Начал набирать TLT

Начал набирать TLT по текущим ценам $93-94. Если дадут ниже, буду рад.
В итоге сейчас в портфеле 20% это TLT+BND (могу нарастить предположительно до 60% от портфеля), остальное пока кеш $

Базовая логика проста, если рынок дорогой, а облигации дешевые — значит надо покупать облигации и ждать коррекцию на рынке.

Что случилось?
В последнее время доходность дальнего конца стала подрастать. Появился нарратив от американских инвест банков о том, что на самом деле инфляция будет высокая и ставка 5% на долго) Снизили рейтинг США, что так же могло повлиять на долгосрочную уверенность в платежеспособности.

Риски
Не понятно, что с Китаем, будет он нападать на Тайвань или нет и что будет если нападет? ИМХО действия диктаторов предсказывать бесполезно

облигации

DavidD

Москва

5 431

с 18 июля 2021

17 Комментариев

ИскандерМю
20 августа 2023, 15:35
А что, тема Тайваня снова в новостях?.. Чего-то не видел. Да и зачем Китаю так рисковать. Там «стратеги» какие надо стратеги.
+1
- DavidD
  20 августа 2023, 15:45
  interalfa, тема Тайваня никуда не уходила, кому-то и хочется и колется) Тайвань непременно должен войти в родную гавань
  0
IT_LONG
20 августа 2023, 15:51
А вы TLT на IB покупаете? Там же на остаток кеша начисляют 4.83% а у TLT дивидендная доходность по купонам щас 3.83%

+1
- DavidD
  20 августа 2023, 16:03
  IT_LONG, верно, но у TLT выше доходность сейчас
  30 Day SEC Yield — 4.31%
  0
  - IT_LONG
    20 августа 2023, 16:09
    DavidD, А что это значит обьясните? Я посчитал по купону и там получается меньше.
    
    $0.275282 — Это купон за месяц. в год 3,303384 $, к текущей цене $93.77 получается 3.5%
    
    Как получить 4.31% ?
    
    +1
    - DavidD
      20 августа 2023, 16:34
      IT_LONG,
      www.ishares.com/us/products/239454/ishares-20-year-treasury-bond-etf
      
      Разъяснение
      www.nasdaq.com/articles/sec-yield-calculation-and-why-its-better-than-ttm-yield
      0
      - IT_LONG
        20 августа 2023, 18:50
        DavidD,
        Из вашей статьи
        «Доходность SEC» отражает проценты, полученные фондом за вычетом расходов за последние 30 дней
        
        Выплатил за последние 30 дней он всего $0.275282, к текущей цене это не будет 4.31% годовых. Все равно не сходится с этим обьяснением. Если вы можете русским языком объяснить буду благодарен.
        0
        DavidD
        20 августа 2023, 22:26
        IT_LONG, облигационный ETF это сложный финансовый продукт, платит дивиденды каждый месяц, хотя облигации платят купон раз в пол года. Поищите в гугле более подробно как расчитывется этот 30 Day SEC Yield.
        0
  - ves2010
    20 августа 2023, 23:19
    DavidD, т.к путин отменил соидн разве не налог в 30% в сша?
    0
    - DavidD
      20 августа 2023, 23:27
      ves2010, пока вроде бы 10%, как-то не полностью отменил.
      Но меня это уже не особо волнует
      +1
- IT_LONG
  20 августа 2023, 16:13
  IT_LONG, Как думаете на СПБ бирже покупать TLT ради дивидиденов + рост тела среднесрочно не рисковано ?
  Просто риск блокировки он и на IB и на СПБ для резидентов РФ присутсвует.
  0
  - DavidD
    20 августа 2023, 16:45
    IT_LONG, риск присутствует конечно. Мне на днях СПБ Биржа выплатила «зависшие» дивиденды от IBM, приятно) уже не надеялся их получить
    0
Smurtmoney
21 августа 2023, 02:49
Не очень еще заметно что 5.5 ставка работает. Когда хотя бы немного появятся намеки на охлаждение рынка труда, TLT должно перейти в рост, только надо подождать (от 9 до 12 месяцев 5й ставки (я считаю от 3 мая 2023)
+1
Dangerous Assumption
21 августа 2023, 08:04
Подскажите плз — зачем в портфеле к TLT еще и BND?
В чем смысл второго?
0
- DavidD
  21 августа 2023, 15:20
  Dangerous Assumption, у второго див доходность выше и волатильность меньше, так как более короткие трежерис
  0
  - Dangerous Assumption
    21 августа 2023, 21:40
    DavidD, тогда почему, скажем, не LQD+IEF?
    Неужели BND в составе которого трежерис, ипотека, инвест и джанки дает лучшие: доходность, шарп и сортино?
    Вы на визуалайзере гоняли сетапы разных наборов против BND?
    
    Впрочем, зачем это я?
    Но, с другой стороны — вдруг вы больше меня знаете?
    0
    - DavidD
      22 августа 2023, 08:56
      Dangerous Assumption, не сравнивал
      0