К размышлению

Есть мнение, что рынки становятся более эффективными.
Как это усложняет работу трейдера?

1) Становится больше ретестов, в частности первый откат остается единственным все реже. 

2) Касается это всех тайм-фреймов или же на старшем таймфрейме вероятность ретеста меньше?

3) На умеренном рынке ММ быстрее и точнее предвосхищает дисбаланс и «подгоняет» рынок (гэпом, ордерами по маркету) — ускоряя неизбежный (хотя и не выгодный ему) сценарий. Пока не увидит встречные заявки нужного объема или сам не накопит нужный объем. Так было всегда или это относительно свежая тенденция? Это можно было наблюдать как на рывках Si в этом году, так и на снижении S&P.

4) Это (эффективность) вынуждает увеличивать стоп-лосс и/или увеличивать количество повторных попыток. И то и другое отрицательно сказывается на рентабельности, меняется риск/прибыль в невыгодную для трейдера сторону.

Т.е. либо безоткатно, либо многкократно.

P.S. Без отсылки к повышению эффективности рынков. Дневной тайм-фрейм.

Тренды вниз и вверх отличается по структуре, равно как и точки разворота (накопление и распределение). Распределение более волатильно. Накопление же не может быть волатильным по сути, крупная позиция взятая по маркету будет очень чуствительна к стопу в районе средней цены за счет проскальзывания, а ретест при таком сценарии практически гарантирован.

Прошу помочь в освещении данных вопросов.