комментарии Виталий Маслов на форуме
-
Все-таки заняли у Иволги
www.e-disclosure.ru/portal/event.aspx?EventId=fUHsauB850u-Av1IxDTb7WQ-B-B
P/Е = 41 т.е. красная цена акции 250 руб, для больших оптимистов на долгосрок — 500
руб. но на долгосрок лучше взять лукойл/газпром нефть — те гарантированно будут платить дивы + цена на нефть будет 100-120 $/бочка в следующем году
EV/EBITDA = 29,5 тоже очень большой
Максим, У яндекса P/E 80 и ему это не сильно мешает, ввиду отсутствия альтернатив.
Свин Копилкин (Дмитрий), но о Яндексе все знают, а тут ноунейм.
Виталий Маслов, это для вас ноунейм, а кто в теме кибербеза, это компания номер 1 в рф
Дмитрий, о да, вот они непризнанные киты, успех обеспечен!P/Е = 41 т.е. красная цена акции 250 руб, для больших оптимистов на долгосрок — 500
руб. но на долгосрок лучше взять лукойл/газпром нефть — те гарантированно будут платить дивы + цена на нефть будет 100-120 $/бочка в следующем году
EV/EBITDA = 29,5 тоже очень большой
Максим, У яндекса P/E 80 и ему это не сильно мешает, ввиду отсутствия альтернатив.
Свин Копилкин (Дмитрий), но о Яндексе все знают, а тут ноунейм.
Спекулятивно акции Softline могут быть интересны — Универ Капитал
Softline объявил диапазон цены размещения в ходе предстоящего IPO. Он составит $7,5-10,5 за бумагу. Что дает будущую капитализацию эмитента на уровне 1,5-2 млрд USD. При обороте за 2020год в 1,8 млрд USD. Из-за того, что основной доход компании приходится на продажу чужих IT-продуктов, несмотря на значительный оборот, EBITDA за 2020 год составила 52 млн USD, при том, что чистая прибыль составила -2,2 млн USD.
Как и со многими другими быстрорастущими IT-компаниями, стандартные оценки через текущие мультипликаторы ничего интересного инвесторам не дают. Капитализация на уровне оборота. При том, что EV/EBITDA составит 30-40. По нашим расчетам, эмитент сможет получать чистую прибыль на уровне 10% от EBITDA, что дает коэффициент P/E 300-400.
Но если посмотреть на эмитента под другим углом, ситуация улучшается. Оборот бизнеса с 2006 по 2020 ежегодно растет на 25%. Похожими темпами растет и EBITDA — под 20% в год. Это достигается за счет активных сделок M&A 16 уже проведено, и 30 сделок готовятся. В результате, компания уже присутствует более чем в 50 странах мира. Если экстраполировать эти темпы роста в будущее, к 2025 году можно получить следующие показатели: EBITDA, 150-200 млн USD, чистая прибыль на уровне 20-30 млн USD. Для российского фондового рынка даже будущие мультипликаторы выглядят завышенными, но эмитент уже вышел в своем бизнесе за пределы России, и будет размещаться на LSE. Международные инвесторы могут смотреть на бизнес Softline, как на одного из лидеров в мире в своем сегменте. Спекулятивно акции эмитента могут быть интересны. Но фундаментально эмитент станет интересен в момент перехода от стратегии M&A к гашению долга, когда чистая прибыль и EBITDA станут ближе друг к другу.
Тузов Артем
ИК «УНИВЕР Капитал»
Авто-репост. Читать в блоге >>>
stanislava, у них аналитика поверхностная без понимания бизнеса и стратегии, будущем ИТ, активной фазы роста ИТ. Софтлайн один из крупнейших ИТ-интеграторов в России с присутствием + экспансией на глобальные рынки с огромной экспертизой, а доля ИТ-услуг в этом году прогнозируется в районе 31% от общей доли прибыли. Отличный актив в портфель на долгосрок, почти уникальный на сегодня в российском ФР. ИМХО
edd, Так оно, но при чистой прибыли $2 млн. размещаться под $1,5-1,8 млрд…
Alex, в сфере ИТ это не имеет значения, EV/EBITDA в среднем сравнима с иностранными аналогами. Читая прибыль 12 прогнозная. 2.2 в ковидный год была )
edd, Это с какими аналогами, кто еще ретейлит винду?
