иГРЫрАЗУМа 2020. Экспирация 26.03.2020.

Всем привет.

Нас по-прежнему четверо трое бесстрашных опционщиков: KarL$oH , Сергей , ALANES (слился) и Alex64 .

Всё так же бессменный лидер у нас Alex64 занимает 1-ое место, который хеджирует свой портфель на фондовой секции через Forts:

ALANES уже месяц не появлялся на смартлабе, поэтому догадки о сливе подтверждаются, к сожалению.

Мы с Сергеем продолжаем вести борьбу за второе место:

На текущий момент у меня куплены фьючи Si и есть шорты фьючей Ri. Завтра буду думать как усилить шортовые позиции через опционы, скорее всего продам коллы и куплю путов перед выходными.

Всем участникам желаю удачи!

------
p.s. кому интересно, свои мысли по рынку также кидаю в канал "Фондовый рынок глазами Карлсона" телеги t.me/KarLsoH

Ri Si

KarLsoH

KarL$oH

Москва

1070

60 735

с 26 мая 2017

43 Комментария

Александр Исаев
26 марта 2020, 22:41
это каму та интересно?
0
- KarL$oH
  26 марта 2020, 22:44
  massa1604, если плюсеги ставят — значит интересно
  +1
  - Александр Исаев
    26 марта 2020, 22:45
    KarL$oH, понял… но связи не вижу
    0
  - Coconut
    27 марта 2020, 10:55
    KarL$oH, +
    +1
Александр Исаев
26 марта 2020, 22:46
блаженных немеряно им походу пох чё плюсовать… был бы пидаль
0
- KarL$oH
  26 марта 2020, 22:47
  massa1604, блаженные это кто?
  0
  - Александр Исаев
    26 марта 2020, 22:49
    KarL$oH, дыяоткуд знаю какие та чуваки, которые думают шта на бирже заработают… но тама профнепригодность одназначна
    +2
Лисицин
26 марта 2020, 22:52
Я знаю кунг-фу! Я знаю как торговать высокую волатильность!
Неделя +7,4 %

А уж пугали то как — повторится 2008 и тебя вынесут, но не вынесли
Удачи!
+5
- KarL$oH
  26 марта 2020, 23:19
  Лисицин, очень круто!
  0
  - Лисицин
    26 марта 2020, 23:36
    KarL$oH, Спасибо. Но в процентах у тебя, думаю, больше
    +1
    - KarL$oH
      26 марта 2020, 23:45
      Лисицин,
      
      0
      - Лисицин
        26 марта 2020, 23:54
        KarL$oH, бля
        +1
      - Александр Исаев
        26 марта 2020, 23:57
        KarL$oH, ты? Данила мастер… агагага
        0
        KarL$oH
        27 марта 2020, 00:35
        massa1604, просто везёт пока.
        +1
      - Старый бес
        27 марта 2020, 00:00
        KarL$oH, обогнал немного) пока…
        +2
        KarL$oH
        27 марта 2020, 00:39
        Старый бес, ага, тебя то хрен обгонишь
        0
        ---
        27 марта 2020, 00:58
        Старый бес, в деньгах или попугаях?)
        0
        Старый бес
        27 марта 2020, 09:19
        Вот Так, в попугаях)
        0
      - asfa
        27 марта 2020, 00:30
        KarL$oH, коллега, а как цифра 81% получается??
        0
        KarL$oH
        27 марта 2020, 00:37
        asfa, прибыль/средние активы.
        0
        asfa
        27 марта 2020, 01:51
        KarL$oH, ну хорошо, а абсолютная величина устраивает?
        
        * Может разобраться на досуге со всякими свопами и пойти на… гос. службу?
        hh.ru/vacancy/33909470
        0
        KarL$oH
        27 марта 2020, 07:18
        asfa, интересная вакансия)
        +1
        asfa
        27 марта 2020, 09:44
        KarL$oH, угу.
        И специалистов наверно в РФ не очень много на такие объёмы («я так думаю!»)
        
