Ожидаемая дата IPO: 10 июля 2020 года.
Тикер: QH.
Биржа: NASDAQ.
О компании
Quhuo Limited предоставляет, через свою платформу, высокотехнологичные комплексные операционные решения для компаний, занимающихся обслуживанием потребительских товаров по требованию, в тех отраслях, где существует значительная популярность в сфере электронной коммерции, включая доставку еды, проезд, ведение домашнего хозяйства и обмен велосипедами. Работает с 2012 года.
Согласно отчету F & S, Quhuo является крупнейшей платформой для оперативных решений для трудовых ресурсов в Китае.
Платформа Quhuo+ — это масштабируемая модульная система с настраиваемыми параметрами для плавного управления и передачи огромного количества рабочих по различным регионам и отраслям. В результате компания может быстро и экономически эффективно масштабировать свои операции и успешно развиваться в новых областях или отраслях с минимальными дополнительными затратами на инфраструктуру.
В 2019 году компания заняла первое место на рынке решений по доставке продуктов питания, как по количеству заказов на поставку, так и по выручке, с долей рынка, превышающей долю четырех ведущих игроков рынка, вместе взятых, как по количеству заказов на поставку, так и по выручке.
Распространение индустрии обслуживания потребителей по требованию создало новый и растущий спрос на гибкую, стабильную и обученную рабочую силу для предоставления стандартизированных высококачественных услуг потребителям.
По состоянию на 31 декабря 2019 года, географический охват Quhuo составлял 73 города в 26 провинциях, муниципалитетах и автономных районах Китая.
В течение трех месяцев, закончившихся 31 декабря 2019 года, у компании было примерно 40 800 среднемесячных активных рабочих на платформе.
Quhuo сотрудничает с Meituan, Ele.me и KFC в сфере доставки еды по требованию, Mobike в индустрии совместного использования велосипедов, Didi в индустрии езды и Anxin Home в сфере аренды жилья.
Рынок
Согласно отчету F & S, объем рынка модели гибкой рабочей силы с точки зрения выручки быстро вырос с 1 265,5 млрд. юаней в 2015 году до 4 388,0 млрд. юаней в 2019 году при среднегодовом росте в 36,5%, и ожидается, что он достигнет 9 587,3 млрд. юаней к 2024 году при CAGR 16,9% с 2019 по 2024 год.
Уровень проникновения модели гибкой рабочей силы в Китае в 2019 году составил приблизительно 13,3% по сравнению с 43,6% в Японии и 33,9% в Соединенных Штатах, и ожидается, что он увеличится до примерно 22,2% в 2024 году.
Объем рынка оперативных решений для рабочей силы Китая (2015-2024E):
Размер рынка платформы оперативных решений для рабочей силы в Китае в отрасли доставки продуктов по запросу (2015-2024E):
Объем рынка платформы оперативных решений для рабочей силы в Китае в индустрии поездок (2015-2024E):
Согласно отчету F & S, рынок платформ операционных решений для рабочей силы с точки зрения выручки увеличился с 1,6 млрд. юаней в 2015 году до 5,1 млрд. юаней в 2019 году при CAGR 33,6%, и ожидается, что он достигнет 15,3 млрд. юаней. к 2024 году, что означает среднегодовой темп роста в 24,6% с 2019 по 2024 год.
Финансовые показатели
За год, закончившийся 31 декабря 2019 г. по сравнению с аналогичным периодом 2018 г.
Источник: проспект компании.
Позитивные стороны:
Негативные стороны:
IPO:
Quhuo планирует публично разместить 2,7 млн ADS (плюс опцион андеррайтера 405 тысяч ADS).
Ожидается, что начальная цена публичного размещения будет в диапазоне 9-11 долларов США за акцию. Компания рассчитывает привлечь примерно 22,6 млн. долларов США или 26,4 млн. долларов США, если андеррайтеры воспользуются своим правом выкупа дополнительных акций в полном объеме.
При условии успешного IPO капитализация компании составит около 513 млн. долларов (исходя из середины ценового диапазона).
Shares Float ≈ 5,263%.
Использование выручки:
Андеррайтеры: Roth Capital Partners, LLC, Valuable Capital Limited, Tiger Brokers (NZ) Limited.
Условия участия в данном IPO на счетах в Interactive Brokers:
• Мин. сумма: Счет в IB 30 000$;
• Комиссии: На вход 0% / На выход 0% / На прибыль 25%.
Вы можете оставить заявку и пообщаться с аналитиками по поводу участия в данном IPO. Подробнее в нашем телеграмм-канале teleg.run/amaday_global или по телефону +79055783377