Это вряд ли. Сейчас точка минимальных выплат в районе 153600-153700. Плюс-минус 500 пунктов — это прибыль в карман продавцов опционов (они же «куклы» последних лет, так как в в среднем в 2010-2012 11 месяцев из 12 закрывают там, где «надо»).
В опционах не силен, пока только на стадии формирования интереса=) ТМВ как расчитывается, и разве не может быть так, что при резком всплеске объема и волатильности ТМВ координально сместится=)
Она может сместиться только при смене ОИ по страйкам, но уже ликвидность «никакая», чтобы ее радикально успеть перестроить. Это на июньскую ТМВ смотреть бессмысленно — там ее 100 раз за это время можно сменить.
А. Г., Я имею ввиду, к примеру сегодня к вечеру увидим 157, а завтра 160! Тогда получается продавцам 155-х придет хана? И будет резкое переформатирование опц портфелей?
Переформатирование портфелей на такой ликвидности невозможно, только дельта-хэджирование через фьючерс. А опционная конструкция с продажей одного опциона — это редкость для «безбашенных». Но при таком движении в ближайшие два дня убытки понесут 90% опционшиков. Но статистика показывает, что они в плюсе в среднем 11 месяцев из 12 в 2010-2012 годах. Отсюда и мой вывод в исходном топике.
А. Г., к вечеру уже не важно, в 15-16 часов и даже раньше уже всё будет понятно, тем более ликвидность медленно но верно переходит в июньский контракт.
но разделяю ваш прогноз.
Вывод — всегда лучше играть с куклом, чем против него )
Gorik, я думаю это не столь критично, если ОНИ (!!!) на ЦЕННЫХ БУМАГАХ потеряли, ПО ИХ ДАННЫМ, до ТРЕТИ ИХ КАПИТАЛА в 2019 году, мне нравилось, как вначале прошлого года, они взахлёб кричали, что М...
✅ММВБ Отскок пошел и остается выбить локальный максимум для добивания структурыabc в рамках волны X. Так же в этой зоне серьезное скопление уровней и зона продаж. Жду скачок и оттуда начало снижения п...
«Аптечная сеть 36,6» 27 марта проведет сбор заявок на облигации объемом 1 млрд.₽
ПАО «Аптечная сеть 36,6» — крупная российская аптечная сеть, работающая под такими брендами, как «36,6», «Горздрав»,...
Семейная ипотека распространена на вторичный рынок в регионах с низким уровнем жилищного строительства — Минфин По поручению Президента РФ Владимира Путина расширено действие программы семейной ипотек...
Это вряд ли. Сейчас точка минимальных выплат в районе 153600-153700. Плюс-минус 500 пунктов — это прибыль в карман продавцов опционов (они же «куклы» последних лет, так как в в среднем в 2010-2012 11 месяцев из 12 закрывают там, где «надо»).
Мне тоже это непонятно, потому и употребил термин «кукл».
Она может сместиться только при смене ОИ по страйкам, но уже ликвидность «никакая», чтобы ее радикально успеть перестроить. Это на июньскую ТМВ смотреть бессмысленно — там ее 100 раз за это время можно сменить.
Переформатирование портфелей на такой ликвидности невозможно, только дельта-хэджирование через фьючерс. А опционная конструкция с продажей одного опциона — это редкость для «безбашенных». Но при таком движении в ближайшие два дня убытки понесут 90% опционшиков. Но статистика показывает, что они в плюсе в среднем 11 месяцев из 12 в 2010-2012 годах. Отсюда и мой вывод в исходном топике.
Конкретно про российский рынок не встречал, а вообще по опционам полно литературы.
а когда перед экспирацией ОИ снизится на фьюче. шансов дернуть вверх больше или не зависит от ОИ?
Кому? :)
а когда перед экспирацией ОИ снизится на фьюче. шансов дернуть вверх больше или не зависит от ОИ?
Их (покупателей) нет. А от ОИ движняки на фьюче слабо зависят.
Посмотрим, что будет 15-го к вечеру :)
но разделяю ваш прогноз.
Вывод — всегда лучше играть с куклом, чем против него )
Еще лучше им быть)