04 июля 2016, 16:32
1 полугодие 2016 - мои результаты, радоваться или плакать?
Непростые выдались 6 месяцев. В январе свозили на хутор к дедушке разбалансировов бета-нейтральный портфель на опционах, потом еще раз в марте уже в обратную сторону. Потом роллирование, торговля акциями и золотом, евро, вытягивание всего в плюс с минимальной волатильностью по портфелю (очень низкий VaR). Сейчас удачно спозиционировался в давным давно ожидаемый тренд по драгмету.
Для управления большим портфелем такой подход — оптимальный, процентов 30 даже в такой сложный год выйдет, а возможно гораздо больше за счет присутствия ассиметричных возможнстей вроде брексита, потенциального обвала фонды и тд. Но весь смысл такой торговли — в оптимальном управлении большим портфелем, сбалансировав риск разными активами и выравнивая все по возможности по бете. Беда в другом — как ни хорошо бы такой трейдинг выглядел, если этот портфель не реально велик (как и подразумевается), то жить таким образом практически не возможно. Сайз до 150-200к $ просто не позволяет таргетировать оптимальной доходнестью никаких жизненных и бизнес расходов.
Такой вот, друзья, диссонанс у меня. Планирую начать видео-дневник по возвращению в активный дей-трейдинг и дисциплинарному и психологическому развитию. Ставьте плюсы кому интересно будет, комментируйте.
И да — это скрин из фанд-сидера, компания которая по сути проводит независимый аудит счетов прямо у брокера (interactive brokers) с целью представления для инвесторов. Один из со-основателей — тот самый знаменитый Джек Швагер.
Для управления большим портфелем такой подход — оптимальный, процентов 30 даже в такой сложный год выйдет, а возможно гораздо больше за счет присутствия ассиметричных возможнстей вроде брексита, потенциального обвала фонды и тд. Но весь смысл такой торговли — в оптимальном управлении большим портфелем, сбалансировав риск разными активами и выравнивая все по возможности по бете. Беда в другом — как ни хорошо бы такой трейдинг выглядел, если этот портфель не реально велик (как и подразумевается), то жить таким образом практически не возможно. Сайз до 150-200к $ просто не позволяет таргетировать оптимальной доходнестью никаких жизненных и бизнес расходов.
Такой вот, друзья, диссонанс у меня. Планирую начать видео-дневник по возвращению в активный дей-трейдинг и дисциплинарному и психологическому развитию. Ставьте плюсы кому интересно будет, комментируйте.
И да — это скрин из фанд-сидера, компания которая по сути проводит независимый аудит счетов прямо у брокера (interactive brokers) с целью представления для инвесторов. Один из со-основателей — тот самый знаменитый Джек Швагер.
23:20
AV, я понимаю, поэтому и написал что такой негативный вариант маловероятен
23:18
Минобороны США всё-таки корректирует свою ядерную доктрину
К запуску подготовлена гравитационная бомба B61-13, доставляемая самолетами. В повышенную боеготовность приведены ядерные подводные лодк...
D-Aleksandr, если новости на выходных будут нейтральные или плохие то сутра в понедельник залив, потом рост на закрытии шортов. Но Эльвира грядет вскорости, довлеет над рынком тащит вниз всех. если...
23:16
Va Chen, †
23:14
Х. Лайн гавно е. Баное
Ну что господа, начинаю закрывать шорт и переворачиваюсь в лонг, дивами дополучу недополученную прибыль от Шорта. Поехали
Скупаю Новосиб об и пр по бидам., лоты от 100млн.руб. в личку.
23:12
Каждый вещает от позиции. Запомните: если человек зашёл сюда и с умным видом пытается вас убедить в том, что акция плохая и перспектив нет — этот человек предварительно встал в шорт (и он вовсе не заб...
Поставил в шорт, цель 7р)) Понедельник.
Heinrich von Baur, ВТБ лучше по сравнению с др банками сейчас — смысл.
Никогда не торгую контртренд и не торгую схождение к среднему именно потому, что риск аномально больших потерь неконтролируем, а отношение средней прибыли к максимальному риску совершенно неудовлетворительное.
На самом деле, про лебедей была шутка. Если это была не семейная пара, то вероятность поймать двух независимых черных лебедей в малый отрезок времени, имхо, совсем уж ничтожная.
А как устанавливаете их раскорреляцию?
