📈Ретейлеры растут после отмены IPO конкурента
📈Детский мир +3% 📈X5 Retail Group +1.7% Mercury Retail Group, управляющая торговыми сетями «Красное и белое» и «Бристоль», перенесла IPO на "Московской бирже" из-за ситуации на рынке. Похоже инвесторы, которые хотели поучаствовать в IPO, решили приобрести акции других ритейлеров🧐
Авто-репост. Читать в блоге >>>
Роман Ранний, это глупости. ДМ главный конкурент ЧБ, да)
А лента чо не растет с фиксами?
Зачем эти спекуляции?
Сегодня вышли финансовые результаты Детского Мира за 3 квартал 2021 по МСФО.
По сравнению с 3 кварталом 2020 года:
1. Выручка выросла на 14% и достигла 43.9 млрд руб.
2. EBITDA выросла на 12.5% и достигла 5.8 млрд руб.
3. Чистая прибыль выросла в полтора раза и достигла 3.6 млрд руб.
Хорошо отчитался сегодня Детский Мир. Тем не менее, помимо финансовых результатов сегодня компания сообщила о некотором снижении
объема дивидендных выплат: планируется сократить размер дивидендных выплат до 60% от скорректированной чистой прибыли по РСБУ
по итогам 9 месяцев против выплачиваемых ранее 100% от нескорректированной прибыли. Этот год вышел совсем слабым для Детского
Мира: индекс вырос более чем на 25%, а акции Детского Мира практически остались на уровне прошлого года. Тем не менее,
сильного падения акций компании ожидать не приходится. Финансовые результаты компании внушают определенный оптимизм.
AlexChi, мне кажется, что вы все слегка переврали, без обид )
1. 60% это касается промежуточной выплаты, как я понял, а по результатам года все по-прежнему. Доплатят в марте, короче;
2. Индекс +25 это прекрасно, но вся розница падала с начала года, есличо… MGNT 5760 в январе, 5030 сейчас...
Так что не мутите нам тут воду )
Сегодня вышли финансовые результаты Детского Мира за 3 квартал 2021 по МСФО.
По сравнению с 3 кварталом 2020 года:
1. Выручка выросла на 14% и достигла 43.9 млрд руб.
2. EBITDA выросла на 12.5% и достигла 5.8 млрд руб.
3. Чистая прибыль выросла в полтора раза и достигла 3.6 млрд руб.
Хорошо отчитался сегодня Детский Мир. Тем не менее, помимо финансовых результатов сегодня компания сообщила о некотором снижении
объема дивидендных выплат: планируется сократить размер дивидендных выплат до 60% от скорректированной чистой прибыли по РСБУ
по итогам 9 месяцев против выплачиваемых ранее 100% от нескорректированной прибыли. Этот год вышел совсем слабым для Детского
Мира: индекс вырос более чем на 25%, а акции Детского Мира практически остались на уровне прошлого года. Тем не менее,
сильного падения акций компании ожидать не приходится. Финансовые результаты компании внушают определенный оптимизм.
AlexChi, мне кажется, что вы все слегка переврали, без обид )
1. 60% это касается промежуточной выплаты, как я понял, а по результатам года все по-прежнему. Доплатят в марте, короче;
2. Индекс +25 это прекрасно, но вся розница падала с начала года, есличо… MGNT 5760 в январе, 5030 сейчас...
Так что не мутите нам тут воду )
Вот, допустим, ЦИАН создает(?) сервис полного сопровождения покупки-продажи. Чем почему-то до сих пор не занялись банки, например Альфа. Или я не знаю где это искать, поскольку не моя стезя. Да, можно ячейку снять в банках, да спецсчёт открыть, но это не гарантирует всесторонню проверку сделки на присутствие сумашедших в сделке, или скрытых банкротов, обременений и т.д. И более того, возьмет на себя допустим страховку гарантированности сделки, или же выхода из неё.
Izhik, вы думаете что сервис, на который можно переложить лень и риски покупателей (иногда и глупость) будет киллер фичей? Это будет геморроем для всей бизнес-модели с огромной текучкой кадров, ошибками и т. п. Мошенниками пусть занимаются органы, я вот землю покупал у многодетной семьи с минимальным риском, которые обеспечил нотариус грамотный и уже потом МФЦ.
