09 сентября 2012, 11:47

про форму кривой волатильности

Вот интересно, а почему форма кривой с растущими концами, а не падающими, как распределение гаусса?
ведь логично бы предположить что должно быть именно так!?
где ошибка в рассуждениях?

опционы улыбка волатильности

Денис Дубина

Херсон

167

с 29 марта 2011

59 Комментариев

karapuz
09 сентября 2012, 11:55
потому что ОТМ опционы неликвидны и мало кому нужны, вероятно
+1
Spekyl
09 сентября 2012, 11:59
Это и есть по большому счету распределение гаусса. Вероятность экспирации на данном ценовом уровне. Просто с какой стороны смотреть.
0
readtr
09 сентября 2012, 12:07
«ведь логично бы предположить что должно быть именно так!?
интересно было бы посмотреть на эту логику
0
asf-trade
09 сентября 2012, 12:22
если представить, что улыбка зеркально отражает вероятность того, что цена БА окажется в том или ином страйке то как раз получим нормальное распределение. просто IV в каком то смысле «обратно-пропорциональна» (камнями не кидать)этой вероятности… когда имеем тяжелые хвосты, то наша улбыка сам знаешь что делает…
0

Читайте на SMART-LAB:

Итоги первичных размещений ВДО и некоторых розничных выпусков на 9 января 2026 г.

Следите за нашими новостями в удобном формате: Telegram , Youtube , Смартлаб , Вконтакте , Сайт

Иволга Капитал

09.01.2026

Потенциальные инвест идеи 2026 и РИСКИ их исполнения

Традиционный ежегодный пост в начале года. Прогнозы, планы и мысли на будущее 25 год был достаточно сложным годом для российского инвестора — индекс полной доходности фактически не вырос, а...

Mozgovik

09.01.2026

Эффект последней сделки: почему трейдеры переоценивают недавние успехи и поражения

В трейдинге одна из самых коварных ловушек — эффект последней сделки (Recency Effect). Наш мозг склонен придавать непропорциональное значение последним событиям. Для трейдера это...

Tickmill

09.01.2026

Стратегия 2026. Часть I: извлекаем правильные уроки из ошибок 2025

Those who cannot remember the past are condemned to repeat it - © George Santayana, 1905 В начале 2026 года у нас на руках стратегии 13 российских брокеров. Никто из них не начинает...