Надо помимо общей корр на участке, скажем, 2 лет еще и экстремальную корр смотреть на нешироком окне за весь промежуток. Хотя, события неординарные происходят, в общем…
Кстати портфель стал направленным с Арпеля — когда поперло золото, до этого был бета-взвешенный дельта-нейтральный. И это было плохое время для этой стратегии. Я вышел еще только запылившись.
— Что делать, Фауст?
Таков вам положен удел)
Тут вопрос стоит иначе — нахер мне этот портфельный подход и такой доходностью несмотря на то, что это доходность лучше многих и после двух серьезных засад по рынку, просто потому, что смысла на таких деньгах в этом подходе мало. На интрадее оборачиваемость куда выше и доходность тоже.
ЗЫ: В рост злата не верю.
Среднесрок предпочитаю с разумным плечом. Возможно это выход и в твоем случае, понятно — требует высокой точности входа.
Удачи;)
Выбор индивидуальный.
я имел ввиду что рылом не вышел, чтобы создать фонд, зачем тогда торговать как фонд
классические сетапы кстати только на дневках и выше и работают, они для них и разрабатывались когда интрадей только в яме существовал а остальные торговали по газетам
на издержках кароч
Сходу, добавить ботов, диверсифицировать стратегии, использовать страты для флета, использовать управление счетом, рисками на день, неделю, месяц.
Есть поди еще куча способов улучшить результат, а винить рынки в своих убытках ИМХО глупо.
Давайте обсудим?
В принципе давно было пора в профиль плюсануть, но за это..
безотлагательно.)
Дерзай, буду читать.
сделок кстати если считать опционы то несколько сотен и с очень малым риском каждая, но когда рынок валят в тартарары или так же стремительно выкупают любое говно то вся диверсификация летит к чертям и все становится скоррелированным практически в единицу. самый большой единичный влет был на бразилии, етф пошел в космос на импичменте руссефф.
А какой был рынок, он чем то принципиально отличался от полугодия до этого? Ну чуть поразмашистее, а так то же самое. Если конечно сравнивать с рынком «покупай по любой цене» что был раньше, то, наверное, неприятный рынок, но всё когда-нибудь заканчивается. С другой стороны с 11 февраля по 20 апреля был рынок «покупай по любой цене», на графике у вас взлет и посадка за этот период? Перевернулись посередке?
Волны считаете? Что в S&P третья волна была очевидно (возьмем недельный график)? За третьей идёт четвертая. Отличается визуально хаотичностью. Это не какой то там рынок, это четвертая. Пол года назад уже (возможно) было понятно что это четвертая, тренд сменился на горизонтальный-понижательный. Хотя сейчас то легко говорить глядя на левую часть )) Есть правило — четвертую не торговать, кстати. Наиболее вероятно ждите перехая (пятую) и поедем в бездну. На первый взгляд как раз последний подъем с января это пятая уже и пошла.
Фонды влетели? При чем тут фонды? Если бы фонды не влетали все бы (люди, банки, правительства) отдали свои деньги в фонды и больше ничего не делали. Фонды и должны влетать иначе земля остановится.
В сравнении с привычными для форексника движениями валют те движения, что делает S&P — как минимум хорошо знакомы, не скажу что хорошо прогнозируемы, но знакомы до боли. Имхо нет никаких «валят» и «выкупают». Рынок стал виртуальным. В него ввалили денег на QE, эти деньги оказались в ценах на акции, то что там валят и выкупают это всего лишь небольшая волна прошла по высокой воде. Они сейчас куда угодно цены двинут, никакого фундамента там нет пока пузырь этот не лопнет. Ну и смотреть на это нужно с точки зрения текущих задач — передать активы лохам (а это рост) и скинуть особо умных спекулянтов, которые второй год кричат про падение и которых ранее завлекли распродажами (а это тоже рост). Который вот вероятно с января и прёт.
В отличие от Хомяков всяких с их стрелочками.
Ну а приятен или нет — дело личное. Я тоже не в восторге, но разве должен быть?
угу вот и я об этом…
совершенно верно, другой вопрос что пока не было этого расколбаса, котрый непонятно пока чем кончится даже в среднесрочной перспективе, был портфель по акциям, сборка опционов все время висела плюс активный дейтрейдинг на фонде, теперь только опции и то редко, не понимаю сейчас рынок по всем стратегиям, вернее существует понимание что нужно посидеть на заборе т.к. все старты будут просто накачивать комис оставаясь в нулях
рынок пока напоминает торчка в последней стадии дозу теперь только увеличивать, а сколько дохтура еще будут тянуть с радикальным лечением неизвестно)
Еще работаю над идеей хеджировать лонги по золоту когда возможен откат небольшой позой в DUST.