У всех агрегаторов типа CIAN одна большая проблема — они ничего не могут предложить покупателю.
edd, лень и недостаток компетенции разные вещи. Левой конторе риэлторов за баснословные вознаграждения не хочется доверять, а вот сервис общепризнанный с известными тонкостями, или банк куда надежнее в такой схеме выглядят, когда ручаются в качестве гаранта за сделку.
Хотя, возможно нотариус, это действительно тот кто надо. Еще что бы объект соответствовал, если от «застройщка» подрядчиков. И что бы не оказалось много раз проданной. Мало ли какие еще косяки.
В любом вопросе надо повышать компетенцию в любом случае. Даже первый миллион он трудный самый.
Бывает инога сделка плохо пахнет и надо очень сильно вникнуть. Так в большинстве случаев и бывает с выгодными сделками. С простыми объектами проще, платишь в два раза дороже и въезжаешь.
Вообщем, страховка на покупку видимо то, что надо — разнообразная. Плюс нотариус. Плюс прогон по сервисам. Плюс соответствие. По факту, вырисовывается то, чем занимается риэлтор, соединяя всё это плюс свою рекламу.
Izhik, боюсь, что ваши знания немного поверхностны.
Пока в реальности не столкнетесь, не поймете, что рынок дикий, а риэлторы — это, зачастую, люди из 90х ))
1. Сервис, который вы описали, есть у Сбера — Дом.Клик называется; По итогу очень удобная штука.
Думаю, что это основная угроза ЦИАНу;
2. «Проверки сделок» — это боль. Сбер берет какие-то определенные и проверяет по формальным признакам.
Но таких простых сделок — меньшинство. Нюансов море.
Например — есть квартира, которую никто не покупает, потому что ее продает юрлицо, которое отобрало ее за долги плюс еще у бывшего владельца уголовка.
Звучит страшно, по факту при разборе судебным юристом — все чисто.
Страхование титула — да, но никто просто не будет страховать неочевидные сделки. А страховать очевидные нет смысла.
3. По поводу «бери вдвое дороже — будет чисто» — это иллюзия чистой воды. Вы даже не представляете, по каким схематозам продают дома, которые стоят 100+ миллионов.
Схема «муж с женой разводятся и продают дом, который записан на них, но муж в италии и въехать не может, потому что в россии на него уголовка… по заявлению жены» — это самое простое )
По итогу если случай не тривиальный (а 90% таких), то покупателю нужно иметь «под рукой» своего судебного юриста (риэлторы боятся их как черти ладана), который минимизирует риски.
У нас, например, при покупке дома, оказалось за 2 дня до сделки, что владелец — гендиректор конторы, которая находится в процессе банкротства. И в худшем случае там могли вкатать субсидиарку и откатить сделку потом.
А мы вместо денег, попали бы в очередь кредиторов.
Такое ни один сбер не сможет нарыть )
Банда Анонимов,Пока в реальности не столкнетесь, не поймете, что рынок дикий, а риэлторы — это, зачастую, люди из 90х ))
дак и я о том же, и всё то что ниже написано, согласен и кейсы хорошие приведены.
В случае системы, добавилось бы, проверить на директора и на состояние конторы. По сути автоматизированные комплексы, как ЦИАН на том и зарабатывает, что систематизирует подобные случаи.
продаёт юрлицо, это как у меня в примере — продают субпдрядчики за долги по работам. Натуральная оплата квартирами субподрячикам. Только там был не уголовник владелец бывший, а долгострой.
Домклик, как пример прямого и уже существующего конкурента кстати тоже привел. Только они кажется больше по ипотеке
Izhik, не, Дом.Клик «и ипотека тоже», а так — там, как раз, за очень разумные деньги можно «под ключ» получить услугу проведения сделки. У нас там были 2 последние сделки, никакой ипотеки.
И если ты клиент Сбер Первый, то это все проходит с комфортом.
Тут у Сбера преимущество т.к. все проводит в их уже существующих офисах.
Вот, допустим, ЦИАН создает(?) сервис полного сопровождения покупки-продажи. Чем почему-то до сих пор не занялись банки, например Альфа. Или я не знаю где это искать, поскольку не моя стезя. Да, можно ячейку снять в банках, да спецсчёт открыть, но это не гарантирует всесторонню проверку сделки на присутствие сумашедших в сделке, или скрытых банкротов, обременений и т.д. И более того, возьмет на себя допустим страховку гарантированности сделки, или же выхода из неё.
