01 марта 2026, 22:07
Новичок - инвестор, решил уйти со вкладов. Сижу - раскидываю деньги, а руки то трясутся и в голове настойчивый голос повторяет: "вот ты дурак...". Прошу оценить портфель, что я делаю не так.
Новичок — инвестор, решил уйти со вкладов. Сижу — раскидываю деньги, а руки то трясутся и в голове настойчивый голос повторяет: «вот ты дурак...». Прошу оценить портфель, что я делаю не так.
Читайте на SMART-LAB:
USD/CHF: Доллар не тянет "долгую игру" — затяжная война гонит инвесторов в Альпы
После бурных выходных валютная пара USD/CHF показала рост на сигналах о том, что конфликт в Персидском заливе будет ограничен по времени. Однако сейчас, на фоне заявлений Трампа и Рубио об...
03.03.2026
Какие инвестидеи открывает война в Иране: видеообзор аналитика Т-Инвестиций
Какие инвестидеи открывает война в Иране: видеообзор аналитика Т-Инвестиций
Новая война на Ближнем Востоке может пойти по разным сценариям — от этого зависит, какие активы и как будут...
03.03.2026
Brent по $90, Urals по $61, а золото по $6000: к чему может привести конфликт на Ближнем Востоке
Из-за известных военных событий вокруг Ирана в начале недели произошел скачок цен на нефть на 8,5%: стоимость Brent достигла $80/барр. – самый высокий уровень с января 2025 года. Активные...
03.03.2026
Пишут, что: — судно загорелось после удара морского песпилотника.
Koshchei, чего репу чешешь?
Пишут, что — судно загорелось после удара морского беспилотника.
Коммунизму быть!, да верно 0.8 будет этим летом а в 2027 да будет 10-15 руб вот осенью 2026 нужно брать Сургут преф
Давно пора повысить. Раза в два, а то и в три.
И, думаю, это будет сделано в ближайшее время вслед за налогами и пошлинами.
Социалистическая сказка заканчивается спустя 30 лет переходного пе...
1:44
Мир в экономике, так дорогое правительство запретило же, кроме имен собственных. А наименование акции это не имя и не марка )
А это то зачем покупают?))
Толстый Джек, ну вот грохнули аятоллу. И как оно? Всё закончилось? А даже если закончится в ближайшее время, то точно по той причине что духовного лидера грохнули, а не потому что ресурсов военных ...
Завтра последний день снижения 81.
пифы
герои — рублёвые перспективы — 3млн
доход денежный рынок — 2млн
альфа-капитал накопительный — 2млн
вим-облигации. российские эмитенты — 2млн
облигации
Газпром нефть №4-01-00146-А-001Р, фдлоатер 16% — 10 млн
Черкизово №4-01-10797-А-001Р, флоатер, 16,2% — 3млн
СамолетP13 — 1млн
СамолетP15 — 1млн
КАМАЗ БП15 — 1млн
РусГидБП13 — 1млн
1. Перебор с ПИФами (Комиссии кусаются)
В портфеле 9 млн рублей лежат в фондах.
Проблема: ПИФы берут комиссию за управление (обычно 0.5–2% в год) вне зависимости от результата. При таких суммах (по 2–3 млн в одном фонде) гораздо выгоднее покупать активы напрямую.
Денежный рынок и Облигации: Зачем платить «Альфе» или «ВИМу» за управление облигациями, если можно просто купить те же ОФЗ или корпоративные бонды? На 9 миллионах разница в комиссиях за пару лет может составить стоимость неплохого отпуска.
2. Скрытая концентрация на флоатерах
Почти весь портфель (особенно 10 млн в Газпром нефти) завязан на флоатеры (облигации с переменным купоном).
Плюс: Пока ключевая ставка высокая, он «король горы».
Риск: Как только ЦБ начнет намекать на снижение ставки, доходность этих бумаг начнет падать, а их цена не вырастет.
Совет: При таком капитале стоит начать добавлять длинные облигации с фиксированным купоном (ПИК, ГТЛК или ОФЗ 26238/26243). Когда ставка пойдет вниз, они «выстрелят» в цене, и он зафиксирует высокую доходность на годы вперед.
3. Отраслевые риски
Самолет (2 млн): Застройщики сейчас под давлением из-за отмены льготной ипотеки и высоких ставок. Иметь 2 млн в одном, пусть и крупном, девелопере — это риск.
