из-за этого? или жесткий пролив ждать сегодня после закрытия?

Приток в 6$млн это 430 млн рублей или ~5,5 млн акций
За вчера объем был 600к акций, сегодня пока 500к, при этом нужно вычесть фоновый объем. Значит фонд еще не тарился

Михаил Titov, новость о включении появилась 23 августа, с тех пор средневековые объёмы выросли. Плюс спекули закупились под эту новость. Фонды своими объёмами как слоны в посудной лавке, 11 средневековых объёмов одной свечкой на таком нееликвиде это был бы слишком сильный задёрг, поэтому логично было бы что закуп происходил постепенно.

V., Посмотрите на свечки объемов в мыле или полиметалле, или ММК на входе/выходе фондов
пятого августа объем был под 5 млн акций на новости об обратном выкупе, ничего, хватило ликвидности не улететь в космос

Михаил Titov, я смотрю на сколько выросли акции НМТП, «Самолета», «Банка Санкт-Петербург», «МРСК ЦП» и «Черкизово» за время с момента выхода новости. Совпадение? ©

V., Газпром тоже вырос не меньше БСП, хотя его никуда не включали)

Михаил Titov, Газпром вырос потому что все кинулись покупать считаю в уме форвардные дивиденты. Бспб не может позволить себе выплачивать сопоставимые дивиденты из-за недостаточности капитала. Вот когда это проблема будет решена, вот тогда бспб может и на 130 не остановится. Ну а пока эта идея для меня закончилась по достижению временной/ценовой цели. Кто остался, тем терпения доехать до цели! Может по 59 ещё встретимся

V., Судя по тому, что никто не хочет забирать у них деньги по оферте, с собственным капиталом у них все гуд будет. Я как бы не против, что вы продали, тем более если цель была выйти на факте включения в индекс. Я про фразу, что БСП перекуплен

Приток в 6$млн это 430 млн рублей или ~5,5 млн акций
За вчера объем был 600к акций, сегодня пока 500к, при этом нужно вычесть фоновый объем. Значит фонд еще не тарился

Михаил Titov, новость о включении появилась 23 августа, с тех пор средневековые объёмы выросли. Плюс спекули закупились под эту новость. Фонды своими объёмами как слоны в посудной лавке, 11 средневековых объёмов одной свечкой на таком нееликвиде это был бы слишком сильный задёрг, поэтому логично было бы что закуп происходил постепенно.

V., Посмотрите на свечки объемов в мыле или полиметалле, или ММК на входе/выходе фондов
пятого августа объем был под 5 млн акций на новости об обратном выкупе, ничего, хватило ликвидности не улететь в космос

Михаил Titov, я смотрю на сколько выросли акции НМТП, «Самолета», «Банка Санкт-Петербург», «МРСК ЦП» и «Черкизово» за время с момента выхода новости. Совпадение? ©

V., Газпром тоже вырос не меньше БСП, хотя его никуда не включали)

Относительно собственной динамики бспб смотрится уже дороговато. Спасибо фондам! Я в кэш). Напомню причину роста последних дней у всех компаний из списка:
Индекс-провайдер FTSE объявил результаты пересмотра Global Equity Index Series, изменения в которых вступят в силу после закрытия торгов 17 сентября. В индекс были добавлены акции НМТП, «Самолета», «Банка Санкт-Петербург», «МРСК ЦП» и «Черкизово». Также включены BSPB (free float 47%, пассивный приток $6 млн, или 11x), GCHE (free float 12%, пассивный приток $5 млн, или 21x) и MRKP (free float 50%, пассивный приток $5 млн, или 32x).

V., по объемам не видно, чтобы фонды сильно заходили у бсп
Да и что значит дорого относительно собственной динамики? Форвардный PE у относительно норм бизнеса почти равен двум

Михаил Titov, если посмотреть мультипликаторы бспб на истории, то он всегда был дешёвым и на то есть свои причины. Давать оценку бспб через дисконтирование к банковскому сектору (Сбер-ТКС-ВТБ) я бы не стал. Со временем он, может быть и дорастёт до 91, но для этого нужно больше времени. Пока что он перекуплен, поэтому я свою среднесрочную идею закрываю с хорошим плюсом. Риски коррекции из-за действий ФРС и риски банковского сектора из-за негативного сценария с Evergrande, как мне кажется великИ.

