Как мин фин сам себя перехитрил или почему мне перестали быть интересны ИИС.

В 2024 году было обьявлено о введении ИИС 3 типа с вычетом на доход по ИИС в размере 30 млн руб.

При этом минимальный срок ИИС повышался поэтапно до 10 лет.

На фоне 15% НДФЛ по вкладам, идея откупить 3 летние ОФЗ на ИИС на крупные суммы под льготу, меня заинтересовала.
С нетерпением ждал конвертации ИИС старого типа в новый.

Ждал почти год, пока в декабре 2024 года наконец не были приняты поправки и произведена конвертация моего ИИС в новый тип.

Что в итоге сейчас имеем.

1. Эффективная ставка ОФЗ, которую транслирует биржа и смарталаб сильно завышена. Реальная эффективная доходность, если привести ее в сравнение к ставке годового вклада с выплатой процентов в конце срока, примерно на 1% ниже, чем заявлено.

Так например ОФЗ 26232 заявленая ставка 16,1%, реальная 15,2% годовых.
 

Есть гарантии, что если уж с доходностью пытаются ввести в заблуждение, больше ни каких подвохов нет?

Была не так давно история, когда облигации, которые во всех справочниках числились не суббордами, оказались суббордами. Правда эта небольшая мелочь выяснилась, когда облигации списались в капитал банка.


2. Была идея откупить ОФЗ флоатеры с сроком до 3 лет под льготу. Но тут проблема, что купон плавающий и что делать когда ставку снизят, с учетом что срок владения ИИС порядка 10 лет, не очень понятно.

Откупать юани прямо на ИИС, но хранение ден средств на бр счетах, это огромный риск. Ни какая льгота этот риск не перекроет.

Короче, 10 лет это конечно пзц, который напрочь убивает саму идею ИИС.


3. Сами брокеры делают все, чтобы вкладчики, как огня, боялись лезть в ОФЗ — постоянные скандалы, кидки клиентов на фоне того, что бр счет не подпадает под ЗоЗПП, левые комиссии, проблемы с начислением налогов, отказ открывать второй ИИС и тд.

Налоговая не отстает. В мае 2025 года задал вопрос о конвертации моего ИИС, по заявлению от декабря 24 года, а налоговая не видит конвертации, моего ИИС нет в их базе. Круто чего.

На текущий момент проблему исправили, благо заявление о конвертации от декабря 24 года, есть в личном кабинете, но осадок остался.

Где гарантии, что через 5 лет льготу тупо не отменят задним числом? Это Спарта Россия, тут нет легких путей.




На текущий момент остановился на том, что откупаю на ИИС портфель акции с переходом, при продаже, в флоатеры под закрытие ИИС. Так хотя бы риски соотвествуют потенциальной доходности.

Но портфель акции, это небольшая доля депозита.

Заменой вкладов, ИИС с ОФЗ так и не стали, крупные суммы я не готов туда пополнять.

Риски не соотвествуют потенциальной доходности, с учетом ставки без риска (вклада) в 21% годовых.


Очередной мертворожденный проект.


Проблему налога по вкладам решил тем, что пофиг на налоги, пока чистая доходность выше 15% годовых (номинал 18%).

Шкурка стоит выделки.

Но вот, как только доходность снизится, радостно помашу ручкой господам банкирам и свалю в валюту.

Сами кушайте свое дерьмо.)

Я платил 35% налог на мат выгоду в 2014 — 2020 годам по вкладам, ставка по которым превышала ключевую. Но тогда налоговым агентом выступали банки и этот налог так сильно не раздражал, т.к ключевая ставка соотвествовала инфляции. 

Пока в 2020 году, один великий деятель под видом борьбы с короновирусом, не придумал  обложить налогом вклады, но теперь обложили всю доходность, так что инфляция стала существенно подьедать доходность вкладов.

При том, что налог на вклады (35%) уже был.

Сейчас у меня каждый месяц в экселе копится НДФЛ к уплате, сумма превысила уже 1,3 млн руб (при том что сейчас только середина года), меня это жутко бесит и я с огромным энтузиазмом перейду в валюту, при снижении ставки.