aimaster
aimaster личный блог
24 сентября 2019, 16:53

Расчет доходности на ЛЧИ

Пытаюсь анализировать сделки участников ЛЧИ 2018. По некоторым участникам никак не удается доходность, рассчитанную по сделкам, сопоставить с общей доходностью по конкурсу.

Вот, например, есть такой участник p4p:
http://investor.moex.com/trader2018?user=182429

Доход на фондовом рынке за время конкурса - 1293975.26:
Расчет доходности на ЛЧИ

Теперь посчитаем доход на основе сделок. Скачиваем все сделки за конкурс на фондовом рынке:
Расчет доходности на ЛЧИ

Дата регистрации в конкурсе для p4p — 24.09.2018. На момент регистрации была открытая позиция шорт по ROSN размером 18010:
Расчет доходности на ЛЧИ
Добавляем эту позицию в скаченные сделки как сделку шорт с ценой, равной цене закрытия ROSN на дату 21.09.2018 - 440,4.

На момент завершения конкурса остались открытые позиции:
Расчет доходности на ЛЧИ

Добавляем их в скаченные сделки с противоположным знаком и ценой закрытия на дату 21.12.2018 (она есть на скриншоте выше):

AFLT -30000 102,2
GMKN 873 13014
MGNT -250 3537
MTSS -10 244,75
ROSN 18010 415
SBER -30000 186,79

Теперь суммируем общий объем по всем сделкам фондового рынка на конкурсе с учетом добавленных выше и с учетом знака (минус для шорта) — получаем 0. Значит позиции рассчитали верно.

Теперь суммируем объем всех сделок по модулю, кроме добавленных вручную по открытым позициям — получаем 305324683,9. Видим, что это сходится с объемом, указанным в профиле участника:
Расчет доходности на ЛЧИ

Суммируем итоговый результат как произведение объема позиции с учетом знака и цены — получаем общий итог 72837,8. И он совершенно не совпадает с результатом участника в таблице лчи:
Расчет доходности на ЛЧИ

Из 72837,8 нужно еще вычесть комиссию биржи, то есть по факту разница будет еще больше.

Откуда такая разница?

Возможно учитываются дивиденды. Я считал других участников и по некоторым с учетом дивидендов доход более менее сходился. Но в данном случае дивиденды должны быть такие (последний столбец):

AFLT -        
ALRS 11.10.2018 15.10.2018 5,93   0
CHMF 30.11.2018 04.12.2018 44,39   0
  21.09.2018 25.09.2018 45,94   0
GAZP -        
GMKN 27.09.2018 01.10.2018 776,02   0
LKOH 19.12.2018 21.12.2018 95   0
MGNT 19.12.2018 21.12.2018 137,38   34345
MOEX -        
MTSS 05.10.2018 09.10.2018 2,6   10
SBER -        
TATN 10.10.2018 12.10.2018 30,27    
VTBR -        


То есть примерно 35000 руб, то есть даже с учетом дивидендов итоговый результата получается (35000+72837,8) примерно 107000руб, что и близко не равно результату в конкурсе 1293975,26

Я анализировал многих участников и такой расчет по сделкам, как правило, совпадает с таблицей ЛЧИ. Но вот с данным участником никак не выходит. Подскажите, что не учитываю?
Возможно упустил какие то дивиденды? Хотя разница такая (~1100000), что с учетом того, что общий счет ~6млн — дивидендами ее сложно закрыть.

Плюсаните, если не сложно, чтобы больше увидело.

2 Комментария

Активные форумы
Что сейчас обсуждают

Старый дизайн
Старый
дизайн