Анализ стоимости компании ПАО Айс Стим

Анализ стоимости компании ПАО Айс Стим, он же Сибирский Гостинец.
Последнее время стало много выходить инвест идей по этой компании.
Пример вот:
smart-lab.ru/blog/732337.php

В 2015 году она разместила на бирже свои акции, в 2016 году получила поддержку экспертного совета Минэкономразвития, а затем и резидентство в особой экономической зоне Моглино. В 2018 пустило наконец-то завод.
Знаменита двойным посещением и репортажем Тимофея:
1)

По легенде, компания платит акционерам банкой варенья и корзиной печенья сублиматом:

Информация взята из сайтов по анализу контрагентов!
Давайте рассмотрим текущие реалии:
1) Компани существует на рынке более 6 лет
2) У неё большой уставной капитал
3) У компании приостановлены операции по счетам
4) имеется задолженность по налогам
5) Имеется задолженность по зарплате
6) Компания не участвует в госконтрактах

Выручка компании за 2020 год составила 30 миллионов рублей, а прибыли нет, есть убыток 12 миллионов.

Акции стоят сегодня около 0,12 рублей — капитализация 74 миллиона рублей на 600 млн акций.

Но если провести анализ рыночной стоимости компании по среднему значению между настоящей и будущей стоимостью собственных средств по экономическому учебнику, при условии что будущая стоимость расчитана путем дисконтирования будущей прибыли, а в случае, если наблюдается отрицательная динамика прибыли, рыночная стоимость компании равна стоимости собственных средств

То тогда рыночная стоимость составит 265 миллионов рублей. Это по активам.

К сожалению, из-за проблем компании, она работает в основном через ООО АйсСтимФинанс (Торговля оптовая прочими пищевыми продуктами, включая рыбу, ракообразных и моллюсков).
Тем не менее по ней также доступна информация в сервисах контрагентов.
Там те же проблемы, но уже выручка около 40 миллионов и есть символическая прибыль в размере 300 тысяч рублей.

Также у компании была два выпуска облигаций — рублевые и валютные. Оба в дефолте.
По рублевым облигациям проведена конвертация долга в префы.
Валютные по прежнему в дефолте.

Компания, пока она не разберется с налоговой и исполнительными листами, выплатить долги по облигациям физически не может. Налоговая в приоритете.

В перспективе, у компании возможен значительный рост выручки и прибыли, если она увеличит объемы производства (ввод новых камер запланирован на середину 2022 года), а также вернется в сетевые магазины (ранее торговалась в сетях Азбукой вкуса», «Бахетле», Spar) и станет узнаваемой для массового потребителя.

Также росту компании мешает вот этот факт: