DELETED32

ICWiener, да, я вижу где юмор, а где тупой троллинг) Поэтому и вышел с комментариями под твоим постом, юмор я ценю)

Но по сабжу, насчет стратегии, не соглашусь. Смотри. Имеем входящие данные :

1.Доходность в год в среднем 35 % ( если нет лебедя).
2.Вероятность лебедя крайне мала. Может прилететь раз в 5 лет, может раз в 10, может не прилететь и 20 лет и даже никогда (такое тоже может быть, поскольку де факто под лебедем в этой стратегии выступает не рынок, а именно факап Биржи одновременно с факапом Брокеров, а этого могло теоретически не произойти вообще никогда при должном отборе профессионалов в штат). Но ок, для чистоты эксперимента берем то, как произошло по факту — факап стратегии раз в 9 лет.
3.Размер проблем при лебеде в среднем -88% от счета (тоже как произошло по факту)

Теперь, что получаем дальше? Я утверждаю, что если в этой стратегии прибыль регулярно изымать, а в  момент факапа опять ее вносить на счет — то при базовых данных ( пункты 1-3) стратегия практически неубиваема.

Проверяем:

Идеальный вариант – 8 лет попадаем в белую полосу ( каждый раз снимая прибыль), а потом натыкаемся на факап только в 9-ы год.
В итоге имеем 35*8=280%-88%=192% за 9 лет или в среднем 21,3% годовых. Вроде неплохо.

Средний вариант — нарвались на факап в середине цикла после 4-х лет белой полосы на 5-ый год факап.
В итоге имеем 35*4=140%-88%=52% за 5 лет или 10,4% годовых. Уже не так хорошо, не все-же плюс.

ОДНАКО! Никто ж не сказал, что на этом все заканчивается! Наоборот — мы вносим накопленную прибыль опять в МОМЕНТ факапа и продолжаем серию дальше. А теперь самое главное! Что представляет собой факап по данной стратегии? Феноменальный взлет волы! Что представляет собой стратегия? Продажу волы! А значит — что мы делаем, внося на счет накопленную  и выведенную ранее прибыль и продавая феноменально повышенную волу? Правильно — мы получаем феноменальную доходность в ПЕРВЫЙ же период после факапа! Который если не полностью, но ЗНАЧИТЕЛЬНО восстанавливает нам счет сразу же после факапа!  Понимаешь нюанс? Его мало кто оценивает сходу.

Смотри, берем еще раз второй сценарий, усредненный, оптимальный, но уже с довнесением ранее выведенной прибыли после факапа :

4 года по 35%= 140 % ВЫВЕДЕННОЙ прибыли. Потом происходит факап. Мы теряем 88% от 100% находящихся на счете, довносим выведенную ранее прибыль и получаем 152% от первоначального счета (100-88=12+140=152%), но при ПРОДАННОЙ ФЕНОМЕНАЛЬНО дорогой волатильности! А значит, мы получаем сразу же сверх-прибыль, как только вола неизбежно рушится назад.  Не в размере обычных 35% годовых, а в гораздо бОльшем размере. Я подсчитывал, что в первые же две недели после факапа 9-16 апреля, когда закончились маржинколы, доходность была около 30% СРАЗУ. За 2 недели. А потом еще 20% за месяц ( до июньской эскпирации) И уже ПОСЛЕ этих 50% за 1,5 месяца мы выходим на обычные 35% годовых. А это СОВСЕМ другая картина.Согласись)

Мы получаем 52% прибыли на момент факапа (за 4 предыдущих года+год самого факапа, хотя по факту это всегда не год, а несколько дней). Еще 50% прибыли получаем за следующие 1,5 месяца ( это уже 102% прибыли за 5 лет и 1,5 месяца), тут же эти 102% прибыли ОПЯТЬ ВЫВОДИМ  и далее — получаем по 35% годовых на оставшиеся 100% счета в следующие 8 лет после факапа до следующего.

Вот такие пироги, если разобраться в ситуации глубже, чем она кажется на первый взгляд) 

Если бы кто-то кроме меня сейчас делал стратегию с такими параметрами — я бы легко дал ему 20% своих активов и не мучился сам. Проблема в том, что после апреля 18-го Мосбиржа стала факапить ГОРАЗДО чаще, чем раз в 9 лет, да и  публичных продавцов волы с такими результатами я ни разу больше не видел ни на нашем, ни на западном рынке  (чтоб выдерживали ЛЮБЫЕ  колебания рынка и налетали ТОЛЬКО тогда, когда биржа задирает ГО в 4 раза и ТОЛЬКО по тем счетам, где брокеры рубят позиции).