Sid_the_sloth
Sid_the_sloth личный блог
30 декабря 2023, 19:57

🎅🏻Новогодняя супер-подборка облигаций с купоном от 15%

Все мы любим получать регулярные купончики. А регулярно получать БОЛЬШИЕ купончики — это же ещё лучше!

При такой задранной в небо ключевой ставке найти облигации с эффективной доходностью к погашению выше 15% — вообще не проблема. Большинство старых выпусков за последние полгода сильно просели в цене и их общая доходность подтянулась к реальным рыночным условиям. Но купоны у многих из них откровенно вяленькие — 10, 9, у кого-то даже 8 процентов.

🤔А вот найти хорошие облигации с номинальной купонной выплатой 15%, да при этом ещё и зафиксированной на весь срок — т.е. без «лесенок» и прочей придури — уже не так-то просто. Особенно, чтобы при этом рейтинг эмитента не был каким-то маргинальным — ну хотя бы не ниже BBB+.

Но я постарался и такие облигации нашел. А чтобы не пропускать свежие подборки отличных инвестиционных инструментов от меня, подпишитесь на мой полезный и юморной телеграм.
  🎅🏻Новогодняя супер-подборка облигаций с купоном от 15%

Я ленивый инвестор, и люблю когда мне всё понятно и прозрачно по условиям с момента покупки и до самого погашения.

⛔Поэтому отметаем облигации с офертой (что put, что call) — я не хочу проснуться однажды утром и увидеть, что эмитент теперь крутит мои деньги под 0.01% годовых вместо изначально предложенных 15%. Можно, конечно, настроить себе напоминалки и следить за приближающимися офертами, но оно нам надо? Ведь в мире есть столько куда более увлекательных занятий.

Итак, критерии отбора следующие:

  • Фиксированный купон не меньше 15% на весь срок обращения;
  • Кредитный рейтинг не ниже BBB+;
  • Без оферты.

При заданных жестких условиях, подходящих выпусков облигаций оказывается не так уж много — всего 7 штук. Зато это те облигации, которые я смело могу рекомендовать взять самому себе в долговой портфель.

👉Раздумывал, в каком порядке расположить выпуски бумаг, и решил сделать это просто по алфавиту. Сохраняйте статью себе в Избранное, чтобы после Нового года можно было вернуться к ней и выбрать облигации по душе. Лично я именно так и собираюсь поступить.

⛽️Аэрофьюэлз 002Р-02

Компания оказывает услуги по обеспечению авиатопливом российских и иностранных авиакомпаний в РФ и входит в международную структуру «Аэрофьюэлз Групп», работающую в 150 странах мира.

● ISIN: RU000A107AW3
● Размер купона: 16%
● Текущая доходность к погашению: 17,1%
● Периодичность выплат: 4 раза в год
● Амортизация: да
● Дата погашения: 27.11.2026
● Рейтинг: ruBBB+ (Эксперт РА)

🚜 Интерлизинг вып. 7

Универсальная лизинговая компания, в портфеле которой более 15 видов имущества — в основном грузовой и легковой автотранспорт, а также дорожно-строительная и сельскохозяйственная техника. Головной офис в Питере, 50 подразделений на территории РФ.

● ISIN: RU000A1077Х0
● Размер купона: 16%
● Текущая доходность к погашению: 16,35%
● Периодичность выплат: 12 раз в год
● Амортизация: да
● Дата погашения: 31.10.2026
● Рейтинг: ruА- (Эксперт РА)

💡 ИЭК Холдинг вып. 2

Компания осуществляет производство и поставки электротехнического (под брендом IEK) и светотехнического оборудования (IEK Lighting), продукции для телекоммуникаций (бренд ITK), а также оборудования промышленной автоматизации (ONI).

● ISIN: RU000A107Е08
● Размер купона: 16.25%
● Текущая доходность к погашению: 16,52%
● Периодичность выплат: 12 раз в год
● Амортизация: нет
● Дата погашения: 09.12.2024
● Рейтинг: ruА- (Эксперт РА)

💍Санлайт 1Р1

Sunlight (ООО «Солнечный свет») — розничная сеть мультибрендовых ювелирных магазинов, принадлежащая группе «Оникс». На данный момент сеть насчитывает 620 магазинов в более чем 230 городах России.

● ISIN: RU000A1074Q1
● Размер купона: 15.25%
● Текущая доходность к погашению: 13,63%
● Периодичность выплат: 12 раз в год
● Амортизация: нет
● Дата погашения: 17.04.2025
● Рейтинг: ruА- (Эксперт РА)

🚛 Эволюция ЛК вып. 1

Крупная частная лизинговая компания, созданная в июне 2020 года. Основным сегментом специализации является передача в лизинг легкового и грузового автотранспорта. Головной офис в Москве и 61 подразделение по всей России.

