В проданных проще простого, в купленных если цена упадет или взлетит слишком стремительно — будет технический маржин, так как ГО по опционам вырастет а вариационка будет начислена только на ближайшем клиринге, и в графе Плановые тек позиции будет минус, брокер закроет как сможет. Я сам без году неделя в опционах но мне ребята местные объясняли так)) Удачи
Теоретическая цена опциона по Блэку-Шоулзу состоит из 3 частей.
1) ВременнОй — сходит к нули на экспирации.
2) От волатильности. Может возрастать очень резко.
3) От движения базы относительно страйка. Если база идёт против опциона (вниз для кола, вверх для пута) изменение цены опциона пропорционально изменению базы с коэффициентом, называемым Дельта. Если база на страйке, Дельта = ±0.5. При уходе базы от страйка Дельта асимптотически стремится к ±1.
При нулевой цене базы формула БШ даёт нулевую цену кола и цену пута, равную страйку, независимо от дюрации и волатильности.
При отрицательной цене базы формула БШ отказывается работать. Выдаёт NaN (Not a Number).
Но для лонга кола уход базы к нулю даст сумму ежедневных отрицательных вариационок, близкую к цене базы на момент купли со знаком минус. Для RI при купле опциона по страйку на текущей базе это примерно 150 тыс руб / контракт.
После такого убытка стоит ли интересоваться, что будет ниже нуля базы?
Не говоря уж о том, что при столь резком пикировании базы возросшее ГО опциона убьёт любую позицию ещё раньше.
Но, в принципе, если кто-то захочет продать купленный кол по отрицательной цене, вероятно он получит такую возможность. Аналогично продавцам купленных фьючерсов.
Услуги ДУ ≥ $5к, Теоретическая цена в доске опционов может ли стать с минусовым значением?
Вопрос вот в чём!!!
Если нет, то почему? Ведь нефть была во фьюче в минусовых значениях. Хотя этого ну никак никто не мог ожидать.
Вот тебе самый умный ответ: Все может быть. А если сейчас таких правил (законов) нет, то их напишут задним числом. Как неторговый день по нефти wti следующий после нефти по -37. Закладывай эту вероятность в любом случае и не скупай все до звона яиц.
Сейчас я вам набрехаю что, ты главного не заметил, что прогноз был дан когда бумага практически достигла вчера ценника 165 и рынок был кроваво-красного цвета. Бумага покупалась на отскок и план на ...
Алексей Бачеров,
Будет, а как же ).
Каким то образом надо ВСЕХ с Фондового рынка загнать в банковские депозиты ).
Это оптимальный способ.
Называется он =- СТЕРИЛИЗАЦИЯ избыточных денежных ...
топ аккаунт fortnite, думать не вредно.
А вот делать — 7 раз отмерь 1 раз отрежь!
Газпром должен быть сейчас на 80 ти а не здесь быть.
Придумают в ЦБ как его ТУДА вернуть...
ОНИ там все вид...
Советник MT4 EA Aura White скальпинг на Форекс (Тест TDSv2 99% с реальным спредом) Приветствую вас, дорогие друзья!
Нами был протестирован в Tick Data Suite с реальным спредом на котировках броке...
Индекс московской биржи Всем привет! Ранее уже писал пост, что истинный лой рынок еще не увидел, мое мнение остается в силе и считаю, что рынку лучше сейчас упасть куда-то в район 2800 и нормально раз...
ММК отчитался за I п. 2024 г. — ударно провели II кв., FCF нормализовался и увеличился в 2,5 раза по сравнению с прошлым кварталом
🔩 ММК представил нам финансовые результаты за II квартал и I пол...
Экспорт,импорт СПГ на карте мира.
Мировая карта строящихся и запланированных терминалов по производству и импорту сжиженного природного газа (СПГ)Новые экспортные мощности в ближайшие годы будут вв...
Экспорт,импорт СПГ на карте мира.
Мировая карта строящихся и запланированных терминалов по производству и импорту сжиженного природного газа (СПГ)Новые экспортные мощности в ближайшие годы будут вв...
1) ВременнОй — сходит к нули на экспирации.
2) От волатильности. Может возрастать очень резко.
3) От движения базы относительно страйка. Если база идёт против опциона (вниз для кола, вверх для пута) изменение цены опциона пропорционально изменению базы с коэффициентом, называемым Дельта. Если база на страйке, Дельта = ±0.5. При уходе базы от страйка Дельта асимптотически стремится к ±1.
При нулевой цене базы формула БШ даёт нулевую цену кола и цену пута, равную страйку, независимо от дюрации и волатильности.
При отрицательной цене базы формула БШ отказывается работать. Выдаёт NaN (Not a Number).
Но для лонга кола уход базы к нулю даст сумму ежедневных отрицательных вариационок, близкую к цене базы на момент купли со знаком минус. Для RI при купле опциона по страйку на текущей базе это примерно 150 тыс руб / контракт.
После такого убытка стоит ли интересоваться, что будет ниже нуля базы?
Не говоря уж о том, что при столь резком пикировании базы возросшее ГО опциона убьёт любую позицию ещё раньше.
Но, в принципе, если кто-то захочет продать купленный кол по отрицательной цене, вероятно он получит такую возможность. Аналогично продавцам купленных фьючерсов.
Для чего вы такой ответ дали мне не понятно.
Вопрос вот в чём!!!
Если нет, то почему? Ведь нефть была во фьюче в минусовых значениях. Хотя этого ну никак никто не мог ожидать.