V., У же писал Тимофею, что по ПЕ БСП на истории был от двух до пяти. Да, пять это тоже типо дешево, но с двух это рост в 2,5 раза.
Если сравнивать с ВТБ, то картина тут получше:
P/BV ВТБ = 0,6
P/BV БСП = 0,4
БСП ROE по годам
2017 11,4%
2018 12,4%
2019 10,2%
2020 12,9%
ТТМ 21,1%
ВТБ ROE по годам:
2017 8,3%
2018 11,9%
2019 12,8%
2020 4,4%
ТТМ 17,8%

Приток в 6$млн это 430 млн рублей или ~5,5 млн акций
За вчера объем был 600к акций, сегодня пока 500к, при этом нужно вычесть фоновый объем. Значит фонд еще не тарился

Михаил Titov, новость о включении появилась 23 августа, с тех пор средневековые объёмы выросли. Плюс спекули закупились под эту новость. Фонды своими объёмами как слоны в посудной лавке, 11 средневековых объёмов одной свечкой на таком нееликвиде это был бы слишком сильный задёрг, поэтому логично было бы что закуп происходил постепенно.

V., Посмотрите на свечки объемов в мыле или полиметалле, или ММК на входе/выходе фондов
пятого августа объем был под 5 млн акций на новости об обратном выкупе, ничего, хватило ликвидности не улететь в космос

Относительно собственной динамики бспб смотрится уже дороговато. Спасибо фондам! Я в кэш). Напомню причину роста последних дней у всех компаний из списка:
Индекс-провайдер FTSE объявил результаты пересмотра Global Equity Index Series, изменения в которых вступят в силу после закрытия торгов 17 сентября. В индекс были добавлены акции НМТП, «Самолета», «Банка Санкт-Петербург», «МРСК ЦП» и «Черкизово». Также включены BSPB (free float 47%, пассивный приток $6 млн, или 11x), GCHE (free float 12%, пассивный приток $5 млн, или 21x) и MRKP (free float 50%, пассивный приток $5 млн, или 32x).

V., по объемам не видно, чтобы фонды сильно заходили у бсп
Да и что значит дорого относительно собственной динамики? Форвардный PE у относительно норм бизнеса почти равен двум

Конечно не GameStop, но 2,2% акций в шортах (3 средних дневных объёма)

V., эти ублюдки умоются кровью птички так что захлебнутся! За 3 кв дивы объявят с продажи точки и улетит птичка в небо шортунов скидывая на камни!

Конечно не GameStop, но 2,2% акций в шортах (3 средних дневных объёма)

V., Добрый день! Что за сервис? У меня совсем другая информация.

Савин Михаил, www.marketbeat.com/stocks/NASDAQ/QIWI/short-interest/ данные за август. У Вас сентябрь. Прошу так же поделиться ссылкой

V., не вопрос. Пользуйтесь fintel.io/ss/us/qiwi

Конечно не GameStop, но 2,2% акций в шортах (3 средних дневных объёма)

V., Добрый день! Что за сервис? У меня совсем другая информация.

Почему я пока не беру Полиметалл?
Допустим мне нравится Полиметалл. Почему я его не беру сейчас, когда он торгуется на минимумах за 15 месяцев?

1. По золоту я пока скорее вверх долгосрочно смотрю, а значит и Полиметалл должен быть интересен долгосрочно.

2. Сейчас развивается нисходящий тренд по Полику, а это значит, что если подождать, могут дать дешевле. 

3. Важный момент: рубль укрепляется, а это значит золото в рублях дешевеет при постоянной долларовой цене. Я бы предпочел брать Полик когда перспективы рубля станут менее оптимистичными. Все таки укрепление рубля снижает доходы компании.

В целом, тренд в рубле пока очень уверенный. Я бы не ставил против рубля в моменте, потому что для этого нет никаких оснований (либо я просто их не вижу). 

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Тимофей Мартынов, когда ФРС начнет сворачивать поддержку и заикнется о поднятии ключевой ставки, бакс укрепится, а золоту серьозно поплохеет. Похоже это прямо сейчас закладывают в цену.

Investor Zim, учитывая текущий госдолг США, на сколько в горизонте 3х лет ФРС сможет поднять ставку? При 2% стоимость обслуживания долгов станет непосильной для многих корпораций и домохозяйств (там популярны кредиты с плавающей ставкой), поэтому ставку понимать будут не скоро и минимальным шагом, а высокая инфляция ещё долго никуда не денется.

V., менеджеры Поли вроде бы прогнозировали 1500$ за унцию до конца 22-го года.

Почему я пока не беру Полиметалл?
Допустим мне нравится Полиметалл. Почему я его не беру сейчас, когда он торгуется на минимумах за 15 месяцев?

1. По золоту я пока скорее вверх долгосрочно смотрю, а значит и Полиметалл должен быть интересен долгосрочно.

2. Сейчас развивается нисходящий тренд по Полику, а это значит, что если подождать, могут дать дешевле. 

3. Важный момент: рубль укрепляется, а это значит золото в рублях дешевеет при постоянной долларовой цене. Я бы предпочел брать Полик когда перспективы рубля станут менее оптимистичными. Все таки укрепление рубля снижает доходы компании.

В целом, тренд в рубле пока очень уверенный. Я бы не ставил против рубля в моменте, потому что для этого нет никаких оснований (либо я просто их не вижу). 

Авто-репост. Читать в блоге >>>

Тимофей Мартынов, когда ФРС начнет сворачивать поддержку и заикнется о поднятии ключевой ставки, бакс укрепится, а золоту серьозно поплохеет. Похоже это прямо сейчас закладывают в цену.

Investor Zim, учитывая текущий госдолг США, на сколько в горизонте 3х лет ФРС сможет поднять ставку? При 2% стоимость обслуживания долгов станет непосильной для многих корпораций и домохозяйств (там популярны кредиты с плавающей ставкой), поэтому ставку понимать будут не скоро и минимальным шагом, а высокая инфляция ещё долго никуда не денется.

V., когда корпорация неспособна обслуживать долги при цене кредита 2% — это мертвый неэффективный бизнес, ворующий ресурсы у тех, кто способен расходовать их намного эффективнее. При избытке таких корпораций безумная мультипликация, которую создает банковская система при околонулевой процентной ставке, вместо ускорения ВВП — лишь разгоняет инфляцию. Денег в системе становится больше, товаров остается столько же — или меньше. Ресурсы государства пережигаются в плохие долги, объем плохих долгов наращивается.
Циклы повышения ставки — неизбежное зло, позволяющее старым и больным животным отстать от молодого и сильного стада. И пусть старых и больных сожрут волки — для стада они всё равно обуза и балласт.
И вишенка к тортику. В штатах волки — это та самая ФРС. Система, которая держит все долги в своем железном кулаке. Цикл повышения ставок — всего лишь хороший способ забрать собственность у слабых и плохих акционеров и передать их сильным и богатым — за деньги.
Так что все эти ваши социалистические теории про бедные домохозяйства и несчастные корпорации — забудьте. Там капитализм. И волки.

Как вам информация: у Солонина 10.413.510 Акций класса А, которые имеют 1к10 право голоса, то бишь пока что он вроде как всем руководит, с долей голосов 66,6 %
Также у Открытия 21.426.733 акций класса Б, с долей голосов 13,7 %. Но если Солонин продаст свой пакет акций класса А, они превратятся в акции класса Б.
Итого: 10.413.510+21.426.733=31.840.243 акции с долей голосов!!! ровно 51%!!!
Мне кажется это не просто так, скорее всего уже все решено и просто ожидается наилучший момент.
И вот когда 51% будет во владении фактически государством… (продолжите сами)

Leeroy_j, А кому Cолонин продаст акции? ВТБ?

khornickjaadle, когда это было чтобы владельцы бизнеса и ты продали на дне? Так обычно делают только хомяки , а топы слабо на хаях.
У Солонина есть все рычаги и ресурсы чтобы за пару месяцев удвоить стоимость компании.

V., Ну, это относительно всё. Галицкий продал Магнит по 4000 с копейками, когда на пике он стоил 12000 по-моему.