● ISIN: RU000A107GV2
● Размер купона: 16.75%
● Текущая доходность к погашению: 17.57%
● Периодичность выплат: 4 раза в год
● Амортизация: да
● Дата погашения: 22.12.2026
● Рейтинг: ruBBB+ (Эксперт РА)

🚚Элемент лизинг вып. 6

Универсальная лизинговая компания, в портфеле которой преобладает грузовой автотранспорт, а также строительная и дорожно-строительная техника. Головной офис компании находится в Москве, 100 офисов продаж расположены по всей РФ.

● ISIN: RU000A1071U9
● Размер купона: 15.5%
● Текущая доходность к погашению: 15.46%
● Периодичность выплат: 12 раз в год
● Амортизация: да
● Дата погашения: 02.10.2026
● Рейтинг: ruА (Эксперт РА)

🔌ЭТС вып. 5

ООО «Энерготехсервис» осуществляет деятельность в области строительства и эксплуатации малых объектов генерации. Основными направлениями деятельности компании являются генерация электроэнергии, производство и продажа оборудования, эксплуатация и техническое обслуживание, капитальный ремонт и строительство.

● ISIN: RU000A107D74
● Размер купона: 16.25%
● Текущая доходность к погашению: 15.84%
● Периодичность выплат: 12 раз в год
● Амортизация: да
● Дата погашения: 02.12.2025
● Рейтинг: ruА- (Эксперт РА)

Вместо эпилога

Итак, есть 7 выпусков облигаций с заданными условиями, три из них приходятся на лизинговые компании. При этом большинство из рассмотренных бумаг (5 выпусков) платят купоны ежемесячно, остальные — ежеквартально. Также почти для каждого выпуска, кроме ИЭКа и Санлайта, предусмотрена амортизация.

💼В моем портфеле из перечисленных бумаг на текущий момент присутствуют облигации Аэрофьюэлз и ЛК Эволюция. Набор этих позиций продолжается.

Перед этим рассказывал, какие 7 дивидендных акций являются лучшими в 2024 году по мнению Сбера:
ТОП-7 дивидендных акций на 2024 год от аналитиков Сбера

--------------------

✅Ещё больше интересного — в моем телеграм-канале
Мой блог в Дзене: Инвестор Сид
Профиль в Тинькофф Пульс: sid_the_sloth

10 Комментариев
  • Константин Кутузов
    30 декабря 2023, 20:49
    Для полного счастья ещё проанализировать финансовое состояние за последние три года, а то рейтинг — это, конечно, хорошо, но большой веры нет.
  • Roman Smirnov
    30 декабря 2023, 21:02
    долго нах. нам надо здесь и сейчас 16% суточных
  • Путешественник
    30 декабря 2023, 23:34
    Вот эти лизинговые компании, я уверен, такие закредитованные, что в момент могут дать и 30-южоходность и просто дефолтнутся. Это жуткие схематозы. Вы видели доходность м-видео облигов? или Сегежи? Денег не жалко в это г… но вкладывать из-за лишних пары %%?
  • Алексей
    31 декабря 2023, 00:25
    Какая глупость поставить фильтр в 15% на размер купона, а не на доходность. И ещё ведёте телеграмм канал… Вы упустили кучу более интересных облигаций. При купоне как вы сказали в 8 процентов, вы можете найти облиги с доходностью 15%, вы просто купите их в количестве больше чем тех у которых купон 15% за те же деньги. И получите абсолютно также купонные выплаты.
    • Константин Кутузов
      31 декабря 2023, 08:20
      Алексей, и будете сидеть до погашения ибо сейчас они ниже номинала скорее всего
      • Алексей
        31 декабря 2023, 08:53
        Константин Кутузов, не совсем верно, хотя доля правды в ваших словах есть. Динамика движения тела облигации зависит от дюрации, а не от купона. Т.е. при изменении ставки в любую сторону и облигация с купоном 8 и облигация с купоном 15 двинутся в одну и туже сторону в цене. Размер движения будет незначительно отличаться, в этом и есть правда в ваших словах.
      • Олег Иванов
        31 декабря 2023, 10:39
        Константин Кутузов, в чем плохо сидеть до погашения, там уж не такая конская дюрация. А если просто деньги припарковать, есть LQDT например, даёт процентов 15 сейчас спокойно
        • Константин Кутузов
          31 декабря 2023, 11:32
          Олег Иванов, Ну, собственно, тем и плохо, что нужно сидеть до погашения)) чем больше дюрация — тем хуже
  • Олег Ю
    31 декабря 2023, 10:02
    Аэрофьювелз, интерлизинг у них АМОРТИЗАЦИЯ это значит что тело облиги будет сокращаться и % тоже, стоит открыть купоны и посмотреть
  • cerlinarium
    31 декабря 2023, 15:58
    Мусор какой то.

Активные форумы
Что сейчас обсуждают

Старый дизайн
Старый
дизайн