Почему появляются тренды. Анализ капитализации и free float российского рынка

Капитализация российского фондового рынка в 2025г = 50 трлн руб.
Фри флоат российского фондового рынка = 13,5% (6,75 трлн)
60% фри флоат у нерезидентов на счетах типа С
Т.е. осталось 40% фри флоат (можно распоряжаться) = 2,7 трлн руб.

Физ. лица в банках держат 55 трлн руб.
Денежная масса М2 на 1 января 2025г = 117,5 трлн руб.
Напоминаю, М2 — это доступные для платежа собственные средства плюс депозиты.
Это — огромные цифры по сравнению с 2,75 трлн

Все цифры взял из нейросети яндекс
Если у Вас более точные цифры, просьба написать в комментариях.

Если крупный бизнесмен или фонды хотят покупать (продавать) акцию, то им не хватит ликвидности, чтобы быстро купить (продать).
Поэтому операция растягивается во времени и появляется тренд.

На smart-lab бывают очень интересные комментарии.
Предлагаю обсудить

тренд free float фри флоат акции

https://t.me/OlegDTrading

Олег Дубинский

Москва

1373

126 871

с 12 мая 2020

25 Комментариев

jarkmine
26 января 2025, 14:27
Это значит, что физики сняв деньги с депозитов, выкупят в драку в одно мгновение 2.7 трлню руб?
+1
- Олег Дубинский
  26 января 2025, 14:28
  jarkminne,
  если попрут физики, будет тренд
  0
nekto
26 января 2025, 14:34
Ближе вкладов к бирже фонды ликвидности. Танцевать придётся от них. Вклады пойдут в дело позже.
+3
kumalak1978
26 января 2025, 16:45
часть в валюту пойдет вероятно
+1
wess
26 января 2025, 16:51
Ещё не так давно ребятки либерального толка хихикали над обещанием президента увеличить капитализацию фонды в два раза к 2030 году. Даже если 20% от 55трл. пойдет в рынок это увеличит его в 3-4 раза. Естественно не всё в акции, но надуть пузырь с такими деньгами можно огромный.
+1
Михаил Новокрещёнов
26 января 2025, 17:49
На мой взгляд так в лоб считать не имеет смысла. Вот почему: 55 трлн с депозитов не смогут влезть во фрифлоат 2,7 трлн, поскольку это вызовет его рост а следовательно и рост финпоказателей P/E и др. до абсолютно неадекватных значений. Не может P/E российских акций при отсутствии больших масштабов и перспектив кратного роста бизнеса в условиях экономических санкций быть сопоставим с P/E американских компаний, у которых все это есть. Для меня отсюда вывод такой — сколько то денег российская фонда из гипотетически освобождающихся 55 трлн впитает, дай бог 10%, и это может привести максиму к 3-хкратному росту индекса. Остальное уйдет в акции, только если появится много новых эмитентов.
+1
- Олег Дубинский
  26 января 2025, 18:14
  Михаил Новокрещёнов,
  смотреть динамику фондов разумно только тем, кто понимает объём рынка
  0
  - Михаил Новокрещёнов
    26 января 2025, 18:18
    Олег Дубинский, не очень понял цель это высказывания. Я разве сказал что-то против оценки объема рынка?
    0
    - Олег Дубинский
      26 января 2025, 18:24
      Михаил Новокрещёнов,
      согласен, что считать в лоб нет смысла.
      
      Полезно просто представлять цифры.
      0
Тимати Мартин
26 января 2025, 18:07
Цифры на сайте cbr.ru,
37трл это срочные вклады, их нельзя закрыть без потери процентов.
15трлн это текущие счета, например зарплатная карта.

Текущие счета растут вместе с медианной зарплатой, снижаются во время паники.
Вклады держит консервативная часть населения.

Без внешнего финансирования ничего само не вырастет.
+2
Nikolai Boiko
26 января 2025, 20:45
если весь объем 2.7 трл и вдруг много людей захотят купить такой ценный актив как «акции», то кто же им их продаст? с учетом тех людей кто покупает акции для «пассивного», «пенсионного», «дивидендного» и прочих доходов, эти скупердяя и продавать то не будут, плюс всякие пенсионные фонды тоже не будут, тогда вопрос, а сколько «ликвидной» части может быть?
спасет только комбинация из резкого роста фонды + резкого интереса + выпуска нерезов, но чтобы наши власти дали «еще вчера врагам» выйти с кешем слабо вериться, они же потом захотят «святой и крепкий рубль» поменять на умирающий доллар
0
- Олег Дубинский
  26 января 2025, 20:50
  Nikolai Boiko,
  написал статистику.
  
