01 июня 2012, 12:42

Моя опционная поза № 5

Сформирована новая опционная поза
www.option.ru/analysis/option?shportf=888732972b4ea3cd2a927d97fcd2481c#position
Ожидаю дальнейшего снижения… но не исключаю и рост.
прошу спецов прокомментировать и направить по верному направлению
заранее спасибо

Данная публикация является личным мнением автора. Мнение владельца сайта может не совпадать с мнением автора.

опционы Моя торговля

Кучумов Алмаз

Уфа

718

с 3 августа 2011

26 Комментариев

Кучумов Алмаз
01 июня 2012, 13:09
выравнил дельту продав один опцион пут 115.
www.option.ru/analysis/option?shportf=cb69758e03429e04bf99634f82e6d474#position
0
- margin
  01 июня 2012, 13:20
  Diamond-ah, Diamond-ah, у вас и так по дельте была нейтральность, а вот вега расчитана на рост актива
  0
  - Кучумов Алмаз
    01 июня 2012, 13:30
    margin, при формировании позы ри был равен 123000. дельто = 0.
    рынок ушел на 121500… дельта стала 0,23.
    Дельту выравнил один опцион пут 115 тем самым зафиксировав прибыль.
    А как это вега расчитана на рост актива. Я предполагаю при росте актива — волатильность будет падать, и у меня могут быть убытки. причем если вола будет падать чем расти фьючерс. Если наоборот- то прибыль.
    0
margin
01 июня 2012, 13:47
Извините, я подразумевала, что на рост волатильности, а не актива расчитана вега позиции: при увеличении волатильности на 1% ваша позиция вырастет на величину веги, при снижении упадет на эту же величину.
0
- Кучумов Алмаз
  01 июня 2012, 13:48
  margin, спасибо. ясно.
  0
- Кучумов Алмаз
  01 июня 2012, 13:49
  margin, я так же думаю при снижении волатильности я получу убытки. т.е. если рынок будет стоять, либо медленно рости.
  0
  - sherl74
    01 июня 2012, 13:52
    Diamond-ah, зачем ты выравниваешь дельту?
    0
  - margin
    01 июня 2012, 13:57
    Diamond-ah, А какое значение волатильности было при покупке и какая теоретическая цель у позиции?
    Кстати, нет нужды выравнивать дельту.
    0
    - Кучумов Алмаз
      01 июня 2012, 14:03
      margin, значение волы на картинках в топике.
      цель — получить прибыль, за счет роста волы и снижения актива. и не потерять при росте рынка
      0
      - margin
        01 июня 2012, 14:12
        Diamond-ah, Рынок в любой момент может развернуться вверх, и волатильность станет падать. А вы даже не знаете, как она может теоретически измениться, до каких пределов расти? Ваш выигрыш только на росте волатильности. Но она не может расти безмерно.
        До каких значений вы намерены держать позицию? При покупке волатильности эти параметры должны быть определены заранее.
        0
        Кучумов Алмаз
        01 июня 2012, 14:23
        margin, честно не определял… фиксироваться буду при снижении волы и получения убытка более 500 руб.
        0
        margin
        01 июня 2012, 14:39
        Diamond-ah, Разве вы открывали позицию для получения убытка?)
        0
        Кучумов Алмаз
        01 июня 2012, 15:13
        margin, нет конешь — по прибыли — сколько рынок даст. также фиксирование от 500 руб. постепено
        0
        margin
        01 июня 2012, 15:36
        Diamond-ah, 500 рублей — это сколько в % от вложения средств в позицию?
        Рынок нейтрален, он ничего никому не дает. Обычно приходится брать самостоятельно. И каждый берет столько, сколько может, как Али-Баба)
        0
        Кучумов Алмаз
        01 июня 2012, 15:39
        margin, ГО = 3000-4000 руб.
        0
        margin
        01 июня 2012, 15:43
        Diamond-ah, ГО — это стоимость позиции, именно столько вы затратили на ее открытие? тогда не ясно, почему такой разброс в стоимости в 1000, в 25%?
        0
        Кучумов Алмаз
        01 июня 2012, 15:45
        margin, да ГО меняется… в зависимости от стоимость опционов.
        0
        margin
        01 июня 2012, 15:53
        Diamond-ah, Я прошу прощения, если это большая тайна — стоимость вашей позиции). Но ваша позиция содержит не только опционы.
        Ладно, я просто хотела узнать какова доходность вашей позиции в процентах. Но если это требует пыток, то я снимаю свой вопрос)
        0
        Кучумов Алмаз
        01 июня 2012, 15:59
        margin, нет тайны нет… вы можете по ссылке посмотреть стоимость ГО… она там слева ГО для портфеля.
        Это и есть стоимость денег на начало открыте позиции. 3800 было на открытие… Если маржа ++, то ГО растет.
        0
Кучумов Алмаз
01 июня 2012, 14:02
не по дельте — свой бзик… не люблю когда поза сильно зависит от движения рынка… выравнивание дельты — как бы фиксирование прибыли или убытка…
т.е. рынок час рынок если двинется вверх — мне будет уже проще. проданный пут не будет дешеветь. я уже его продал дорого… т.е зафиксировал.
0
- Urets
  02 июня 2012, 02:08
  Diamond-ah, время работает на тебя. Думаю, что ниже 100000 не пойдем — это ты правильно сделал! Но остается диапазон 110000 — 130000 в нем наверное мы и застрянем, а у тебя там провал. Рассуждения взял из данных на robotrade.org.
  0
  - Кучумов Алмаз
    02 июня 2012, 07:54
    Urets, я тоже так подумал. позу закрыл вечером в пятницу. не стал переносить в выходные… минимальный профит где то 100 руб…
    профит доходил где то до 600-700 руб. при падении рынка — но позу не закрывал… (надо было закрывать).
    Всем спасибо кто помог разобрать возможности и угрозы данной опционной позы.
    0
Кучумов Алмаз
02 июня 2012, 07:56
На след неделю попробуем попродовать волатильность.
0
- Urets
  02 июня 2012, 14:31
  Diamond-ah, на какой серии 06 или 07? 06 будет иметь максимальную скорость распада… Но есть много любителей покупать дальние опционы которые при резком движении БА дают коллосальный профит!!! Так что надо всегда иметь возможность в это время перестраивать позицию…
  0
  - Кучумов Алмаз
    02 июня 2012, 17:07
    Urets, думаю на серии 06. поза думаю будет аналогичная — только перевернутая… мак убыток будет — до выпрямления прямой линии в виде фюьча… это можно посмотреть по той же ссылка задав значения волатильности.
    0

