В декабре 2025 Nvidia отдала $20 млрд за лицензию на технологию Groq и перетянула к себе команду. Компанию при этом не купили, формально она живёт дальше. Мы заходили в Groq при оценке $4,3 млрд. Считайте сами, сколько это в разы. Я считать не буду, прошлое не гарантия....Читать далее

Пятничная новость о том, что Intel после 25 лет позорно вылетает из индекса Dow Jones, уступая место Nvidia — это финал затяжного тектонического сдвига. Аналитический контур Charon Labs давно вел эту бумагу как классический пример контролируемого распределения, где капитал перетекал в TSMC, а заводы генерировали миллиардные убытки....Читать далее

Частные трейдеры часто совершают одну и ту же классическую ошибку: они торгуют изолированные графики, копаясь в отдельных акциях вроде ВТБ или Норникеля и полностью упуская из виду общую картину. В реальности глобальные финансовые потоки — это система сообщающихся сосудов....Читать далее

В продолжение темы шпионского скандала в NVIDIA, где на кону стоят миллиарды Трампа и каналы поставок в Китай, давайте вернемся к главному пострадавшему в этой большой игре. Буквально на днях в нашей первой статье«Анатомия контролируемого распила: почему сырьевой сектор обнуляет стратегии долгосрочных инвесторов Intel»  независимая лаборатория форсайта Charon Labs задала Смартлабу вопрос: чем закончится публикация квартального отчета компании — окончательным моргом или затяжной реанимацией?...Читать далее

Ну что, господа, пока прогрессивное человечество в лице Минцифры США увлеченно искало «китайские бэкдоры» в умных тостерах, на фронтах технологической Холодной войны 2.0 произошел тектонический сдвиг. Причем два главных события уместились в один понедельник, наглядно показав: единого глобального IT-рынка больше нет....Читать далее

В лентах новостных каналов и на Смарт-лабе третью неделю лениво обсуждают доминирование USDT, дивергенцию S&P и финансовые отчеты Anthropic. При этом мимо русскоязычного инвест-сообщества абсолютно незамеченным прошел тихий, но по-настоящему тектонический сдвиг, который ставит под сомнение логику капитализации Nvidia и всего сектора «AI safety»....Читать далее

Lambda — американский GPU-облако, которое сдаёт в аренду мощности на чипах NVIDIA под обучение и запуск ИИ-моделей. NVIDIA сама в числе инвесторов. 6 октября WSJ сообщил: Lambda привлекает до $4 млрд в раунде, который должен стать последним перед IPO....Читать далее

Минимальные цели роста в тренде с 2025 года выполнены. Риск коррекции повышается.
Подтверждением разворота будет пробой уровня 210.14. В случае выхода вниз первой целью станет зона 175.74-189.65. 
Однако, важнее здесь обратить внимание на потенциал снижения куда больше, чем 175....Читать далее

Мне кажется, технологические компании уже попали в ситуацию, когда не вкладывать в ИИ просто нельзя. Даже если пока не совсем понятно, как эти вложения окупятся.
Пока ты считаешь и сомневаешься, конкуренты покупают оборудование, строят дата-центры, нанимают специалистов....Читать далее

Для производителей чипов бум ИИ уже превратился в резкий рост продаж. По данным SIA, в августе мировая выручка отрасли достигла $159,7 млрд против $65,4 млрд годом ранее. Рост в 2,4 раза за год. На десятилетнем графике особенно хорошо видно, насколько сильно рынок ускорился в 2026 году....Читать далее