🛢 Транснефть. Когда достигнем цели?
Сегодня предлагаю более детально погрузиться в бизнес Транснефти и ее организационные вопросы, чтобы постараться ответить на главный «Когда будет реализован рост акций, который так ждет весь рынок?»
—————
Крупнейшие аналитики России видят целевую стоимость акций в области 190 000 рублей за акцию.
Стимулом роста являются высокие операционные результаты, которые компания показала за 6 мес. 2023 года. Стабильные 82% нефти, добываемой в России, транспортируются через Транснефть.
Действительно, монопольное положение компании сказывается не только на выручке, но возможности прогнозировать ее результаты в дальнейшем. Так с начала СВО Россия стремится продавать рекордные объемы черного золота, а сама тенденция сохранится и в 2024 году.
15 ноября Росимущество одобрило сплит акций с коэффциентом 1:100. Реализация сплита пройдет в феврале 2024 года.
Текущая стоимость бумаг является самой высокой на рынке. Учитывая, что более 80% всех счетом физ.лиц на Мосбирже содержат балансы менее 100 000 рублей. Возможность приобрести акцию присутствует далеко не у каждого. Проведение сплита и снижение котировальной стоимости в 100 раз поможет увеличить спрос на компанию среди других эмитентов.
Летом 2024 года ожидается выплата дивидендов 11-14% в расчете на текущую стоимость.
В настоящий момент компания выплачивает не менее 50% чистой прибыли. По мере роста объемов транспортируемой нефти, показатели компании будут продолжать рост, как и прибыль (при сохранении соотношения к величине издержек).
