НЕФТЬ. СОТы. 170919. Кого рвём?

Опек, спрос -предложение, ураганы, запасы,  бла-бла-бла.
Хотите узнать почему прет нефть, селяви, ищите мясо (деньги), ищите того, кого рвут на  части.

Те кто торгует нефтью помнят январь 2016, как на минимум сначала пришла Брент с отрицательным спредом в $2 ниже лайта, а потом, через неделю на минимум пришла Лайт и после этого спред опять стал положительным.

Сейчас спред Врент-Лайт бьёт годовые рекорды, но мало кто догадывается что это ответочка на январь 2016.

Почему только сейчас, почти через 2 года?

Ответ в позициях трейдеров.

Технический или фундаментальный  анализ тут бессилен.

Дело рук группы медведей «в полосатых купальниках» из колонки OtherRep по Брент.




Больше года их позиция стояла на месте 220тыс +- 20тыс, и не менялась.
Но по каждому фьючу когда то наступает экспирация.

Тут необходимо сделать лирическое отступление и порассуждать о том, а что это за группа медведей «в полосатых купальниках» из колонки OtherRep по Брент.

Очевидно, что это не крупные производители нефтянки, потому что только добытчики могли перекрывать свои поставочные форварды фьючами на 2 года вперед.

В холке, на последней волне падения в 2016 было набрано почти 300тыс контрактов в шорт, около 100тыс ближних и 200тыс дальних на конец 2017 и далее.

300тыс (18млрд) — это большой объем, он не может пройти бесследно.

Можно да же посмотреть кто покупал у них эти шорты.


В основном фонды и своп дилеры,  не много переработчики, и быки из той же колонки otherrep.

Короче весь рынок и да же толпа из колонки nonrep.


«Полосатые купальники» начали шортить от 60, но по большому счету,  на сегодня  все шорты в минусе.

По этому рынок остервенело прет вверх, к 29 сентября экспирации NOV17, потому что там мясо, деньги реальных производителей, которые всего лишь хотели защититься от спекулятивного падения цен.



Тут необходимо сделать второе лирическое отступление.

С технической или фундаментальной точки зрения, сегодняшний оголтелый рост нефти не предсказуем и слабо объясним.

Но ведь это движение было заложено 2 года назад, и было неизбежно  для тех кто видит грааль — клиринги трейдеров.

То есть рынок строго детерминирован, а не непредсказуем как чешут многие из супер аналитиков.
Суслик есть, только видят его не все.

Можно было угадать это движение через Волновой Анализ.  Типа то (в январе 2016) была последняя Пятерочка в даун, а это последняя пятерочка от волны «С» в коррекции.

Но я всегда говорю:- "Волны без СОТ-ов — деньги на ветер."

По факту  ни кто так не сказал, и не угадал не одной буквы.


Какие выводы можно сделать из вышесказанного?

1) Если рынок всей толпой будет рвать шорты «полосатых медведей» до упора, то пёр может продлиться и до конца января 2018, потому что
     а) никто  не знает как у полосатых размазаны 200тыс шортов по месяцам.
     б)по открытому интересу большие объемы фьючей сосредоточены на декабрьском  и мартовском контрактах.


2) Полосатые медведи получили в конце 2015 кучу денег за проданные фьючи, а сейчас они в дауне.
Это называется маржинкол. 

Следовательно вариантов два
  а) Довносить реальных денег, что производителю делать не с руки.
(это будет видно по падению ОИ после экспирации)
  б) Напродавать новых фьючей, поскольку цену дают хорошую и загнать дальние фьючи в бэквордацию.(чего так желает опэк)
   (тогда ОИ особо не изменится)


отсюда возможен 3-й вариант

3) Большие бурильщики дают нефти расти,  шортят вяло,  они за рост то же,  но могут и ударить шортами по толпе, где нибудь от 60, что в паре с шортами от полосатых медведей  заставит крыться толпу до экспирации.
Тогда это мощнейшее движение вниз.

всем удачи!