Izhik, вы думаете что сервис, на который можно переложить лень и риски покупателей (иногда и глупость) будет киллер фичей? Это будет геморроем для всей бизнес-модели с огромной текучкой кадров, ошибками и т. п. Мошенниками пусть занимаются органы, я вот землю покупал у многодетной семьи с минимальным риском, которые обеспечил нотариус грамотный и уже потом МФЦ.
У всех агрегаторов типа CIAN одна большая проблема — они ничего не могут предложить покупателю.
edd, лень и недостаток компетенции разные вещи. Левой конторе риэлторов за баснословные вознаграждения не хочется доверять, а вот сервис общепризнанный с известными тонкостями, или банк куда надежнее в такой схеме выглядят, когда ручаются в качестве гаранта за сделку.
Хотя, возможно нотариус, это действительно тот кто надо. Еще что бы объект соответствовал, если от «застройщка» подрядчиков. И что бы не оказалось много раз проданной. Мало ли какие еще косяки.
В любом вопросе надо повышать компетенцию в любом случае. Даже первый миллион он трудный самый.
Бывает инога сделка плохо пахнет и надо очень сильно вникнуть. Так в большинстве случаев и бывает с выгодными сделками. С простыми объектами проще, платишь в два раза дороже и въезжаешь.
Вообщем, страховка на покупку видимо то, что надо — разнообразная. Плюс нотариус. Плюс прогон по сервисам. Плюс соответствие. По факту, вырисовывается то, чем занимается риэлтор, соединяя всё это плюс свою рекламу.
Izhik, боюсь, что ваши знания немного поверхностны.
Пока в реальности не столкнетесь, не поймете, что рынок дикий, а риэлторы — это, зачастую, люди из 90х ))
1. Сервис, который вы описали, есть у Сбера — Дом.Клик называется; По итогу очень удобная штука.
Думаю, что это основная угроза ЦИАНу;
2. «Проверки сделок» — это боль. Сбер берет какие-то определенные и проверяет по формальным признакам.
Но таких простых сделок — меньшинство. Нюансов море.
Например — есть квартира, которую никто не покупает, потому что ее продает юрлицо, которое отобрало ее за долги плюс еще у бывшего владельца уголовка.
Звучит страшно, по факту при разборе судебным юристом — все чисто.
Страхование титула — да, но никто просто не будет страховать неочевидные сделки. А страховать очевидные нет смысла.
3. По поводу «бери вдвое дороже — будет чисто» — это иллюзия чистой воды. Вы даже не представляете, по каким схематозам продают дома, которые стоят 100+ миллионов.
Схема «муж с женой разводятся и продают дом, который записан на них, но муж в италии и въехать не может, потому что в россии на него уголовка… по заявлению жены» — это самое простое )
По итогу если случай не тривиальный (а 90% таких), то покупателю нужно иметь «под рукой» своего судебного юриста (риэлторы боятся их как черти ладана), который минимизирует риски.
У нас, например, при покупке дома, оказалось за 2 дня до сделки, что владелец — гендиректор конторы, которая находится в процессе банкротства. И в худшем случае там могли вкатать субсидиарку и откатить сделку потом.
А мы вместо денег, попали бы в очередь кредиторов.
Такое ни один сбер не сможет нарыть )
Пока в реальности не столкнетесь, не поймете, что рынок дикий, а риэлторы — это, зачастую, люди из 90х ))
Под отчёт возьму еще спекулятивненько.
IPbuilder, я думаю, что отчет был отработан еще до праздников, куку, когда +2 сделали.
по ЧП отличные результаты, а вот дивы могут и огорчить
A Che, Это промежуточные дивиденды.
6 в июле + 5 сейчас = 11. То есть 8.4% доходности при текущем курсе.
И останутся еще годовые (за 4 квартал в марте) — там, я не знаю, сколько, но даже если 3 рубля, то дивдоходность порядка 10%, если брать средний курс 140.
Банда Анонимов, Да. про то что это промежуточные я разумеется в курсе.
а почему Вы июльские считаете? это же за 2020. я правильно понимаю, что если считать по 2021 году (не по датам выплаты, а как отчетный период) к объявленным сейчас дивидендам за 9М еще будут за 4 кв и все?
A Che, ну обычно считают LTM — это логично вполне.
Еще будут годовые, да, за 4 квартал по факту. А 4 квартал самый жирный, сколько там будет даже не думал, честно говоря.
Вот инфа.