У птички несколько возможных стратегий выхода из кризиса:
1. Искать новые точки роста и направления в финтехе и банкинге. Куча свободного кэша (30+ ярдов) позволит запустить любой самый амбициозных стартап. А startup на Nasdaq это заоблачные мультипликаторы которые легко могут отправить птичку на 25+ баксов.
2. Признать себя состоявшимся бизнесом и 100% FCF отправлять на дивиденты (сейчас 53%). Даже учитывая потерю дохода от ставок (максимум -33%), ДД становится 16%+ понятным и прогнозируемым. Птичка летит на 20 баксов.
3. Компания объявляет поэтапный байбек. Кэша достаточно чтобы планомерно задать котировки на 15+ баксов.
4. Развивать инфраструктуру под блокчейн и стать банком криптоактивов (в РФ не запрещены). Сбер в следующем году запускает Sbercoin и под это лоббирует изменение законодательной базы. При таком раскладе птичка летит куда-то очень высоко.
При любом варианты акционеры

V., По поводу стартапов: в 2013 у киви p/e был 50! Сейчас чуть меньше четырёх.

У птички несколько возможных стратегий выхода из кризиса:
1. Искать новые точки роста и направления в финтехе и банкинге. Куча свободного кэша (30+ ярдов) позволит запустить любой самый амбициозных стартап. А startup на Nasdaq это заоблачные мультипликаторы которые легко могут отправить птичку на 25+ баксов.
2. Признать себя состоявшимся бизнесом и 100% FCF отправлять на дивиденты (сейчас 53%). Даже учитывая потерю дохода от ставок (максимум -33%), ДД становится 16%+ понятным и прогнозируемым. Птичка летит на 20 баксов.
3. Компания объявляет поэтапный байбек. Кэша достаточно чтобы планомерно задать котировки на 15+ баксов.
4. Развивать инфраструктуру под блокчейн и стать банком криптоактивов (в РФ не запрещены). Сбер в следующем году запускает Sbercoin и под это лоббирует изменение законодательной базы. При таком раскладе птичка летит куда-то очень высоко.
При любом варианты акционеры

V., Уже стартанула по ходу

Сейчас получается компания обещает дивиденд за 2п2021 в 27,97, выплата в апреле-мае. Если вычесть налог (15 % т.к. на Кипре контора), то выходит грубо чистыми 7,5% доходности к текущей цене ( если на год пересчитать), почти как ОФЗ.
Но я вижу большие риски, в том что цена акции легко на эту сумму может еще вниз сходить за это время, с 30 августа уже на 100 рублей похудела.

T59, покупая сейчас по 570, через полгода Вы получите чистыми 27.97*0.85=23.77. Полугодовая чДД 23.77/570=4,2%. Учитывая что налог платится в январе-марте 2023, эти деньги ещё могут поработать. Так же надо ориентироваться на динамику результатов за 2П21 — с ростом ставок и увеличения транспортных потоков, результаты могут быть неожиданными.

V., 7% это годовых выходит. Сейчас середина сентября, а получим деньги от дивидендов в середине апреля ( грубо) итого 7 месяцев, вот делите (4,2/7)*12=7,2 в пересчете на год.
С налогом может быть Вы и правы, иностранная компания, ни брокер ни эмитент наверное не удерживает сам, тут нету опыта у меня, но все равно платить надо.
Насчет динамики результатов, объем маловероятно что вырастет существенно, а цена пока замедлила рост, в сентябре только 1,7% прибавила.
Часть дивидендов платится в долг и благодаря урезанию CAPEX (уже 1,5 года как режут).
Когда нибудь парк вагонов надо будет обновлять, там есть жесткие сроки, да и долги никто не простит, так что может быть и вырастут результаты, но куда пойдут эти доп. доходы — CAPEX, долги или дивиденды, неизвестно.

На 2п21 компания ставит целью выплату в качестве дивидентов 29.97руб с выплатой в апреле-мае. Итого за 2021 чистыми 45,65руб. Таким образом в ближайшие полгода чистая суммарная ДД по текущим 7,36%. Что в общем совсем не плохо, тем более для тех, у кого средняя 450-500 😉

V., забрал второй приз за комментарии к отчету! Спасибо!

О про мыло инвесторы вспомнили:)

Тимофей Мартынов, прикрутите пожалуйста к этому форуму также котировки мыла в Лондоне. Погода там делается.

V., это не так то просто

О про мыло инвесторы вспомнили:)

Тимофей Мартынов, прикрутите пожалуйста к этому форуму также котировки мыла в Лондоне. Погода там делается.

V., smart-lab.ru/gr/LSIN.MAIL

Уж не Элвис ли выходит со своим большим лотом на 25млн??

Николай, Элвис и Алёнка с большими долями сидели в Русале, данной бумаги у него вроде бы не было.

V. Снял с продажи, наверное будет держать до 700-750р, дивдоходность за 2022г 12%