Предлагаетсяоткрытие календарного спрэда(покупка спрэда) междусентябрьскимии декабрьскимифьючерсам RI( сентябрьские RIU4 – продавать, декабрьские RIZ4– покупать). Сейчас торгуются практически в паритете. Декабрьский контракт выглядит неликвидным, но если ставить заявки на покупку ближе к оферам то наливают охотно, можно даже декабрьский чуть дешевле сентябрьского купить. Понятно, что идёт закладка на сильный рост доллара к концу года – но это всего лишь ожидания рынка, которые зависят от многих факторов. Идея такая, что ближе к сентябрьской экспирации, декабрьский фьюч всё-таки будет торговаться в контанго, т.е. дороже спота (и соответственно дороже сентябрьского) примерно где-то в районе безрисковой ставки. Прикидываем доходность. Ожидаемое расхождение спрэда до сентябрьской экспирации: около 1800 пунктов(контанго 6% годовых между декабрём и сентябрём). ГО на позицию менее12 000 (уменьшенное ГО на спрэд). Примерная доходность (( (1800*0.02*35)/12000)/118)*365 =32% годовых. Можно конечно было бы данную операцию делать через инструмент торгуемый на FORTSи специально предназначенный для этого: “Спрэды между фьючерсамиRIU4RIZ4”, там практически то же ГО получается, но ликвидности мало. P.S. Итоги подведём в сентябре, или раньше, если повезёт. Сторонники“эффективного российского рынка” могут незаморачиваться. Здоровая критика приветствуется (камнями закидывать не обязательно).
Max, организм не приспосабливается! Он через определенное время разваливается и хоть как-то сейчас собрать себя по медицине стоит в десятки, сотни раз дороже сэкономленного ранее на питании.
У ме...
А вообще, канеш, это июньское внезапное ни на чем плохом не основанное падение гп и всего вокруг выглядит так, будто кто-то что то знает или хочет замутить что-то нехорошее в политическом очередном пл...
Va Chen, эта компания была французским энелом, французы покинули компанию и улетели, теперь это — оставшаяся у трапа самолёта Хатико и ждет, когда её подберёт кто-нибудь. Может, воскреснет
, а мо...
Максим Пелихов, и в ОФЗ под 19% готовы засадить, даже под 30% если деньги понадобятся, любые обещания, лишь бы дал деньги им, а там и выкуп можно досрочный объявить под любым предлогом и что угодно...