Картина дня: ядерная угроза пришла откуда не ждали

Сегодня Индекс МосБиржи снижается на полпроцента. Текущий диапазон: 2475-2485 пунктов. Американские фьючерсы и европейские индексы торгуются в «красной зоне». Азия преимущественно закрылась в минусе.

Рубль незначительно теряет позиции к другим валютам. Доллар: 65,8 руб. Евро: около 75 руб. Минфин РФ вчера провел успешный аукцион по размещению ОФЗ. Облигаций с погашением в феврале 2024 года было продано на 35,1 млрд руб., а с погашением в мае 2029 года на 22,5 млрд руб. Совокупный объем размещения значительно превышает поставленную Минфином цель в 45 млрд руб. еженедельного размещения ОФЗ.

Цена нефти марки Brent сегодня в умеренном минусе после вчерашнего роста. Между тем, котировки все еще не вернулись к уровням «до сообщения Трампа в Twitter». Текущая цена: $66,2 за баррель. По словам генсека ОПЕК Мухаммеда Баркиндо следующая встреча организации должна состояться в Вене 25 июня совместно с представителями ОПЕК+, по итогам которой может быть принято решение об объемах добычи нефти. Он также предложил Д. Трампу присоединиться к диалогу о восстановлении баланса спроса и предложения на глобальном нефтяном рынке. В свою очередь, глава Минэнерго Саудовской Аравии говорит о том, что соглашение ОПЕК+ необходимо продлить во втором полугодии 2019 года. По его словам, уменьшение избытка нефти из-за роста запасов в США остается главной целью альянса. Президент Лукойла же, Вагит Алекперов, ожидает в ближайшие 10-15 лет нефтяные цены на уровне $60-70 за баррель.

Корпоративные события:

Сбербанк отчитался по МСФО за 2018 год. Так, чистая прибыль компании выросла на 11,1% в сравнении с 2017 годом, рентабельность активов достигла 3,2%, а рентабельность капитала 23,1%. Кредиты до вычета резерва под обесценение выросли на 16,5%, а розничный кредитный портфель показал рост на 25%. За 4 же квартал прошлого года чистая прибыль увеличилась на 2,2% по сравнению с этим же периодом позапрошлого года, качество кредитов немного улучшилось, а средства клиентов выросли на 5,1%.
Из отчетности Сбербанка также следует, что компания переносит сделку по продаже Denizbank на 2 полугодие 2019 года. Ранее сообщалось, что сделка должна быть закрыта в 1 полугодии 2019 года.
В Газпроме сообщили, что менеджмент допускает выплату дивидендов в размере 50% от чистой прибыли по МСФО. Об этом стало известно на Дне инвестора в Сингапуре. Уточняется, что такой уровень дивидендов возможен лишь после завершения инвестиционного цикла в 2020 году.
Елена Бурмистрова, генеральный директор «Газпром экспорта», на Дне инвестора компании рассказала, что руководство Газпрома не ожидает каких-либо санкций в отношении поставок газа в Европу. Подобные слухи являются лишь информационным шумом, который «будет доставлять много неприятностей».
АФК Система может продать 20% акций сети клиник «Медси». Интерес к данной компании предъявляют китайские, японские, арабские инвесторы, а также Российский фонд прямых инвестиций. Внимание в основном связано с «впечатляющей динамикой развития» компании, когда в 2018 году выручка выросла на 52%, а показатель OIBDA на 75,5%.
Роман Филимонов, курировавший в ФСК ЕЭС ключевые вопросы реализации инвестпрограммы, закупок и подключения к сетям, покидает компанию. Указывается, что он «уходит по собственному желанию», однако, в последнее время у Романа возникали конфликты с главой Россетей Павлом Ливинским, который был недоволен процессом реализации части инвестиционных проектов.
Альфа-банк поднял прогнозную стоимость ADR Норникеля с $22 до $28,7 за шт. Текущая стоимость бумаг: $21,8 за шт. В обзоре банка указывается, что из-за сильного роста цен на палладий в бумагах Норникеля можно ожидать ре-рейтинг, если рынок воспримет новые ценовые уровни на металл как «новую нормальность».
Яндекс начинает продажи своей умной колонки «Яндекс.Станция» через «Связной-Евросеть». Это первая розничная сеть, которая будет продавать данное устройство, ранее продававшееся только через маркетплейс «Беру», а также в магазине поисковика. Стоимость колонки: 9990 руб.
Магнит совсем скоро должен завершить обратный выкуп. На данный момент выкуплено уже более 99% акций от заявленного объема в 22,5 млрд руб.
UBS возобновил анализ акций Русала с рекомендацией «держать», что расходится с консенсус-рекомендацией «покупать» семи инвестиционных банков. В обзоре указывается, что Русал выиграет от восстановления цен на алюминий, но дисконт в оценке акций компании еще какое-то время будет сохраняться.
Константин Повстяной, партнер Baring Vostok, сообщил, что «ВкусВилл» может выйти на IPO через 2-2,5 года. «Почему бы не выйти на IPO?», — интересуется Повстяной.
Чистая прибыль Evraz по МСФО за 2018 год выросла в 3 раза по сравнению с 2017 годом. Компания также показывает рост денежного потока и снижение чистого долга. Консолидированный EBITDA увеличился на 43,9%, а рентабельность по EBITDA выросла с 24,2% до 29,4%. Совет директоров компании утвердил выплату промежуточных дивидендов в размере $0,4 на акцию.
Согласно отчетности по РСБУ чистый убыток Мечела в 2018 году сократился на 32%, а выручка выросла 2 раза. Валовая прибыль показала рост в 4 раза.

