Может не все ещё знают, но 24 марта состоится Первая межгалактическая встреча смартлаба в Санкт-Петербурге.
Я решил поучаствовать в этом мероприятие и даже подготовлю небольшой доклад на тему: «Какой профиль позиции мы торгуем».
Данная тема навеяна моим крайним постом: "Типичные ошибки при покупке стрэдлла". Доклад будет небольшим минут на 15, где я постараюсь объяснить, какой профиль позиции стоит учитывать в своей торговле. На момент экспирации, текущий профиль позиции или может какой-то ещё?!
Более подробно о мероприятии по ссылке: http://smart-lab.ru/blog/mytrading/41881.php

Допускаю, что это просто совпадение, но после публикации своего видео «Ловушка для „Черного Лебедя“ в сети на различных форумах стал замечать, что многие торгуют стрэдллы/стрэнглы и пытаются строить обратно-пропорциональные спрэды на путах. Это в принципе и понятно, так как волатильность находится на низких уровнях, рынок забрался высоко и есть соблазн сыграть на его падении и росте волатильности.
Но практически все совершают множество ошибок при открытии вышеупомянутых стратегий. И мне не понятно почему? Потому что и книгах и на моём сайте говорится об абсолютно чётком подходе к открытию данных стратегий.
Но прежде, чем приступить к объяснению ошибок, расскажу немного, как пытался я поймать волатильность и падение рынка.


( Читать дальше )

Хорошие новости для моих читателей, а также для всех тех, кто активно интересуется опционами.
Совсем недавно я писал, что сайт optiontraders.ru выходит на международный уровень. И о том, что мне посчастливилось познакомиться с Дэн Шериданом (Dan Sheridan), который в Америке по праву считается одним из опытных опционных трейдеров, имеющего свою собственную программу обучения начинающих трейдеров. Также Дэн активно проводит вебинары там у себя в Америке и имеет в этом большой опыт.
Но, теперь праздник приходит и в Россию. По моей просьбе Дэн любезно согласился провести вебинар и у нас на тему: “Как получать ежемесячный доход с опционами?” на площадке компании iLearney.
Известный американский трейдер Дэн Шеридан расскажет об основах торговли опционами, как она строится и работает. Обсуждение будет касаться только основ данного подхода, поэтому вебинар рассчитан на начинающих и практикующих опционных трейдеров.


( Читать дальше )

Nick Pritzakis
www.QuestOptions.com
Поведение опциона на деньгах отличается от поведения опционов в деньгах или вне денег.  Время и волатильность влияют на все эти типы опционов по-разному. Например, один из трейдеров покупает опцион на деньгах за 10 дней до экпирации, а второй трейдер покупает опцион глубоко вне денег также за 10 дней до его истечения.
Если рынок начинает расти, то только первый трейдер окажется в выигрыше. Почему? Из-за их выбора страйка опциона.
Так какой страйк вы должны купить или продать? Ответ зависит от рыночной ситуации и вашего мнения о ней. Что я хочу сделать, так это представить вам ещё один Грек, который может помочь вам в вашем процессе принятия решений. Этот грек называется Lambda.
Лямбда измеряет чувствительность цены опциона к изменению цены фьючерса. Лямбда оценивает, насколько изменится стоимость опциона при изменения цены фьючерса на 1%.

( Читать дальше )

5 причин почему большинство людей теряет деньги при торговле опционами на фьючерсы.
И как этого избежать.
Nick Pritzakis
www.QuestOptions.com

1. Недостаточно знаний:  Слишком часто начинающему трейдеру так не терпится заработать свой миллион приступить к торговле и работе с опционами, что они перескакивают через этап получения хоть каких-то знаний и с головой ныряют в  процесс торговли. Или они считают, что им достаточно знать только пару каких-то вещей, а остальное приложится. Такой подход может оказаться достаточно дрогостоящим. Несмотря на то, что изучение опционов отнимает какое-то время, в перспективе затраченное время может с легкостью превратиться в звонкую монету.