За 20 год тотал — 11 рублей. За этот год, видимо, будет больше (судя по финрезам), но в конце, судя по сегодняшнему решению. Аналог, видимо, переноса в прошлом году.
ir.detmir.ru/dividends/
Банда Анонимов, реакция рынка мне понравилась, ожидал честно говоря что внизу повезут.
Меня всегда настораживают моменты когда компания платит гораздо больше минимума, прописанного в дивполитике. Как говорится есть куда падать по дивам, и не предъявишь ничего. Как Татнефть например.
A Che, да обычная реакция, мне кажется… я не знаю, почему вы ожидали иного )
Они же не первый и не второй год платят 100% РСБУ — это не новости. Пока все по-старому.
по ЧП отличные результаты, а вот дивы могут и огорчить
A Che, Это промежуточные дивиденды.
6 в июле + 5 сейчас = 11. То есть 8.4% доходности при текущем курсе.
И останутся еще годовые (за 4 квартал в марте) — там, я не знаю, сколько, но даже если 3 рубля, то дивдоходность порядка 10%, если брать средний курс 140.
Банда Анонимов, Да. про то что это промежуточные я разумеется в курсе.
а почему Вы июльские считаете? это же за 2020. я правильно понимаю, что если считать по 2021 году (не по датам выплаты, а как отчетный период) к объявленным сейчас дивидендам за 9М еще будут за 4 кв и все?
A Che, ну обычно считают LTM — это логично вполне.
Еще будут годовые, да, за 4 квартал по факту. А 4 квартал самый жирный, сколько там будет даже не думал, честно говоря.
Вот инфа.
За 20 год тотал — 11 рублей. За этот год, видимо, будет больше (судя по финрезам), но в конце, судя по сегодняшнему решению. Аналог, видимо, переноса в прошлом году.
ir.detmir.ru/dividends/
по ЧП отличные результаты, а вот дивы могут и огорчить
A Che, не понятно, кого могут огорчить. Это промежуточные дивиденды.
6 в июле + 5 сейчас = 11. То есть 8.4% доходности при текущем курсе.
И останутся еще годовые (за 4 квартал в марте) — там, я не знаю, сколько, но даже если 3 рубля, то дивдоходность порядка 10%, если брать средний курс 140.
А для тех, кто брал по 120 — так вообще праздник ))
Если вас огорчают дивы 8% и 10%, то порекомендуйте, куда пойти, где они выше.
по ЧП отличные результаты, а вот дивы могут и огорчить
A Che, Это промежуточные дивиденды.
6 в июле + 5 сейчас = 11. То есть 8.4% доходности при текущем курсе.
И останутся еще годовые (за 4 квартал в марте) — там, я не знаю, сколько, но даже если 3 рубля, то дивдоходность порядка 10%, если брать средний курс 140.
1. В России нет культуры планирования. Никакой. Поэтому тут не приживаются всякие подписки и плановые поставки;
2. Россия — нищая страна, закупать «все в одном месте» становится слишком дорого, поэтому люди идут и покупают два йогурта на ужин в магазине у дома, а не набирают в ОЗОНЕ кучу всего на 4500р
Банда Анонимов,
1. а вы отдаете себе отчет в том, что перегибаете палку в своем экспертном мнении на счет выдачи (точнее не выдачи) кредита Озону кем-либо ?
По факту это маразм. Компания без проблем получит кредит также под свои бумаги. Озон даже сейчас занимает долю рынка которая интересна Сбербанку и Яндексу.
2. Там на сколько я помню были 6 лярдов, а не 10. Но суть не в этом. Кредитные ставки зависят от срока кредита. Минимальная ставка дается на максимальный срок. Тут кредит брался на год и ставка составила 15%. Кредит был закрыт в начале года. Бонды это кредит на своих условиях, и вопрос лишь в том понравятся ли они потенциальным кредиторам.
Smart Bob, это болтовня, ибо ставка отражает риск.
Например, Обувь России, которая на грани банкротства ходит, кредитовалась в 20 году под 12%.
А «надежный» озон — под 15%.
Потребкредит на машину физику при этом стоил 13%.
М-Видео — под 6-7% для сравнения.
П.С.
Ваши рассуждения про то, кому интересен ОЗОН наивны — Я.Маркет топит весь яндекс, посмотрите последний отчет.
При этом если они завтра получат ОЗОН бесплатно и даже без долгов, то не вывезут его по все той же причине — огромный убыток и рабочий капитал.