Внешние новости:

Продолжаются боевые столкновения между Индией и Пакистаном, которые уже перешли на сушу. Утверждается, что враждующие стороны начали использовать тяжелую артиллерию. В настоящее время Индия и Пакистан как никогда близки к уже четвертой войне за последние 70 лет, а из-за данных событий уже страдает международное авиасообщение. Так, власти РФ ввели запрет на полеты над Пакистаном в связи с «напряженной геополитической обстановкой». Несколько зарубежных компаний (Qatar Airways, Emirates и др.) также приостановили полеты над горячим регионом. Самое опасное во всех этой ситуации то, что Индия и Пакистан – две ядерные державы, главное оружие которых, призванное как раз сдерживать стороны от необдуманных поступков, по некоторым данным, уже приведено в боевую готовность. Конечно, мало кто верит в возможность реального применения ядерного оружия в 21 веке, однако, даже крохотная вероятность такого исхода заставляет международное сообщество крайне внимательно следить за ситуацией в данном регионе, а также пытаться как можно быстрее способствовать разрешению конфликта.
Сегодня досрочно завершились переговоры лидеров США и КНДР, которые многие преждевременно считали продуктивными после позитивных вчерашних новостей. Как стало известно ранее, по итогам встречи, Д. Трамп и Ким Чен Ын собираются подписать документ, который будет называться «Ханойская декларация», призванная привести к окончательной денуклеаризации КНДР. Однако сегодня выяснилось, что, несмотря на «два продуктивных дня», все санкции против КНДР остаются в силе, а никаких соглашений подписано не будет. Якобы Ким Чен Ын готов был идти на уступки, но не в тех сферах, на которых настаивали США. В частности, лидер КНДР выступал за полное снятие санкций.
В Палате представителей США подготовлен законопроект под названием «Закон о транспарентности в отношении Владимира Путина», который должен «разоблачить Путина и его сторонников». Также представители американского Конгресса будут требовать от разведывательного сообщества США данных о доходах и имуществе президента РФ.
РФ и США представили в Совбез ООН свои резолюции по ситуации в Венесуэле. Как ожидается, сегодня сначала должно пройти голосование по проекту США, а уже после него по российскому варианту резолюции.
Норвежский суверенный фонд GPFG сократил портфель российских гособлигаций на 45% с $2,25 млрд до $1,23 млрд в 2018 году. Еще в 2013 году фонд владел бумагами на $4,1 млрд. Портфель же российских акций фонда сократился лишь с $2,78 млрд до $2,7 млрд. Больше всего вес в портфеле увеличился у Лукойла (практически в 4 раза), а также у Газпрома (с 0,22 до 0,68% акций). Сократились вложения в НЛМК и X5 Retail.
Бывший адвокат Д. Трампа заявляет, что по опыту его общения с президентом США, особенности характера не позволят Трампу мирно и цивилизованно передать власть в стране, если в 2020 году он не сумеет победить в выборах. Д. Трамп в ответ на все обвинения заявляет, что считает М. Коэна лжецом и мошенником, который пытается распространением недостоверной информации снизить себе тюремный срок.

Внутренние новости:

Согласно опросу экспертов, проведенному Центром развития ВШЭ, рост ВВП РФ в 2019 году составит около 1,3%, что совпадает с прогнозами Минэкономразвития. Рост данного показателя в 2018 году на 2,3% продолжает считаться «экстраординарным».
Антон Силуанов заявил, что на реализацию мер социальной поддержки населению, о которых распорядился В. Путин в ходе ежегодного послания Федеральному собранию, потребуется около 900 млрд руб. на промежутке от 2019 до 2024 года. Ранее же называлась сумма в 500-600 млрд руб.
В Госдуму внесен законопроект, согласно которому финансовых консультантов могут освободить от обязательной идентификации клиентов. Также предложено позволить держателям реестра проводить упрощенную идентификацию лиц при открытии и ведении лицевых счетов в реестре владельцев ценных бумаг, что будет способствовать «повышению доступности, качества и ассортимента финансовых услуг, снижению рисков и издержек в финансовой сфере».
Электронные кошельки «Яндекс.Деньги» и WebMoney проявляют интерес к подключению к СБП, которую уже начали испытывать 12 крупнейших банков в РФ.

На этом все. Завтра ожидаем отчетностей: Mail.ru, Детского мира, Интер РАО и ТМК по МСФО, а Мосэнерго за 2018 год по РСБУ.

Алексей Соловцов, Инвестиционная Палата