Уровни, Ликвидность, Пробои, Микроструктура

Утром Майкл выложил новое видео из бесплатного мини-курса АМГ. Как обычно говна взбурлили. Это нормально.
Однако некоторое обсуждение было направлено и на реальную работу уровней. АМГ говорит, что уровень тем сильнее чем он плотнее и дольше формируется и ложный пробой его усиливает. Оппоненты щедро говном поливали но четкой позиции не смогли выставить и тянули в разные стороны как Рыба, Рак и Щука.

Я как трейдер с малых и очень малых таймфреймов хотя скальпером себя не считающий(!) потому что много сделок не делаю и целю гораздо больше чем рискую, хочу показать вам на пример как это работает и почему. Рынок сегодняшних и крайне поганый. Фьючерс ДАКС, на индекс ГЕР30, 30 крупнейших немецких компаний. Дорогой и жутко волатильный.


Итак. У нас есть примерно в 15-20 шип на объеме вверх, кульминационный бар создающий уровень сопротивления. На вершине бара был выброшен объем развернувший рынок локально вниз. Тем не менее после прогона стопов внизу движение вверх продолжилось. Снова происходит выброс объема и новый кульминационный бар закрывается над старым уровнем. На кумуляционной дельте снизу (в виде свечей хейкен-аши для сглаживания фона) резко пошел набор лонговой позиции. Это хороший признак на продолжение. Дальше рынок теряет момент и начинает откатывать. Куда он откатит? К уровню предыдущего выброса объема. Смотрим дельту справа на более быстром графике, особо не теряет бычьего настроя. Заходим лимитником в рынок. Дальше попытки пойти вверх. Понижение хаев. Рынок сегодня как и сип без объема и на исторических хаях, никто почти не тарит с больших таймов. Картина не очень для большого трейда, но для маленького возможна.

Ротация вокруг уровня. Все хорошо, но вот на быстром графике дельта начинает накапливать шорты а рынок просто останавливается в чрезвычайно узком диапазоне. Шансов что выстрелит вверх — мало. Что делать? Выпрыгивать пока дают. Вышел. Почти сразу импульс вниз, объем, кульминация. И тут же разворот и закрылись вверх. Это и есть ложный пробой вниз. Как и рассказывает agerchik, слишком долго лонгисты сидели в диапазоне и ждали когда пойдет вверх. Как я например. Поэтому когда тучи резко стали сгущаться нужно было выйти и быть готовым зайти снова. Я перезашел и попал в начало импульса. К сожалению изза общей слабости лонгов сегодня он пошел лишь на 6-7 пунктов (риск 5) и полностью развернулся. Однако. При это дельта оставалась положительной и я сидел. Потому что я знаю, даже есть будет перелом по дельте, почти всегда меня выпустят из трейда по точке входа, потому что у меня очень четкие входы на самом краешке.

Но у нас пошел второй импульс вверх. Тейк очень консервативный выставил — на уровне пред. хая. 9 пунктов. Быстрый профит!  Оттуда цена быстро отвалилась и снова заренжила. Теперь там уже нет никаких оснований для трейда.

Почему так происходит? Здесь работают два фактора
1. Геп в ликвидности, когда происходит импульс из ренжа публика покупат а продает им маркет мейкер, хээфтишники. Они продают и набирают шортовый инвентарь который они будут разгружать. Чтобы разгрузить в плюс они начинают продавать еще больше когда поток покупок иссякает. И они будут продавать пока не вернуться на ближайший уровень или около того где у них уже есть прибыль. Там начинается обратный процесс — разгрузка шортов
2. Если рынок не очень сильный как сегодня то отскок почти всегда переходит в диапазон и проторговку. Когда рынок сильный — быстрый отскок и новые покупки. Сегодня проторговка. Маркет мейкеры разгружили свои шорты в диапазоне — поэтому дельта была лонговая. Но узнать что будет дальше на этом этапе нельзя. Поэтому стоит заходить в трейд и смотреть что же будет. Как я и сделал. Дальше рынок либо пойдет вверх импульсом либо будет удар вниз. Либо ложный пробой либо разворот. Знать не возможно поэтому пересиживать — безумие. Лучше или попробовать выйти или тупо взять маленький лось и быть готовым перезайти. Я вышел и перезашел. Выносом стопов лонговую позицию нарастили потому что стопы это рыночные ордера бьющие в чьи-то биды. В биды маркет-мейкера. Он взял позицию и резко пошел вверх. А я запрыгнул. Дельта будет отрицательной потому что стадо начнет продавать в надежде что это пробой вниз. Но это тупо распил их стопов. Картины на движение вниз тут нет.

Очень важно понимать контекст рынка. Я не боюсь вам показывать свою систему и мои скрины. Слишком много зависит не от этих черточек и красивых свечей. Зависит от понимания контекста. Сегодня мы на хаях индекса, хаи продали на премаркете, но и шортовой картины нет. Есть унылое г… но и пленный диапазон. Есть зоны в которых будут преобладать покупки или продажи. И есть уровни вокруг которых будет происходить бой. Если вы сможете это понимать и формализировать все это в торговый план — вы  будете побеждать.