Мой прогноз — яндекс будет зачехлять маркет (как минимум в текущем виде), думаю где-то через год.
Может быть, снова вернутся к модели витрины.
Сбербанк — да, это единственный, кто сейчас может выкидывать по 50 ярдов в год на еком.
Но это не может длиться вечно — если оно не взлетит за 2-3 года (а оно не взлетит в текущем виде), то Грефу будут задавать вопросы.
Smart Bob, сравнение классное, потому чтоо Детский Мир и есть прямой конкурент ОЗОНа, если вы не в теме. В категории детство.
И онлайн кстати, у ДМ растет быстрее озона.
ДМ озабочен конкуренцией — вы снова не в теме. Этот рынок стагнирует и ДМ растет только засчет поглощения долей конкурентов… поэтому они и оптимизируются по самые помидоры. В отличие от озона, который просто жжет деньги.
А, ну и охват у ДМ больше чем у озона, потому что у них все магазины — это в т.ч. мини-склады.
А у чистых екомов логистическое плечо слишком большое, поэтому они и вынуждены строить РЦ везде.
Речь о конкуренции в том, что мне надо заказать разную мелочь и продукты. Удобнее все взять в одном месте, а не в разных. К тому же важен охват доставки.
Smart Bob, 1) Сорри, что я тут временно замещаю «Банду» :) 2) Сорри, рассуждения такого рода — умозрительные. Вы сказали правильные, но, к сожалению, общие слова. Для конкретных выводов их нужно оцифровать. Понимаю, как это непросто…
PS. Я поясню. Итак, нам нужно отобрать долю у кого-то другого, поскольку рынок сам по себе органически не растет нужными темпами. Покупатель ИМЯРЕК уже полгода ежедневно покупает молоко в онлайн-магазине «Буренка в квартире». Сколько примерно таких ИМЯРЕКов перебежит в ОЗОН за год только из-за того, что раз в месяц покупают еще и гвозди в скобяной интернет-лавке «Онлайн-Молоток»?
Strelyanyj, в вашей задачке отсутствуют переменные которые помогли бы вам самостоятельно найти решение. Дискутировать и разжевывать на основании обрывков не буду.
Smart Bob, Ну ок. Действительно, здесь не место разворачивать большую простыню с выкладками. Но качественно я не вижу сильной мотивации переходить в ОЗОН, только чтобы покупать все в одном месте. Если я привык, что мне 10 лет исправно возят воду, да еще и со скидкой из какого-то «Водовоза», то и фиг с ним. Когда кончится, мне достаточно просто позвонить.
Strelyanyj,
1. В России нет культуры планирования. Никакой. Поэтому тут не приживаются всякие подписки и плановые поставки;
2. Россия — нищая страна, закупать «все в одном месте» становится слишком дорого, поэтому люди идут и покупают два йогурта на ужин в магазине у дома, а не набирают в ОЗОНе кучу всего на 4500р.
И это не только про озон — я думаю, что доставка еды тоже абсолютно бесперспективная история.
Проблема «чистого екома» еще и в том, что GMV, положим, у ОЗОНа +- большой.
Но в каждом отдельном сегменте ОЗОН — мелочь.
Например, как помню, по детским товарам оборот озона был что-то порядка 10-15 ярдов.
У Детского мира — 150 ярдов. Аналогично с электроникой и т.п.
И проблема состоит в том, что у ОЗОНа валовая прибыль (1Р) — 4.5%, а у Детского Мира, например — 30%.
О какой конкуренции с такими показателями может идти речь?
Это смешно.
Банда Анонимов,
Классное сравнение с Детским миром который в первую очередь торгует детскими товарами и является крупнейшем продавцом в СНГ имя сотни магазинов в том числе в нескольких странах! Озон прикупил банк и кредитует покупателей. Давай сравним его со Сбером !
В части валовой прибыли ДМ может себе это позволить. Он не озадачен конкуренцией и долей на рынке.
Речь о конкуренции в том, что мне надо заказать разную мелочь и продукты. Удобнее все взять в одном месте, а не в разных. К тому же важен охват доставки.
Smart Bob, сравнение классное, потому чтоо Детский Мир и есть прямой конкурент ОЗОНа, если вы не в теме. В категории детство.
И онлайн кстати, у ДМ растет быстрее озона.