Газпром нефть (10 млн): Это почти 40% всего портфеля в одной бумаге. Даже если это «дочка» гиганта, для диверсификации это многовато. Правило большого пальца — не более 10–15% на одного эмитента.
Мой вердикт
Для новичка — очень консервативно и надежно, это хороший «входозаменитель». Но он платит лишние деньги управляющим компаниям и слишком сильно верит в то, что ставка будет 16%+ вечно.
Что посоветовать?
Снизить долю Газпром нефти (слишком много яиц в одной корзине).
Посмотреть в сторону облигаций с фиксом на 3–5 лет, чтобы «запереть» доходность.
Посчитать, сколько комиссий в ПИФах. Скорее всего, цифра расстроит.
«сильно верит в то, что ставка будет 16%+ вечно» — при падении ставки просто продам по номиналу эмитенту(на ФУ указано что в любой момент можно продать).
А если повторяют рыночными заявками на отдельном счете, то да, если это не золото или нефть, которые маркетня гоняет по результатам движняка на заморских биржах.
Arbitrator, Ну этот Т брокер и Т банк(за исключением только дебетовой карты, может) — это для финансово неграмотных людей, скажем так, мягко… Я просто сам экономист, жена экономист из банка. Общался я с мелким руководством и Т банка… Не хочу даже говорить об этом… Вся эта кухня частных банков — это прямо скажем не для клиентов...
Финансово грамотный пойдет, посмотрит статистику за 10+ лет трейдеров, поймет что по статистике мировой реальной 99% трейдеров в долгосроке проигрывают индексу и перестанет искать среди этого мусора бриллиант и сделает как я выше написал...
Это называется приобщение. Без понимания.
Ну к примеру вот, КАМАЗ банктротится и завод на конкурсе продаётся госфирме «СуперКамаз», а если частник захочет купить, тем лучше. Какие у государства от этого потери, кроме репутационных?
А пока образовываешься не брать риск.
Оценка твоей хрени невозможна, только в виде отвлеченных рассуждений. Т.е. можно жить и так. С таким портфелем. Но если ты решил выиграть 2-3 процента к вкладу, надо образовываться. Сейчас ты может 1 процент выиграешь (после учета расходов и налогов). А можешь и проиграть. Овчинка выделки не стоит.
А риск на то и риск, что он периодически реализуется.
Побольше денег оставить в фонде денежного рынка, лучше тот который без комиссии брокера.
Подождать интересных размещений облигаций, смотреть надежные флоатеры Ключевая ставка+2%(больше сейчас вряд ли дадут, года назад можно было кс+4-5% урвать). Постоянные с ежемесячной выплатой. Возможно, что несколько дней после размещения хорошие облиги буду проливать ниже номинала, добирать. Для этого нужен кэш.
В общем по итогу: 4млн закинул на пифы ради эксперимента, всё остальное опять раскидал по вкладам 😁
Как говорится: «Лучше синица в руках, чем дятел в ж*пе» 😁
Всем большое спасибо за советы и участие в обсуждении.
Евгений, Самое правильное решение -принятое самостоятельно и осознанно!))
ЗЫ Касательно по/выше/ниже номинала, в Любимых Вами плывунцах достаточно АА-ААА бондов торгующихся ниже номинала. Итоговая доходность (текущая) от этого не зависит Да и фиксов таких достаточно.
Но да, приятнее брать бамажку ниже номинала, а иногда это даже и безопаснее
на это можно было просто купить скажем ОФЗ 26230 почти 41 000 шт
при погашении через 13 лет это 41 млн р ,
+ купон 1 574 000 р два раза в год
при этом риски минимальные
РФ = не обанкротится ,
существуют риски ставки ЦБ ( инфляции ) , но можно и их учесть
покупкой ОФЗ с привязкой к ставке серии 29009 - 29025
т.е. покупаете 1 000 за 635 р
при этом получаете ежегодно 3 148 000 рублей
до погашения офз
при погашении ВАМ выплачивается полная стоимость офз
= 41 000 000 р
но всё равно — 13 лет я не выдержу 😁
да и очень многое может измениться и изменится за это время, я никогда за всю жизнь не ложил деньги куда-то надолго. У меня правило — фиксировать прибыль )