комментарии BearEater на форуме

А можно ли физ. лицу, не квалифицированному инвестору, самостоятельно купить валютные корпоративные облигации, через QUIK + сберанковского брокера?

Максим ТХАБ, физические лица могут покупать еврооблигации на Московской бирже, но сбербанк не даёт доступа к этой секции. Из госбанков ВТБ и Россельхозбанк дают

По квику сложно ориентироваться. Начать знакомство с облигациями лучше с ОФЗ с фиксированным купоном 26ххх и 25ххх серий, обращая внимание на доходность и срок до погашения.

Затем как освоитесь можно обратить внимание на корпоративные облигации. Стоит учитывать, что корпоративные облигации размещённые после 01.01.2017 освобождены от НДФЛ с купона. Размещённые до этого с учётом налога будут даже менее выгодные чем ОФЗ. По корпоративным облигациям есть риск дефолта и они все с достаточно большим и непостоянным спредом торгуются. Посмотреть доходность по ценам покупки/продажи в квике можно только через стакан (надо настроить, чтобы отображалась).

Сейчас могу рекомендовать трехлетний выпуск Фольксваген Банк Рус серии БО-001р-02, доходность около 8,75% в районе номинала. Рейтинг выше чем российский суверенный, так как есть гарантия от большого немецкого Фольксвагена, размещён недавно, поэтому НДФЛ ее будет.

BearEater, спасибо за рекомендацию обязательно присмотрюсь. Я только пытаюсь освоить вложения в облигации так что благодарен за любой совет и рекомендации

Саш, не за что! По Фольксвагену после обвала ОФЗ уже не так интересно смотрится ставка, правда)

По квику сложно ориентироваться. Начать знакомство с облигациями лучше с ОФЗ с фиксированным купоном 26ххх и 25ххх серий, обращая внимание на доходность и срок до погашения.

Затем как освоитесь можно обратить внимание на корпоративные облигации. Стоит учитывать, что корпоративные облигации размещённые после 01.01.2017 освобождены от НДФЛ с купона. Размещённые до этого с учётом налога будут даже менее выгодные чем ОФЗ. По корпоративным облигациям есть риск дефолта и они все с достаточно большим и непостоянным спредом торгуются. Посмотреть доходность по ценам покупки/продажи в квике можно только через стакан (надо настроить, чтобы отображалась).

Сейчас могу рекомендовать трехлетний выпуск Фольксваген Банк Рус серии БО-001р-02, доходность около 8,75% в районе номинала. Рейтинг выше чем российский суверенный, так как есть гарантия от большого немецкого Фольксвагена, размещён недавно, поэтому НДФЛ ее будет.

Vitaliy, за две недели до оферты где-то эмитент обязан сообщить, какой следующий купон он выставляет. Раньше было сложно регистрировать выпуски и поэтому их регистрировали заранее с запасом по сроку, чтобы уже в момент размещения отрегулировать дюрацию офертой, типа как дата погашения. Оставлять их в рынке часто не с руки, поскольку сейчас очень легко новый выпустить вместо того, чтобы гадать, какой купон поставить, чтобы не сдали по оферте. Если не хотите мучиться с заполнением документов для продажи по оферте можете чуть ниже номинала накануне оферте продать тому, кто заработает, продав по оферте.

Оферта была 10.08, т.е. купив по 97% можно было успеть сдать по 100%. Заработок 3% минус комиссия брокера.

Да, согласен смысл до 10.08 был.

Интересно, почему по некоторым выпускам купон 5 коп., а по другим оставлен без изменения. Наверное эти выпуски держат правильные пацаны.

Действительно. Я думал по всем сделали 0,01… Причем там где не 0,01 оборота почти нет.

Пока выучил урок — не брать бумаги с переменными купонами ни к чему не привязанными. Некоторые ОФЗ хоть к ruonia привязывают, а тут как удобно себе — так и сделали…

Vitaliy, по выпускам с офертой купон нулевой выставляют когда выпуск выкупить хотят, чтобы все по оферте продали.

Компания не плохая, активов больше, чем заемные средства.

Вадим, это ни о чем не говорит. Все оценённые активы на балансе в случае банкротства можете смело делить на 2. У строительных компаний в активе обычно одни объекты незавершённого строительства, которые не продашь никому.

Мутный выпуск. Если верить cbonds то они бессрочные, но каждые полгода пут и кол дата до июня 2018. Лучше сдать их по путу, 4% слишком низко для такого шлака.

Подписка к Bloomberg вряд ли поможет эксперту. Цена инструмента на сайте биржи www.bourse.lu/security/XS1317239207/235960 динамика базового актива на сайте блумберга даже в открытом доступе есть www.bloomberg.com/quote/AAXJ:US

BearEater, график из платного блума

Подписка к Bloomberg вряд ли поможет эксперту. Цена инструмента на сайте биржи www.bourse.lu/security/XS1317239207/235960 динамика базового актива на сайте блумберга даже в открытом доступе есть www.bloomberg.com/quote/AAXJ:US

По ссылкам не «кривые доходности», а графики изменения исторической доходности.

Случай 1 не отражает реальность. Долларовые облигации России с доходностью свыше 23% не встречаются в природе.

В случаях 2 и 3 тоже недостоверные данные, так как нулевые объемы торгов, то есть котировки также не отражают реальное положение вещей.

Если падает доходность, значит растет цена, а следовательно можно больше заработать.

Pavel K, по ссылке график сбербанка

Pavel K, да, должен расти

FXMM не будет идти за курсом, там чисто рублевая доходность, можно FXRU купить из ETF