Как по фандингу определить спрос на валюту. Как заранее понять, какой будет фандинг по доллару и евро (личное мнение)
Друзья,
вчера была нештатная ситуация на Мосбирже:
на 19-00 ещё не было курса ЦБ РФ.
Поэтому фандинг во время клиринга был рассчитан не правильно,
(сначала появились положительные значения фандинга) и
корректировка вариационной маржи будет во время клиринга в понедельник.
(по USDRUBF, EURRUBF фандинг снова максимально отрицательный, третий день подряд).
⚡️Значения фандинга 9 августа:
EURRUBF: -0.09413
USDRUBF: -0.08656.
Корректировки будут проведены в понедельник 12.08.2024 в вечерний клиринг
t.me/moex_derivatives/2805
Расчёт фандинга по курсу ЦБ РФ я сделал в EXCEL и выложил в VIP чате.
Чтобы получить фандинг,
нужно 3 цифры:
- средневзвешенное значение вечного фьючерса с 10-00 до 15-30
(в QUIK),
- курс ЦБ РФ на дату расчёта (объявляют в предыдущий день),
- курс ЦБ РФ на следующий рабочий день (на сайте ЦБ РФ, после 15-30).
Вчера в 13ч. написал в теме «ФОРТС: ВАЛЮТЫ, ТОВАРЫ», что, вероятно,
фандинг по доллару и евро в текущий день снова будет отрицательным,
третий день подряд
(потому что ЦБ РФ сдерживает курс, Si был около 0, а
на межбанке доллар и евро росли к рублю на 1,5%).
В спокойной, штатной ситуации,
фандинг нулевой или положительный.
В экстремальной ситуации (резкий спрос на валюту или срочный слив валюты),
фандинг может быть отрицательным.
После 12 июня (12 июня США объявили санкции на НКЦ) из-за срочного слива валюты фандинг был отрицательным.
В июле — августе среднедневной фандинг по CNYRUBF ниже 0 из-за слива юаней
(риск прекращения торгов юанем на Мосбирже, т.к. Китай опасается вторичных санкций).
Когда на межбанке рост в % значительно больше, чем в Si, Eu, то фандинг может быть отрицательным.
Предлагаю обсудить.
С уважением,
Олег
в июле держал среднесрочную позицию по USDRUBF шорт + Si-9.24 лонг.
В середине недели закрыл, т.к. понял, что начался спрос на валюту и ЦБ РФ будет сдерживать.
В чате писал об этом.
Думаю, те, кто хорошо понимает как определяется фандинг выигрывают у тех, кто относится к ФОРТС как к казино.
и в финансовом результате.
А он положительный.
теоретически,
да.
Курс ЦБ РФ — это средневзвешенный курс на межбанке с 10-00 до 15-30.
Но объём засекречен.
При сильном отклонении от предыдущего значения на Мосбирже и
слабом отклонении USDRUBF, курс ЦБ можно спрогнозировать выше средневзвешенного значения вечного фьючерса.
В этом случае, по формуле, фандинг максимально отрицательный (К2 = 0,1).
Sergio Fedosoni,
можно по DDE серверу скачивать средневзвешенный курс с 10-00 до н/вр и фиксировать в 15-30.
Сегодняшний курс (объявленный вчера) заранее внести в систему.
Да, проблема с прогнозом курса ЦБ РФ.
Как только поставлю курс ЦБ в систему (до опубликования, можно ставить просто прогнозное значение),
моментально в EXCEL будет итоговое значение фандинга.
Котировки межбанка видны, объёмы нет.
Но при значительном отклонении на межбанке и при незначительном отклонении вечного фьючерса в % от вчерашнего значения можно догадаться, что фандинг будем максимальный, т.е. по К2 (сейчас К2 = 0,1).
Да.
Обсуждаем спекуляции на срочке.
Как говорится,
«мухи отдельно, котлеты отдельно».
Тут интерес в другом
ПОЧЕМУ ЭТО ПРОИЗОШЛО
Именно в то время в Курчатове свет пропадал? Разумеется это случайное совпадение !
в Курчатове АЭС !
Город энергетиков!
Кстати —
Там ещё есть водохранилище?
Пойду вангу почитаю…
да,
есть водохранилище.
Как и положено, при АЭС
Я бы сам вычел из USDRUBF базу USDRUB_TOM, да её мне не показывают.
Вот самоделка для золота на часовиках
Везде плюс 5-20-30 руб, кроме редких случаев в начале или конце дня.
Кто и зачем постоянно завышает цену вечного фьючерса над базой?