Отчет вышел
аналитики ожидали прибыль -0,24 а вышло -0,61 на акцию
Но выручка выросла на 9% относительно 1го квартала 2020
Активы еще немного упали
Клиентов стало побольше относительно 4го квартала 2020 на 2%
Вот сам отчет
investor.alteryx.com/news-and-events/press-releases/press-release-details/2021/Alteryx-Announces-First-Quarter-2021-Financial-Results/default.aspx
Максим Соколов, аналитики ожидали -0,24 по Non-GAAP по отчету это -0.08
Виталий Маслов, Non-GAAP ожидали -0.10
Максим Соколов, хз что у тебя за аналитики, спецом гуглинул и большинство используют нон-гап, тот же Zacks www.zacks.com/stock/news/1479190/alteryx-ayx-to-report-q1-earnings-whats-in-the-cards?art_rec=quote-stock_overview-zacks_news-ID01-txt-1479190
Виталий Маслов, сравните 1й кв 2020 и первый кв 2021. Зачем гуглить аналитиков, когда отчет есть, где все черным по белому написано
Максим Соколов, нафига тогда ссылаться на аналитиков, когда сам «вроде как аналитик»…Отчет вышел
аналитики ожидали прибыль -0,24 а вышло -0,61 на акцию
Но выручка выросла на 9% относительно 1го квартала 2020
Активы еще немного упали
Клиентов стало побольше относительно 4го квартала 2020 на 2%
Вот сам отчет
investor.alteryx.com/news-and-events/press-releases/press-release-details/2021/Alteryx-Announces-First-Quarter-2021-Financial-Results/default.aspx
Максим Соколов, аналитики ожидали -0,24 по Non-GAAP по отчету это -0.08
Виталий Маслов, Non-GAAP ожидали -0.10
Максим Соколов, хз что у тебя за аналитики, спецом гуглинул и большинство используют нон-гап, тот же Zacks www.zacks.com/stock/news/1479190/alteryx-ayx-to-report-q1-earnings-whats-in-the-cards?art_rec=quote-stock_overview-zacks_news-ID01-txt-1479190Отчет вышел
аналитики ожидали прибыль -0,24 а вышло -0,61 на акцию
Но выручка выросла на 9% относительно 1го квартала 2020
Активы еще немного упали
Клиентов стало побольше относительно 4го квартала 2020 на 2%
Вот сам отчет
investor.alteryx.com/news-and-events/press-releases/press-release-details/2021/Alteryx-Announces-First-Quarter-2021-Financial-Results/default.aspx
Максим Соколов, аналитики ожидали -0,24 по Non-GAAP по отчету это -0.08
Владелец концерна «Покровский» (Ростов-на-Дону) Андрей Коровайко и нескольких его подчинённых подозреваются в вымогательстве имущества, рейдерских захватах сельхозпредприятий. Против них возбуждено уголовное дело по ст. 163 УК РФ, написал в фейсбуке бизнес-омбудсмен Борис Титов.
Сергей Казаченко, он это еще вчера написал и в вк так же. Только вот конкретики не прибавилось, официальных и развернутых объяснений не последовало ни с одной ни с другой стороны, МВД так же молчит. Все что есть — отписка в e-disclosure.ru от руководителя племзавода, куча похожих статей в различных региональных сми и сайтах, хотя и интерфакс уже подсуетился, ну и интервью от еще одного управленца концерна в котором говорится, что уголовные дела, вроде как, открыты не только на адвоката www.mk.ru/incident/2021/04/07/neozhidannyy-povorot-v-dele-bandy-capkov.html
При размещении менее 100 бумаг можно ли купить (30-50)?
Виталий Васев, там минималка 300шт.
Лучше допка, чем облиги под 12.5
webmaestro, облиги тоже будут ))) 500 лям берут под 11.5%.
Александр Е, а когда облигация появится не подскажите?
aprelsky, 18 августа размещение.
Чтобы купить акции, выберите надежного брокера:
