Размещение ООО «НИКА»: rlD

05 сентября 2023 года стартует размещение очередного выпуска Биржевых процентных неконвертируемых бездокументарных облигаций с централизованным учетом прав серии 001P-02. Эмитентом выступает ООО «Ника», андеррайтером – ООО «ИВА Партнерс».

• Как инвестировать без риска?

На конец 2022 года, ООО «Ника» — высокорискованное, значительно закредитованное, частично ликвидное, малоэффективное предприятие. На 1 рубль собственного капитала приходится 12.13 рубля заёмных денег. Заёмный капитал обеспечен собственными резервами на 8%. Общая задолженность компании состоит из 216.9 млн рублей долгосрочных обязательств и 1 229.6 млн текущих. Текущие обязательства включают в себя 483.6 млн срочных и 746.0 млн краткосрочных рублей. Ликвидность по срочным обязательствам недостаточная, по менее срочным — то же. В отчётном периоде компания взяла на себя дополнительно 176.7 млн рублей долгосрочных и вернула 141.2 млн рублей краткосрочных денег. Инвестиционный риск максимальный. Кредитоспособность предприятия низкая. ЛИСП-рейтинг: rlD

Общие сведения ООО «Ника»

 
 

Основные финансовые показатели ООО «Ника»

• Анализ финансовых зависимостей ООО «Ника»

 

Финансовое состояние ООО «Ника»

Уровни финансового состояния и финансовой устойчивости предприятия должны находиться как можно ближе друг к другу и «смотреть» в одном направлении. Рекомендованная разница в показателях, до 10 пунктов.

Динамика финансового состояния и финансовой устойчивости ООО «Ника»

Компания ООО «Ника» показала в отчётном периоде рост финансового состояния на 40% и рост финансовой устойчивости на 250%. Разница между показателями сократилась с 8п до 7п.

• Прогноз финансового роста эмитента

 

Финансовое результаты ООО «Ника»

Под долгом предприятия подразумевается заёмный капитал ООО «Ника» на конец отчётного периода. Идеальное соотношение дохода к долгу: долг падает — доход растёт; доход выше долга.

Динамика доходов и долгов ООО «Ника»

К концу отчётного периода доход предприятия достиг отметки в 1 909 млн рублей. Долг, ООО «Ника», вырос на 22% и составил 1 447 млн рублей.

 

Чистая прибыль

Чистая прибыль складывается из совокупного дохода компании за вычетом себестоимости продаж, коммерческих и управленческих расходов, уплаты процентов по обязательствам и налоговых отчислений.

Динамика чистой прибыли ООО «Ника»

Чистая прибыль ООО «Ника» в отчётном периоде составила 46.5 млн рублей.

 

Закредитованность

Закредитованность предприятия отражает отношение заёмного капитала к собственному. Максимально-допустимое значение: 1.5. При бо́льших показателях, компания считается закредитованной.

Динамика закредитованности ООО «Ника»

Закредитованность ООО «Ника»: 12.13, что на 59% больше чем в прошлом отчётном периоде.

 

Денежные потоки ООО «Ника»

Денежные потоки компании позволяют отследить движение средств и оценить степень их излишка или недостатка.

Баланс денежных потоков ООО «Ника» нарушен в сторону излишка средств на сумму: 51 942 тыс рублей.

Ликвидность ООО «Ника»

Ликвидность — способность компании погасить обязательства перед кредиторами и партнёрами на момент составления баланса при условии, полного погашения контрагентами долгов перед организацией.

Динамика ликвидности по краткосрочным обязательствам

Ликвидность ООО «Ника» по срочным обязательствам недостаточная. На балансе компании: высоколиквидных активов на 12 741 тыс рублей, кредиторской задолженности на 483 623 тыс рублей. Дефицит ликвидности составляет 470 882 тыс рублей.

Ликвидность по краткосрочным обязательствам недостаточная. На балансе компании: дебиторской задолженности 671 060 тыс рублей, краткосрочных обязательств на 746 022 тыс рублей. Дефицит ликвидности составляет 74 962 тыс рублей.

Общий дефицит ликвидности по текущим обязательствам: 545 844 тыс рублей.

Оценка инвестиционного риска

Оценка инвестиционного риска ООО «Ника», проводилась по четырём основным параметрам: УКС, УФС, УФУ, УЭБ. Шкала оценки- 100-балльная. Основное влияние на долю бумаг в портфеле оказывают УФС и УФУ.
УИР зависит от финансового состояния компании и компенсируется путём оптимальной доли ценных бумаг в портфеле.
Инвестиционные показатели за 2022 г.

• УКС предприятия: 32 и соответствует 4-му классу. Кредитоспособность низкая, требуется взвешенное решение при инвестировании.
• Финансовое состояние: 14  — рискованное. Структура капитала неудовлетворительна. Угроза потери инвестиций средняя.
• Финансовая устойчивость: 7  — критическая. Предприятие несостоятельное. Возможно объявление дефолта и/или банкротство.
• Эффективность бизнеса: 33. Предприятие малоэффективное.

Уровень инвестиционного риска на конец отчётного периода - максимальный. Рекомендуемая доля бумаг ООО «Ника» от активов инвестиционного портфеля не более 0.53%.

ЛИСП-рейтинг ООО «Ника»

 

Экспертное заключение

Проведённый финансовый анализ ООО «Ника» за 2022 г., показал следующие инвестиционные характеристики компании:

Инвестиционная вероятность банкротства: 80.0%
Статистическая вероятность банкротства: 53.3%
❌ Ликвидность: недостаточная
❌ Закредитованность: 12.13
✔ Уровень Эффективности Бизнеса: 33
❌ Уровень КредитоСпособности: 32
❌ Уровень Инвестиционного Риска: 0.53
✔ Чистая прибыль: положительная
✔ Деятельность компании: не финансовая

Целесообразность инвестирования по купонной доходности: сильно отрицательная

На момент составления отчётности, вероятность получения дохода при инвестициях в облигации ООО «Ника», значительно ниже риска потери инвестиций.

• ЛИСП-3 — безрисковый пассивный доход до 30% годовых.
• Идеальное однокнопочное решение для начинающих и продвинутых инвесторов.