ДМ озабочен конкуренцией — вы снова не в теме. Этот рынок стагнирует и ДМ растет только засчет поглощения долей конкурентов… поэтому они и оптимизируются по самые помидоры. В отличие от озона, который просто жжет деньги.
А, ну и охват у ДМ больше чем у озона, потому что у них все магазины — это в т.ч. мини-склады.
А у чистых екомов логистическое плечо слишком большое, поэтому они и вынуждены строить РЦ везде.
Банда Анонимов, Зайдем с другой стороны. Шульгин четко позиционирует себя как маркетплейс. Это и есть стратегия. Из своего чисто озоновского у них остались только книги, как увлечение юности и хобби. Что-то говорят про свою марку, но расплывчато. Это значит, что его будущее по большей части зависит от того куска общего пирога, который на диаграммах онлайн-торговли изображается как «Другие». Сейчас это примерно половина от целого онлайн-рынка. В этой половине тоже далеко не все по зубам Озону, а только самые мелкие и начинающие, которым тяжко в одиночку и нужно куда-то прилепиться. И даже при этом ОЗОН не единственный, к кому можно прилепиться. Какой тут потенциал навскидку? 10%-15%?
Strelyanyj,
Шульгин может позиционировать себя как угодно, только давайте по фактам.
Второй квартал 21 года — продажи своего товара (1Р) — 26.4 ярда, комиссии МП (3Р) — 10.6 ярдов.
То есть по факту — ОЗОН это маркетплейс только на треть...
Какой там потенциал — вопрос некорректный. Условно, если завтра ОЗОН решит сжечь 100 ярдов, то они просто снова «зальют цены деньгами», купят траффик и сделают +200% оборота, отобрав клиентов у всех вокруг.
Только дальше что? Как только они повысят цены, клиенты снова разойдутся...
Я вижу только один выход… выключиться из безумной гонки за оборот и начать очень плотно «причесывать» то, что есть, чтобы драматически урезать затраты. Но там надо будет много менять, включая всех почти людей.
И то я не уверен, что по итогу можно будет вывести модель в плюс…
Банда Анонимов, нет, переход на тактику операционной прибыли сейчас не рассматривается. Если интерпретировать ответ Шульгина, то он звучит примерно так: «Можем, но… не можем», так как это убьет стратегию экспансии. Замкнутый круг.
Strelyanyj, напомню, что ОЗОН — это АФК, там есть известная специфика и закономерности.
Да и сейчас уже назревает вопрос выживания, поэтому явно все варианты рассматриваются.
На стратегию экспансии в прежнем виде, денег больше нет — это уже факт.
Обратный отсчет пошел и всем виден — это остатки на счетах.
Проблема «чистого екома» еще и в том, что GMV, положим, у ОЗОНа +- большой.
Но в каждом отдельном сегменте ОЗОН — мелочь.
Например, как помню, по детским товарам оборот озона был что-то порядка 10-15 ярдов.
У Детского мира — 150 ярдов. Аналогично с электроникой и т.п.
И проблема состоит в том, что у ОЗОНа валовая прибыль (1Р) — 4.5%, а у Детского Мира, например — 30%.
О какой конкуренции с такими показателями может идти речь?
Это смешно.
Банда Анонимов,
Классное сравнение с Детским миром который в первую очередь торгует детскими товарами и является крупнейшем продавцом в СНГ имя сотни магазинов в том числе в нескольких странах! Озон прикупил банк и кредитует покупателей. Давай сравним его со Сбером !
В части валовой прибыли ДМ может себе это позволить. Он не озадачен конкуренцией и долей на рынке.
Речь о конкуренции в том, что мне надо заказать разную мелочь и продукты. Удобнее все взять в одном месте, а не в разных. К тому же важен охват доставки.
Smart Bob, сравнение классное, потому чтоо Детский Мир и есть прямой конкурент ОЗОНа, если вы не в теме. В категории детство.
И онлайн кстати, у ДМ растет быстрее озона.
ДМ озабочен конкуренцией — вы снова не в теме. Этот рынок стагнирует и ДМ растет только засчет поглощения долей конкурентов… поэтому они и оптимизируются по самые помидоры. В отличие от озона, который просто жжет деньги.
А, ну и охват у ДМ больше чем у озона, потому что у них все магазины — это в т.ч. мини-склады.
А у чистых екомов логистическое плечо слишком большое, поэтому они и вынуждены строить РЦ везде.