        * Вчера общался с бывшим коллегой, он на валютных свопах в частности. Не очень понял, что он мне рассказал, но надо очень хорошо понимать и денежный рынок. Всё взаимосвязано.
        +1
      - dendisa
        27 марта 2020, 00:33
        KarL$oH, а как alex 64 хеджирует фонду? подскажите пожалуйста
        0
        KarL$oH
        27 марта 2020, 00:40
        dendisa, у него в профиле есть график фонды и хеджа. Очень интересные картинки.
        0
        Alex64
        27 марта 2020, 09:37
        dendisa, портфель на фонде хеджируется позой на срочке. В этом месяце получается хуже, поскольку опционы дороговаты. Приходится продавать фьюч на Ри, а это чревато бОльшими убытками на росте рынка.
        +1
        KarL$oH
        27 марта 2020, 12:49
        Alex64, ты молодец. Интересно потом посмотреть на итоги по концу года. Ответим для себя на вопрос — нужен ли хедж или лучше сразу распродавать весь свой портфель и на этом ставить точку. Перед кризисом.
        0
        Alex64
        27 марта 2020, 13:58
        KarL$oH, спасибо.
        Нужен хедж или проще пересидеть на заборе, тут у каждого свой выбор.
        Но вот я не умею предсказывать будущее, поэтому я действую по своей системе. Покупка акций происходит постоянно. Через каждые 10% снижения, докупаю портфель на 10%. Деньги на покупку перегоняю со срочки.
        +1
        KarL$oH
        27 марта 2020, 14:03
        Alex64, если рынок сложится в 2 раза, думаешь, эта стратегия принесет свои плоды?
        0
        Alex64
        27 марта 2020, 14:10
        KarL$oH, вообще то я и жду, чтобы сложился в 2 раза. И деньги уже приготовил для этого.
        Будет ли убыток? Однозначно будет. Но надеюсь, что при окончании падения, мне не придется дергаться, искать деньги и принимать решение в какой поезд лучше запрыгнуть.
        +1
        dendisa
        27 марта 2020, 13:45
        Alex64, на каждые 100 тыс фонды 1 фьючерс продаете или как? Подскажите как эффективней хеджировать
        +1
        Alex64
        27 марта 2020, 14:07
        dendisa, с размером хеджа все непросто. Размер и комфорт хеджирования у каждого свой. До этого падения, уже год-полтора я хедж набирал и держал постоянно из квартальных путов. Исходил из того, что 1 опцион, при заходе в деньги, становится фьючем и равен примерно 150тыс. Т.е. чтобы захеджить весь портфель на 7,5млн. нужно 50 путов. Пока путы не заходят в деньги, % хеджирования составляет около 30%. По мере падения рынка % хеджирования растет. И так до 100% покрытия портфеля. Также на снижении начинаю покупать коллы, на случай разворота или отката, как происходил сейчас. Количество коллов не важно, все зависит от цены. Можно и не покупать, если валимся обвально, а даже продавать. Но тут уже растет ГО.
        Ну это идеальная система хеджа.
        +1
        Alex64
        27 марта 2020, 14:16
        В чем сейчас сложность. Путы стали очень дорогими, поэтому о покупке квартальных речь уже не идет, покупаю текущего месяца.
        Исхожу не из расстояния до б/а, а из цены, подбираю по 2500пт.
        И как вариант, пока объем путов не продан, продаю фьючи на 30% от портфеля с одновременной покупкой коллов. Получается синтетический пут. На последнем отскоке удалось прикупить путов, хедж сейчас примерно на 70% от портфеля. По мере покупки путов, буду откупать фьючи.
        0
        KarL$oH
        27 марта 2020, 15:29
        Alex64, в том то все и дело, что по мере приближения кризиса путы все больше дорожают и их все меньше появляется желание покупать.
        
        Напрашивается решение — хеджить портфель фьючерсами. Но для этого нужно больше ГО.
        
        Опционы на длительном промежутке времени кажутся сомнительным инструментом для хеджа.
        
        Вот взять того же Рэй Далио, он покупал мартовские путы на Сиплого. Но на дворе март, а если Рынок сложится затем в 2 раза, то что ему делать? Сейчас покупать дорогие путы? Он вряд ли на этой пойдет. А покупать в конце того года путы на март и сразу на июнь — тоже сомнительная затея.
        0
        Alex64
        27 марта 2020, 16:01
        KarL$oH, Хеджирование фьючами гораздо хуже из-за меньшего левереджа у фьюча. Как может быть опцион сомнительным инструментом для хеджа, если именно для этого он и был придуман?!
        ГО после вхождения опциона в деньги становится все больше равным ГО фьючу, но чуть меньше.
        0
        KarL$oH
        27 марта 2020, 16:08
        Alex64,
        Как может быть опцион сомнительным инструментом для хеджа, если именно для этого он и был придуман?!
        
        Ну если все так просто, то купил бы в декабре опционы с экспирацией на декабрь 2020 и не парился бы))
        0
        dendisa
        27 марта 2020, 20:11
        Alex64, Если вы покупаете путы, то вы ведь ничего не зарабатываете на росте? так как получаете минус по актам, у меня аналогичный счёт но я никак не могу зайти в рынок акций, на отскок не успел набрать, а теперь не знаю как, буду признателен если посоветуете как набирать акции без просадок
        0
    - asfa
      27 марта 2020, 00:29
      Лисицин, % — это да, но «волатильность эквити»!!!
      Продолжайте то, что делаете
      
      +1
- YuryDok
  27 марта 2020, 00:04
  Лисицин, Какие стратегии сейчас используете?
  0
Sagdeev
27 марта 2020, 09:42
А почему нет графика доходности в процентах.
0
- KarL$oH
  27 марта 2020, 10:57
  Sagdeev, мы в попугаях сравниваем. Так интереснее.
  0
Sagdeev
27 марта 2020, 12:06
Я тоже возможно бы принял участие в вашем конкурсе, но смотря на то, что вы выкладываете, желание сразу пропадает.
+1
- KarL$oH
  27 марта 2020, 12:12
  Sagdeev, ну мы так с самого начала определили. Да и потом желающих мало было, все, кого нашли — были приглашены. Сейчас уже новеньких не берем, но это не исключает возможности обсуждать текущие рыночные условия и возможность построения опционных конструкций другими участниками в наших топиках
  0