Что происходило с портфелем в июле 2013

А было вот что.

Доходность за месяц:


 К сожалению, она искажена, так как в июле пришли дивиденды от Дорогобужа и Акрона, что дало примерно еще 1,6%. Дивы приходится заводить как внесение денег, которые, конечно, не учитываются как доход. Администрация ресурса не будет переделывать алгоритм, так что ситуация очень плохая. Не знаю нормального сервиса в рунете для отражения портфеля, может, кто подскажет?


Состав следующий:




В портфеле впервые появились привилегированные акции  нового  эмитента-Нижнекамскнефтехим-лидера нефтехимии России и одного из мировых лидеров по ряду производимых номенклатурных позиций.
Планирую со временем довести долю до 12-15%. Причины включения эмитента в портфель следующие:
1. Высокорентабельный бизнес по интересной цене, наличие понятной и амбициозной программы развития;
2. Стабильно выплачивает довольно высокие дивиденды (прогнозирую 8-10% годовых в этом году);
3.  Перегруз портфеля некоторыми видами бизнеса. Удобрения в целом занимают более 23%, а фармацевтическая цепочка так и вовсе 32%. Продавать такие интересные компании не хочется, поэтому лучше разбавить их доли новым качественным эмитентом.
 
НКНХ преф куплен на довнесенные средства.
 
Новости эмитентов в июле.
 
Фармстандарт. Писал об этом http://smart-lab.ru/blog/129541.php и http://smart-lab.ru/blog/129807.php, поэтому подробно останавливаться не буду. Собрание впереди, добавлю только, что цель покупки BEVER остается и сейчас непонятной. Из-за пробелов в законодательстве ФС и ФС-Лекарства будут голосовать по сделке с BEVER, а это означает, что миноритарии не заблокируют эту сделку. Жду решений по реорганизации (оно будет положительным) и  буду подавать документы на выкуп, хотя могут выкупить по цене 2180 всего около 15% в худшем случае.

На текущий момент переоценка портфеля с ноября 2010 года  -4,3%, тогда как иММВБ снизился на 11%