( Читать дальше )

Спешу сообщить, что для тех, кто интересуется торговлей опционами на американской бирже с использованием торгового терминала thinkorswim, компания ilearney.ru выложила в записи мой вебинар, посвещённый обзору данного торгового терминала. Я рассматривал терминал, исходя из своего опыта его использования, то есть рассказавал о том, чем пользуюсь сам на ежедневной основе. Не скажу, что обзор получился абсолютно подробным с разбором каждой функцией и т.д., но может дать представление о том, как можно пользоваться данным терминалом на первоначальном этапе.
Запись вебинара по ссылке.

Nick Pritzakis
www.QuestOptions.com
Надеюсь, вам понравились пост и видео об основах опционной торговли на прошлой неделе; цель этого видео заключается в том, чтобы вы начали думать об опционах в 3-D.
Сегодня я хочу показать вам еще один пример того, как фьючерсы и опционы связаны друг с другом. Ниже я собираюсь рассказать вам о важности синтетической фьючерсной позиции.
Почему это важно?
• Я считаю, что это основа понимания того, как управлять позицией.
• Благодаря этому знанию вы сможете с большей лёгкостью управлять позицией в нестабильных рыночных условиях.
• Потенциально это может спасти вас в сложных ситуациях, когда рынок опционов становится менее ликвидными, или когда возрастает спрэд между спросом и предложением.
Я серьезно.
Вы действительно должны знать и понимать эту взаимосвязь целиком и полностью, прежде чем перейти к изучению конкретных опционных стратегий.


( Читать дальше )

Волатильность на рынках находится на минимальных уровнях. С другой стороны на рынке царит позитив, если уже не эйфория. Рынки практически безоткатно растут с середины декабря, несмотря на негативные события в Европе. И находятся возле своих прошлогодних максимумов. Обычно в такие дни и прилетают Черные Лебеди. Их появление, как правило, сопровождается снижением рынков и возрастанием волатильнос
ти. Отсюда возникает вопрос, как расставить ловушку, так чтобы поймать лебедя и заработать? При этом, я бы больше акцентировал внимание именно на том, как заработать от изменившейся волатильности, чём от изменения цены. Потому, что я не умею и не хочу делать направленную позицию. В своём видео я хочу поделиться с вами своими соображениями, как можно заработать на волатильности. Я попытался простыми словами объяснить, какую стратегию я бы использовал, а какую нет.

Кто из трейдеров об этом не мечтает!  Но это требует решения и преодоления многих проблем. Во-первых, необходимы выдержка и понимание того, когда это можно сделать. Во-вторых, нужно решить, на чём трейдер хочет заработать. То ли на резком движении цены, то ли на повышении волатильности или на том, и том. И последнее, выбрать стратегию, которая будет наиболее эффективно решать поставленные задачи.
В своём видео я хочу показать вам две позиции и сравнить их с точки зрения эффективности при игре на изменении волатильности.
Само видео уже монтируется и будет доступно сегодня вечером. Запасайтесь попкорном, так как продолжительность 26 минут.

Одной из наиболее сложных концепций, с которой сталкивается трейдер, приходя на рынок опционов, это понимание того, что движение цены базового актива это не единственный фактор, влияющий на изменение стоимости опциона.
Допустим, вы купили акции XYZ по цене $100, и если цена акции возросла со $100 до $102, то вы заработаете $2 на каждую приобретённую акцию. Если у вас 100 акций, купленных по $100, то общий заработок составит 100 х 2=$200.
Всё просто. Когда вы имеете дело с акциями или фьючерсами, то единственное, что имеет значение  - это движение цены данного актива.
С другой стороны, если вы купили опцион Call со страйком $100, и цена акции двинется со $100 до $102, то сколько вы тогда заработаете?
И ответ будет:
Я НЕ ЗНАЮ, так как есть даже вероятность того, что позиция будет убыточной.
И причина заключается в том, что когда вы торгуете опционами, динамика изменения цены это не единственный фактор, влияющий на получение профита или убытка по опциону.


( Читать дальше )