Банда Анонимов, Зайдем с другой стороны. Шульгин четко позиционирует себя как маркетплейс. Это и есть стратегия. Из своего чисто озоновского у них остались только книги, как увлечение юности и хобби. Что-то говорят про свою марку, но расплывчато. Это значит, что его будущее по большей части зависит от того куска общего пирога, который на диаграммах онлайн-торговли изображается как «Другие». Сейчас это примерно половина от целого онлайн-рынка. В этой половине тоже далеко не все по зубам Озону, а только самые мелкие и начинающие, которым тяжко в одиночку и нужно куда-то прилепиться. И даже при этом ОЗОН не единственный, к кому можно прилепиться. Какой тут потенциал навскидку? 10%-15%?
Strelyanyj,
Шульгин может позиционировать себя как угодно, только давайте по фактам.
Второй квартал 21 года — продажи своего товара (1Р) — 26.4 ярда, комиссии МП (3Р) — 10.6 ярдов.
То есть по факту — ОЗОН это маркетплейс только на треть...
Какой там потенциал — вопрос некорректный. Условно, если завтра ОЗОН решит сжечь 100 ярдов, то они просто снова «зальют цены деньгами», купят траффик и сделают +200% оборота, отобрав клиентов у всех вокруг.
Только дальше что? Как только они повысят цены, клиенты снова разойдутся...
Я вижу только один выход… выключиться из безумной гонки за оборот и начать очень плотно «причесывать» то, что есть, чтобы драматически урезать затраты. Но там надо будет много менять, включая всех почти людей.
И то я не уверен, что по итогу можно будет вывести модель в плюс…
Проблема «чистого екома» еще и в том, что GMV, положим, у ОЗОНа +- большой.
Но в каждом отдельном сегменте ОЗОН — мелочь.
Например, как помню, по детским товарам оборот озона был что-то порядка 10-15 ярдов.
У Детского мира — 150 ярдов. Аналогично с электроникой и т.п.
И проблема состоит в том, что у ОЗОНа валовая прибыль (1Р) — 4.5%, а у Детского Мира, например — 30%.
О какой конкуренции с такими показателями может идти речь?
Это смешно.
Банда Анонимов,
Классное сравнение с Детским миром который в первую очередь торгует детскими товарами и является крупнейшем продавцом в СНГ имя сотни магазинов в том числе в нескольких странах! Озон прикупил банк и кредитует покупателей. Давай сравним его со Сбером !
В части валовой прибыли ДМ может себе это позволить. Он не озадачен конкуренцией и долей на рынке.
Речь о конкуренции в том, что мне надо заказать разную мелочь и продукты. Удобнее все взять в одном месте, а не в разных. К тому же важен охват доставки.
Smart Bob, сравнение классное, потому чтоо Детский Мир и есть прямой конкурент ОЗОНа, если вы не в теме. В категории детство.
И онлайн кстати, у ДМ растет быстрее озона.
ДМ озабочен конкуренцией — вы снова не в теме. Этот рынок стагнирует и ДМ растет только засчет поглощения долей конкурентов… поэтому они и оптимизируются по самые помидоры. В отличие от озона, который просто жжет деньги.
А, ну и охват у ДМ больше чем у озона, потому что у них все магазины — это в т.ч. мини-склады.
А у чистых екомов логистическое плечо слишком большое, поэтому они и вынуждены строить РЦ везде.
Проблема «чистого екома» еще и в том, что GMV, положим, у ОЗОНа +- большой.
Но в каждом отдельном сегменте ОЗОН — мелочь.
Например, как помню, по детским товарам оборот озона был что-то порядка 10-15 ярдов.
У Детского мира — 150 ярдов. Аналогично с электроникой и т.п.
И проблема состоит в том, что у ОЗОНа валовая прибыль (1Р) — 4.5%, а у Детского Мира, например — 30%.
О какой конкуренции с такими показателями может идти речь?
Это смешно.
Smart Bob, сакральную фразу о том, что еком тормозит я произносил еще в августе 20 года, когда в это никто не верил.
40% за сентябрь, а до этого оно падало 4 месяца.
+3.8% по данным АКИТ на сейчас за 9мес г/г.
Я, правда, не знаю, когда они опубликуют свои цифры, видимо, в ближайшее время, хотя для тех, кто в теме это не секрет.
Но вот отголоски — АКИТ официально прогнозит +8% роста в 21 году против +56% в 20.