Читайте на SMART-LAB:

📣 Займер опубликовал Годовой отчет за 2025 год

В отчете подробно раскрыты: 🟢 результаты основного микрофинансового бизнеса 🟢 развитие новых направлений 🟢 запуск транзакционных сервисов 🟢 интеграция новых активов Группы 🟢 стратегия...

МКК "Займер"

11:10

🚀 Встречайте: кластер «Цифровые Решения»

Дорогие инвесторы! Рады сообщить, что Софтлайн завершил формирование третьего кластера «Цифровые Решения». • Специализация: комплексные ИТ-проекты, ИБ, облачные технологии, интеграция и...

Softline

09:17

Золото и серебро остаются в «бычьем» тренде

На торгах 13 мая котировки золота подорожало на 0,37%, до $4703,9 за тройскую унции, при повышении индекса доллара США DXY на 0,16%, в район 98 пунктов. С начала месяца цена на золото поднялась на...

Freedom Finance Global

11:37

Нефтяной срез: выпуск №9. Ормуз перекрыт, но акции нефтегаза падают. Надо ли покупать или сидеть на заборе в LQDT? Ищем лучших в секторе, где растет прибыль!

Продолжаю выпускать рубрику — Нефтяной срез. Цель: отслеживать важные бенчмарки в нефтяной отрасли, чтобы понимать куда дует ветер. Прошлый пост: smart-lab.ru/mobile/topic/1273630/...