EUR: CFTC, ритейл, технический анализ

 
 
 
 

• Топливо для дальнейшего роста EUR/USD в октябре: а) маржин-коллы и стоп-лоссы физиков б) приход в валютные фьючерсы денег крупных инвесторов (CFTC)
  
• Краткосрочные цели для роста (уровни сопротивления) в EUR/USD — 1.3710, далее 1.3780.
  

 
Звучит цинично, но основное правило для сотрудника любого Forex-брокера «клиент всегда неправ» или большинство ошибается.


Тот факт, что ритейл сейчас удерживает рекордную позицию на продажу по EUR/USD может быть лишним доказательством того, что нас ждут новые локальные максимумы по евро.
 
EUR/USD — соотношение позиций на покупку/продажу (данные Admiral Markets)

 
К слову говоря, объем чистой позиции на продажу по евро у ряда розничных FX-брокеров достиг в октябре максимума за последние несколько лет(!) — довольно-таки существенный перекос и с позиций contrarian indicator сильный сигнал к росту EUR/USD.
 
С одной стороны, можно говорить о том, что, пока данный «шорт» розничных инвесторов не будет ликвидирован, восходящий тренд будет продолжаться в EUR/USD. С другой стороны, стоп-лоссы и маржин-коллы, которые уже идут у ритейла могут стать топливом роста курса евро в моменте к 1.3710 (максимумы 2013 г в EUR/USD) и 1.3780, что равноценно снижению индекса доллара США в район ближайшей значимой поддержки 79 п.
 
Другой схожий индикатор касается уже последнего отчета CFTC от 27 сентября, из которого следует сразу два важных сигнала для рынка FX. Первый сводится к тому, что после заседания ФРС 17-18.09 во многих валютных фьючерсах мы могли наблюдать рост числа открытых позиций, причем, увеличение, как общей «длинной», так и «короткой» позиции во многих валютных парах. В тоже самое время по ряду инструментов, как GBP, NZD, MXN мы могли видеть смену настроений и уже чистые покупки, а не продажи данных валют. Ситуация, когда чистая позиция по валюте пересекает нулевую отметку, то есть из «короткой» становится «длинной» сама по себе может быть сигнал на покупку или к росту упомянутых валют.
 
Сам по себе приток денег спекулянтов в валютные фьючерсы, на мой взгляд, — это сигнал к тому, что рынок Forex оживает после летней спячки. Данные деньги — это топливо для сильного движения в октябре-декабре. Определенную поправку здесь также имеет смысл делать на сезонный фактор, который по-прежнему актуален (http://smart-lab.ru/blog/142387.php ).
 
 
Технический анализ
 
 
Дневной график EUR/USD

• Рост EUR/USD выше 1.3625-1.3646 — сигнал к реализации фигуры продолжения технического анализа.
  
• Ключевой уровень сопротивления и краткосрочная цель для роста — 1.3710 или максимумы годы, рост выше которого повлечет новую волну покупок в EUR/USD, а также будет сигналом к продолжению текущего восходящего тренда по евро в ближайшие несколько недель или месяцев.
  
• 1.3780 — краткосрочная цель для роста курса EUR/USD исходя из ближайшей значимой поддержки по индексу доллара США в районе 79 п.
  
• После бокового тренда или консолидации EUR/USD в коридоре 1.3470-1.3646 в течение 4-х недель высока вероятность увидеть сразу несколько ударных дней или ярко-выраженных белых свечей в EUR/USD.
  
• Точка отмены текущих «бычьих» настроений в EUR/USD отметка 1.3510 или минимум 17 октября.
  

 
Константин Бочкарев, Matryoshkacapital.com
Материал предоставлен исключительно в ознакомительных целях и не является прямой рекомендацией для совершения каких-либо операций с ценными бумагами, товарами и производными инструментами. Торговля на финансовых рынках сопряжена с повышенным риском