Дна нет или фомо по шорту

Уоррен Эдвард Баффетт: «Будьте жадными, когда другие испуганы, и испуганными, когда другие проявляют жадность.»

Подвёл итоги августа, они печальные. Правда, моя перетряска портфеля в конце июля помогла, но не сильно. Теперь я теряю и в Системе, и в других хороших бумагах. Хорошо, что без плеч.

Август -8,5% портфеля против -9,9% рынка

Сегодня сентябрь и счет продолжил падение, уже ниже уровня 25М. Завтра еще костры рябин. Моим хейтерам радость!

Красные столбики утомляют

LTM еще положительный, но скоро и он уйдет ниже нуля

В целом результат с начала года +13,7% против -9,3% индекс Мосбиржи полной доходности.

В абсолюте мои потери нагляднее на графике накопленной прибыли

Этот график вызывает максимум боли – 3 года почти без прибыли. 3 года впустую!

Моя проблема – я не умею сохранять прибыль. Если бы не было этих падений после роста счета, результат был бы на порядки лучше. В этом году я экспериментировал с хэджем (проект Оппенгеймер) – продавал коллы на РТС и фьючерсы на РТС. Но честно сказать, не особо получалось, а потом как с курсом доллара стало не понятен расчет, вообще закрыл эти эксперименты.

Закрыл в середине июня! Как раз когда рынок развернулся и начал корректироваться. Сейчас пришло понимание, что хэджировать свой портфель нужно не через индекс, а через стратегический шорт в других акциях, используя элементы ТА.

Всё просто.

За свой инвестиционный путь я ни одного разу не шортил акции, просто даже не рассматривал такую возможность. Но сейчас рынок мне преподал очередной урок (и не в первый раз, просто до меня долго доходит), плата за него очень велика. Это десятки миллионов рублей, годы инвестиций. Но лучше поздно, чем никогда.

Из-за того, что я понял это, у меня нет горького чувства потерь, а немного есть даже радость, что наконец-то понял. Посмотрим, когда придет время шортить, что у меня получится. Сейчас шорт уже поздно.

Сейчас я без плеч, правда, запасы кэша заморожены в Белуге, я продал «старые» бумаги по 900, «новые» пришли к цене закрытия сейчас, что при таком падении рынка тоже неплохо.

В целом сейчас на рынке ничего не планирую делать, позиции сформированы. На дивиденды докупать по чуть-чуть Ренессанс и Совкомбанк, когда Белуга разморозиться – докуплю больше.

Систему 1\4 миллиона акций оставлю до 6 IPO, позиция большая, но больше не критическая для портфеля. По долям акций в портфеле максимум определил в 20% на одну бумагу, но думаю, лучше это будет максимум в 10%. Задача «сохранить» стала выше цели «заработать».

Портфель на 30 августа 2024 г.

Не знаю, что дальше, возможно дна нет! СВО, ставка ЦБ…всё плохо, если до июня были еще хорошие ожидания, сейчас полная разруха и апатия. Мы с 2022 года находимся в мёртвом боковике…

P.S. Новые вводы – это накопления на отпуск, размещаю в фонде ликвидности и накопительных счетах. Коплю на кругосветку. Через 11 месяцев начну выводить деньги со счета…

Живи. Люби. Путешествуй!

https://t.me/shadrininvest