В поисках "альфы" - что это?

В поисках «альфы» — что это?

альфа акции опционы

Dmitryy

Taganrog

596

с 30 января 2018

18 Комментариев

Dmitryy
13 февраля 2020, 11:57
Часто можно встретить этот термин к месту и не к месту. Мне стало любопытно, а понимает ли вообще народ, что это такое? Ее поиском и в самом деле были озадачены умы финансового мира в недавнем прошлом. Хотелось бы узнать мнение общественности об этом термине.
0
Винету Карабасович Монетка
13 февраля 2020, 12:10
В теории не силён, но подозреваю что это процент превышения доходности за промежуток времени управляющего/фонда над каким-нибудь бенчмарком, индексом к примеру. Так?
0
Captain Eugene
13 февраля 2020, 12:58
Поиск альфы — это поиск грааля. То есть под альфой подразумевают какую-то торговую систему(метод) позволяющую заработать максимально возможное количество денег на каком-либо активе за определенный период времени, своего рода — это идеальная торговая система. Эквити такой торговой системы будет выглядеть как экспонента, но я думаю, все понимают что это все в теории. Это торговая система, к которой стремится улучшение любой торговой системы.
+1
Kot_Begemot
13 февраля 2020, 13:02
Вообще говоря, альфа это числитель в формуле Шарпа — превышение вашей доходности над рынком (не безриском). Но считается она с учётом ваших рисков — если вы взяли на себя риски в 2 раза больше, чем предоставляет рынок, то и доходность при нулевой альфе у вас должна быть в два раза выше чем у рынка.

Используется для определения «мастерства» управляющего.
+2