  По поводу если.. .
  Пока большинство брокерских счетов у физ. лиц на суммы до 100 000р.
  У многих, вообще около 0.
  0
- Олег Дубинский
  26 января 2025, 20:50
  Nikolai Boiko,
  россияне предпочитают вклады
  0
  - Nikolai Boiko
    26 января 2025, 20:58
    Олег Дубинский, у нас и средний размер вклада как и средний размер брокерского счета просто смешной, но в общей массе 2-3% что вкладов, что БС держат уже более существунную сумму на «всех» плюс на низком старте больше 1 трл в фондах ликвидности
    если полетит «ракета» да кто то что то продаст, а вот тех кто может продать в «шорт» на большую сумму очень сомневаюсь, и может получиться обратное 24 февраля, когда в стаканах на покупку ничего не было, только тут будет так что в стаканах на продажу ничего не будет и очень долгое время, а когда будет такая история и подогретая СМИ, о том что о чудо фонда в РФ растет каждый день на 10%там про свои брокерские счета вспомнят даже те кто про них и не знал
    0
  - Nikolai Boiko
    26 января 2025, 21:02
    Олег Дубинский, читал сегодня пост про комментарии главы ДНС о Все инструменты, и полностью с ним согласен, всякие фих прайс туда же.
    Так если опытные гуру инвесторы, а не «тупые» депозитчики, зачем то выстраивались в очень на ИПО на «это», то когда СНГ будет например по 300 р они и за ним выстраятся в очередь и за ВТБ по 300 и за Газпромом в общем за всем
    0
    - Олег Дубинский
      26 января 2025, 21:04
      Nikolai Boiko,
      бизнес модели ВТБ и Газпрома не подходят миноритариям
      0
      - Nikolai Boiko
        26 января 2025, 21:07
        Олег Дубинский, а каких компаний подходят? по моему вообще всем компания вообще с высокой колокольни на всех миноров)))
        0
        Олег Дубинский
        26 января 2025, 21:11
        Nikolai Boiko,
        сегодня рассказал об этом на YOUTUBE
        youtu.be/I-rQdEsUfvQ
        и то же самое на RUTUBE
        rutube.ru/video/9e10ff12498b5bea40936aea9fe9d877/
        0
        batsion
        26 января 2025, 23:30
        Олег Дубинский, отличный ролик, спасибо!
        +1
      - Nikolai Boiko
        26 января 2025, 21:10
        Олег Дубинский, в торгашей вещами есть «праздник новый год» так вот они говорят, что когда он приходит, то продается все что у тебя есть в магазине, вообще любой ГГГГ заберут и будут счастливы)))
        0
- Melorka
  27 января 2025, 02:20
  Nikolai Boiko, спекулянты гоняют копейки на торгах. Думаю в реальности 1 трлн.
  0
Полшестого ММВБ
26 января 2025, 23:07
если рынок х10 сделает, то вкладчики задумаются, а после х15 потащут свои денежки в фонду.
никаким х2 вклады не победить
0
Piliph
27 января 2025, 00:46
Особенно, если взять не все акции, а голубые фишки, например. Мне до сих пор не ясно, откуда берётся бесконечная ликвидность в самых хороших бумагах, которые любят и фонды, и частные инвесторы, и нерезиденты любили. Особенно, если у них фрифлоат небольшой.?
Ещё рынок бондов не учтён. Деньги с депозитов скорее туда могут податься. И там, вроде, у гос-ва много всякого накуплено, и оно может влиять продажами или собственными размещениями.
Да, вопрос оч. интересный, и мало обсуждаемый, почему-то.
0
- Олег Дубинский
  27 января 2025, 01:16
  Piliph,
  Не бесконечная.
  Маркет мейкер.
  Встречные щаявки покупателей и продавцов
  0

Читайте на SMART-LAB:

EUR/JPY: быки поднимают флаг, но явно не белый?

Кросс-курс предпринял попытку прорваться ниже локальной поддержки 183,15, но покупатели вовремя перехватили инициативу. В пятницу атаку агрессивно отбили, сформировав мощное «бычье поглощение»....

Tickmill

11.01.2026

Как изменились средние доходности облигаций (по рейтингам) за неделю? Продолжили снижение

Средние доходности облигаций в зависимости от рейтинга (бледные столбцы — доходности без сглаживания). И как они изменились за неделю. Снижение продолжилось. Телеграм: @AndreyHohrin...

Иволга Капитал

11.01.2026

Реальные доходы: новый выпуск «Лампы Трампа» с Элвисом Марламовым

Рынки в дисбалансе: рубль держится, а золото, палладий и алюминий становятся звездами инвестиций. Долговые обязательства компаний, перспективы черной металлургии и нефть — где реальные риски, а где...