Путь юного инвестора
Путь юного инвестора личный блог
21 июля 2024, 09:53

📌 Инвестирование в облигации: стабильный доход с приемлемым риском?

❓Сегодня обсудим, какие виды облигаций бывают и на что стоит обратить внимание при выборе эмитента, которому даем в долг?

В прошлой статье мы познакомились с таким понятием, как риск дефолта. Величина риска зависит от финансовой стабильности эмитента.
Рассмотрим основные виды облигаций:

1️⃣ Государственные

Облигации федерального займа (ОФЗ) являются одним из наиболее популярных инструментов инвестирования в России. Они представляют собой государственные ценные бумаги, выпускаемые Министерством финансов РФ для привлечения дополнительных средств в бюджет страны.

➕ Надежность
➕ Высокая ликвидность
➕ Регулярный доход
➕ Возможность выбора срока погашения

➖ Низкая доходность
➖ Риск инфляции
➖ Отсутствие защиты от валютных рисков

📌 Инвестирование в облигации: стабильный доход с приемлемым риском?

2️⃣
 Корпоративные 

Корпоративные облигации — это долговые ценные бумаги, выпущенные компаниями для привлечения дополнительного финансирования. Они выпускаются государственными и частными компаниями для финансирования повседневной деятельности, расширения производства, финансирования исследований или для финансирования приобретений.

➕ Более высокая доходность
➕ Разнообразие выбора
➕ Защита от инфляции

➖ Риск дефолта
➖ Меньшая ликвидность
➖ Отсутствие защиты от валютных рисков

📌 Инвестирование в облигации: стабильный доход с приемлемым риском?

3️⃣ Субфедеральные и муниципальные облигации

Субфедеральные и муниципальные облигации — это долговые ценные бумаги, выпущенные субъектами Российской Федерации и муниципальными образованиями для финансирования своих проектов и программ.

Обладает также более высокой доходностью, чем у ОФЗ, но меньше корпоративных
➕ Поддержка экономики региона
➕ Защита от инфляции

➖ Риск дефолта
➖ Меньшая ликвидность
➖ Отсутствие защиты от валютных рисков

Каждый месяц выпускается огромное число облигаций. Как же разобраться, что купить, чтобы не потерять деньги?

Несколько кредитных рейтинговых агентств присваивают рейтинги разным облигациям, и это может помочь вам оценить финансовую устойчивость эмитента. Эти рейтинговые агентства часто используют разные критерии для оценки риска, поэтому при рассмотрении конкретной облигации рекомендуется сравнивать рейтинги. И лучше иметь в виду, что рейтинговые агентства не всегда точны, и поэтому всегда тщательно изучайте облигации, связанные с ней риски, прежде чем инвестировать.

📌 Инвестирование в облигации: стабильный доход с приемлемым риском?


Сопоставление рейтинговых шкал российских кредитных рейтинговых агентств (Банк России):

📌 Инвестирование в облигации: стабильный доход с приемлемым риском?


Российская рейтинговая шкала агентства НКР:

📌 Инвестирование в облигации: стабильный доход с приемлемым риском?
❗️Вывод:

Инвестирование в облигации может быть выгодным способом диверсификации портфеля и получения стабильного дохода. Однако перед принятием решения об инвестировании необходимо тщательно оценить все риски и потенциальную доходность. При выборе облигаций для инвестирования следует учитывать такие факторы, как срок погашения, уровень доходности, ликвидность и налогообложение. Также не стоит забывать, что важно проводить анализ финансовой устойчивости эмитента и его кредитного рейтинга.

1 Комментарий
  • Двоечник
    21 июля 2024, 12:01
    У самого есть облигации, от каждой твари по паре, немного и взял в этом месяце от офз-ин, кс+% и до валютных… Но в голове все время мысль, что в воюющей стране, в санкциях которые поддерживают даже вроде как наши партнёры, когда цб печатает очень смело, кредиты дороги, налоги и другие отъемы денег повышают, когда весь иностранный технологичный бизнес уехал, когда производство старается переехать " поближе к рынкам сбыта", когда нет выборов, когда воруют милиардами и все эти люди про которых знают все так же на местах… И покупать при этом облигации этой страны это очень смелый и безрассудный шаг.

Активные форумы
Что сейчас обсуждают

Старый дизайн
Старый
дизайн