Александр Шадрин
Александр Шадрин личный блог
30 ноября 2014, 18:43

Проект Разумный инвестор. Тяжелые времена для российских инвесторов


Проект Разумный инвестор. Тяжелые времена для российских инвесторов

В данный момент при достижении курса доллара 50 руб., снижении нефти ниже 75 долл. за баррель, всё новых и новых санкций, — кажется, что это точно конец.

Еще очень много разговоров стало про возможность войны — расходы на оборонку за последние годы выросли в разы (не зря оборонка на боарде выросли также в разы, и дальше может еще вырасти в разы), обострение геополитики всё больше — это тоже не радует. Мы должны это просто пережить.

При сценарии мировой войны — уже и не важно в чем будет капитал в принципе. Надеюсь, что этого не случится.

Мой портфель акций не отыграл девальвации рубля на данный момент — не тот состав портфеля. Металлургов, угольщиков (ММК, Северсталь, Распадская, Белон, Русал) — у меня нет. Не мог я покупать с такой долговой нагрузкой. По ГМК НорНикель прокатился с 4400 до 6700 плюс дивиденды 400, дальше вышел.

С одной стороны обидно, но с другой — дно видно только после отскока...) Если посмотреть на графики по этим акциям с 2011 года — сколько люди ждали роста, да и рост 2014 года — это мизерное движение в глобальном обвале.

Сургут и Акрон помогли (больше +40% дали), но они занимают небольшую долю. Сколько кто дал — видно по состоянию портфеля.

Проект Разумный инвестор. Тяжелые времена для российских инвесторов

В рублях пай моего фонда замер на +5% с августа 2013 года

Проект Разумный инвестор. Тяжелые времена для российских инвесторов

В данный момент результат неудовлетворительный, это факт. Я не хеджировался по рублю, но и не стоял против доллара. Если перевести в доллары, то это потеря 1/3 капитала на данный момент с начала Проекта «Разумный инвестор». А дальше еще страшнее. Кажется, что это всё конец инвестициям в российские акции, РТС ниже 1000, того и гляди упадет к 500 пунктам.


А-ааааааааааааааааааааааааааа Всё пропало...))

Но теперь посмотрите на это с другой стороны — есть страна с населением 145 млн. чел, богатая ресурсами, да находится под большим давлением в моменте, но акции в долларах на исторических минимумах, издержки также снизились в долларах. Инвест. фонды имеют лимиты на Россию в размерах 0,5-2%, но они не были заполнены на весь лимит, а после девальвации — реальная доля владения снизилась еще больше. Тот же Норвежский Глобальный Фонд на конец 2013 года владел акций и облигаций в России — на 4+4 = 8 млрд. долл. Довольно крупный инвестор для российского рынка, но для него 8 млрд. долл. — это чуть меньше 1%, а сейчас, после девальвации и увеличения Пенсионного фонда уже до 1 трлн. долл. — эта доля будет около 0,5-0,7%

Для них это 0,3-0,5% от портфеля, я для нас это миллиарды долларов. Посмотрим в апреле итоги года по Норвежскому фонду, а то летом ходили слухи о продажах норвежцами российских акций. 

Покупать или не покупать? 

Почему бы не купить? Будет ниже — возможно, но глобально — через 5-7 лет будет на порядок выше.

Когда страшнее всего и все кричат против России — нужно покупать, как бы тяжело это психологически не было.

Теперь только, после девальвации рубля — нужно предпринять действия по увеличению доходов в рублях, чтобы вернуть прежний уровень благосостояния и размер ежемесячных вложений в акций также увеличить. Но для владельцев активов — девальвация долгосрочно — это хорошо. Посмотрим итоги за весь 2014 год.

Успешных инвестиций! 

