Валютный арбитраж на FORTS

Под валютным арбитражём подразумевается операция, сочетающая покупку или продажу валюты с соответствующей контрсделкой для извлечения прибыли за счет разницы в курсах. Простой валютный арбитраж — с двумя валютами, сложный — с тремя и более валютами. После появления расчётных валютных фьючерсов на  FORTS возникла возможность создания с их помощью арбитражной позиции. Для наблюдения за спрэдом (раздвижкой) можно использовать следующую формулу:

Eu – ED * Si =0

где Eu это фьючерсный контракт на курс евро-рубль,

ED это фьючерсный контракт на курс евро-доллар,

Si это фьючерсный контракт на курс рубль-доллар.

Один пункт спрэда будет соответствовать одному рублю.

Теоретически при соблюдении паритета спрэд должен равняться нулю, а арбитражные возможности возникнут при отклонении спрэда относительно нуля.
При выходе в положительную зону необходимо осуществить продажу по следующему принципу: продать 1 фьючерс Eu, купить 1 фьючерс ED и купить фьючерс Si в объёме равном цене ED.
Для покупки спрэда соответственно необходимо совершить противоположные операции.

Самое интересное время для работы на таком спрэде это рубеж исполнения ближних контрактов и переход на дальние.
В этот период колебания превышают 100 пунктов относительно нулевого уровня.
В остальное время приходится довольствоваться меньшими спрэдами.
Например, работать продавая от 50 и выше, покупая от -50 и ниже с профитом 50 пунктов.

Доходность такого арбитража напрямую зависит от периодичности заключения сделок, времени нахождения в позиции и размера прибыли, которую мы берём с каждой сделки.
Для того что бы минимизировать риски и негативное влияние комиссии необходимо стараться работать внутри дня.

Редкие возможности ловить большие отклонения спрэда, а так же отсутствие возможности входить большим капиталом приводят к тому, что сама по себе данная стратегия является малодоходной, но представляет интерес в качестве дополнительной стратегии в портфеле трейдера.

Её отличительными чертами являются пониженный уровень риска и высокая отдача на вложенные средства в тот период, когда на валютных фьючерсах наблюдается повышенный уровень волатильности.

По связке юань-рубль-доллар и иным подобным комбинациям также можно построить аналогичный алгоритм.
На сегодня торгуются 23 валютных контракта.

Полную спецификацию валютных фьючерсных контрактов вы можете найти на сайте биржи.