P.S. И когда покупать, если не тогда, когда уже Шадрину страшно покупать? 
32 Комментария
      • zica
        30 ноября 2014, 18:59
        Александр Шадрин,
        www.youtube.com/watch?v=S48Yg3znELU
      • SYDEX-PROFI
        01 декабря 2014, 00:25
        Александр Шадрин, А у меня + 42 % по портфелю с ММК, НЛМК и РУСАЛОМ рдр. Но и мне сейчас стало страшно. Уменьшил плечо и подтянул стоп-лоссы. Если сработают, больше пока входить не буду.
    • SYDEX-PROFI
      01 декабря 2014, 00:32
      Если бы Путин сказал «Я устал, я ухожу» — наш рынок бы взлетел в течение месяца раза в 2 — к бабке не ходи…

      А так нас ждет медленное загнивание экономики и снижение фонды, а может быть, и «горячая» война…

      Вот такие пироги, господа говнопоцриоты!
  • serjo7
    30 ноября 2014, 18:49
    Автор купи на свои 350 тыс ладу гранту и иди в таксисты больше заработаешь за месяц, чем ты за год)
      • serjo7
        30 ноября 2014, 18:53
        Александр Шадрин, так можешь вечерами после работы на тачке реальный пассивный доход делать) а так я у тебя дохода не вижу)
  • то есть ты не признаешь, что твоя торговая система упустила (мягко говоря) рост ммвб ?
      • Сергей Воронцов (sergey-110)
        01 декабря 2014, 06:12
        Александр Шадрин, ну признал,
        но ведь изменить то ничего не хочешь же.
        не желаешь перераспределить свой портфель хотя бы структуры индекса.
        пока ты в нулях — хоть не так обидно это делать
        а ведь будет портфель в убытке — тогда уже поздно будет.

  • tuono
    30 ноября 2014, 19:23
    А почему в текущей ситуации на рынке облигаций, проект не включает в портфель инструменты этого рынка, в частности корп. эмитентов с инвест.рейтингом, сроком погашения (15-16 год)?
      • tuono
        30 ноября 2014, 21:56
        Александр Шадрин, По каким параметрам они НЕ интересны сейчас?
  • миха
    30 ноября 2014, 21:05
    РИСКОВЫЙ ВЫ ЧЕЛОВЕК
    " Почему бы не купить? Будет ниже — возможно, но глобально — через 5-7 лет будет на порядок выше. "
    я реально считаю, что через 5 лет выше ВЫ не продадите, половина эмитентов точно обанкротится, просадка ВАШЕГО счета будет эдак до 100 000 — 150 000 если ВАМ повезет ( считаю по ЛУЧКУ ), если ВЫ купили с плечиком, то все сольете
    я с ВАМИ не спорю мне все равно
    РИСКОВЫЙ ВЫ однако
    УДАЧИ
  • tradeformation
    30 ноября 2014, 21:12
    Есть ещё одна точка покупки, которая уже после «страшно» — апатия. Вот там, обычно, самое дно ))
      • tradeformation
        30 ноября 2014, 23:48
        Александр Шадрин, апатия как потеря интереса к тому, что происходит на рынке. В начале 2009-го это можно было вполне себе наблюдать.
  • SHCHUTUSHCHA
    30 ноября 2014, 22:08
    по крайней мере это лучше чем тупо сидеть в шорте по рубле баксу
  • 0KDQuNC90LDRgg==
    30 ноября 2014, 23:24
    Вообще думаю закрыть депозит в банке и купить акций. Все равно запас евро и баксов на всякий пожарный лежит под подушкой.
    • tradeformation
      30 ноября 2014, 23:49
      Лучший трейдер смартлаба, обязательно оставьте защитный запас средств минимум на 6 месяцев проживания без каких-либо доходов.
  • anatolyutkin
    01 декабря 2014, 09:57
    Что-то как-то противоречие. С одной стороны в доллары переводите капитал (минус одна треть от рублей), что соответствует модели страны как никчемной большой бензоколонки, не имеющей ничего своего. С другой стороны--еще что-то сюда инвестируете. Противоречие.

    Я вот так учитываю девальвацию: anatoly-utkin.livejournal.com/31634.html Множитель у рублей не 0.65 (соответствующий полному переводу в баксы), а 0.8.
  • Radar
    02 декабря 2014, 13:14
    ОПИН и ЧЗПСН прибыльные конторы с п/е = 2 и 3 соответ-но

    остальное рыночный шлак
  • Radar
    02 декабря 2014, 13:34
    а еще РУСАЛ 300% прибыли принес))

Активные форумы
Что сейчас обсуждают

Старый дизайн
Старый
дизайн