Итоги торгов за 20.10.2023

Коротко о торгах на первичном рынке

20 сентября на первичном рынке ВДО новых размещений не было.

В пятницу были выкуплены оставшиеся бумаги на 766 млн выпуска АйДи Коллект 05. Трехлетние облигации с ежемесячным купоном 16% годовых общим объемом 900 млн рублей были размещены в течение двух дней за 112 сделок. Средняя заявка — 8 млн рублей. Медиана — на уровне 16 тыс. рублей. Наиболее популярная заявка — 1 тыс. рублей. Сделка с максимальным объемом была зафиксирована 20 октября, ее объем составил 600 млн рублей. Остальные крупные заявки не превышали 50 млн рублей. На розничный спрос пришлось всего 1,3% (11,4 млн рублей) от общего объема выпуска.

Ликвидность выше 10 млн рублей на первичных торгах наблюдалась по двум выпускам:

• Двухлетние облигации ООО Т1 001Р-01 были выкуплены на 46 млн рублей. После увеличения объема эмиссии с 1 до 2 млрд рублей доля размещенных бумаг 49% (979 млн рублей). На вторичном рынке динамика цены направлена в сторону снижения, однако котировки остаются пока выше номинала (100,06%).
• Пятничный объем выкупа по выпуску АБЗ-1 001P-05 составил 27,4 млн рублей. Облигации объемом 2 млрд рублей размещены на 22,33% (447 млн).

Дневной объем выкупа облигаций ЛК Роделен БО 002P-01 в сумме вышел 7,2 млн рублей. За 9 дней размещено облигаций на сумму 495 млн рублей (66%).

Пятничный выкуп выпуска Сибирское Стекло БО-П04 составил почти 4 млн рублей. Доля выкупленных облигаций с ежемесячным купоном 17% годовых увеличилась до 80,3% (241 из 300 млн рублей). С высокой вероятностью облигации будут размещены в ближайшие дни.

Продолжается размещение выпуска ФПК Гарант-Инвест БО 002Р-07. Пока институциональные инвесторы вкладывают свободную ликвидность в новые выпуски, появившиеся в последние дни, частные вложили почти 1,5 млн рублей в облигации эмитента с качественным уровнем кредитного рейтинга BBB.

Впрочем, и выпуски компаний с меньшим рейтингом, но широко известных розничным инвесторам, также продолжают пользоваться у них спросом, тем более те, у которых на вторичном рынке поддерживаются стабильные котировки, например, Группа Продовольствие 001P-03.

Наименьшим спросом пользовался выпуск МФК Быстроденьги 002Р-03: несмотря на купон 21%, инвесторы купили буквально десяток бумаг. Такая же ситуация наблюдается и по выпуску БИЗНЕС АЛЬЯНС 001P-02, правда, с существенно меньшим купоном — 16,5% при том же рейтинге, и с организатором в лице крупного известного банка — «АБ «РОССИЯ».

Видимо, финансовые компании пользуются сейчас меньшим спросом у розничных инвесторов, чем представители реального сектора экономики.

Коротко о торгах на вторичном рынке

Первые строчки топ-5 по объему торгов преимущественно заняли облигации свежих выпусков. Так, выпуск ЯТЭК 001Р-03, размещенный 13 октября, занял первую строчку рейтинга с дневным объемом торгов 46 млн рублей. Также в этом списке оказался выпуск Элемент Лизинг БО 001P-06 с дневным объемом 35 млн рублей, размещение которого состоялось 18 октября. Замыкают рейтинг облигации Сибирское Стекло БО-П04 с дневным объемом торгов 21 млн рублей.

В рейтинге по росту цены отметим два ликвидных выпуска.

За 20 октября котировки выпуска Солид-Лизинг ООО 01 поднялись с 97,43% до 100%. Дневной объем торгов 2,7 млн рублей является максимальным в этом месяце. Напомним, что выпуск эмитента серии 001Р-03 объемом 110 млн рублей будет погашен уже в декабре.

Также растут цены у выпусков компании «Феррони». Облигации серии БО-П01 выросли в цене на 1,49 б.п. (до 77,99%). За прошедшую неделю дневной объем торгов не опускался ниже 1 млн рублей. Положительный настрой инвесторов вызвали новости, связанные с подписанием соглашений с большинством кредиторов.

Сразу два выпуска эмитента «Пионер-Лизинг» попали в рейтинг по снижению цены.

Цена облигаций серии БО-П03 снизилась до 103% (-1,57%). Ближайшая выплата купона 5 ноября пройдет по ставке 18% годовых (ставка ЦБ + 6%,), а следующая будет 5 декабря по ставке 19% годовых.

По выпуску БО-П02 плавающая ставка еще выше — +6,25% к ключевой. 19 ноября купон будет выплачен по ставке 19,25% годовых. По итогам пятничных торгов цена 103,98% от номинала оказалась максимальной среди всех выпусков эмитента, несмотря на дневное снижение на -1,5 п.п.

Суммарный объем торгов в основном режиме по 359 выпускам составил 706,7 млн рублей, средневзвешенная доходность — 14,92%.

Следим за объемами торгов в нашем сегменте облигаций: в интерактивном графике, таблице текущих размещений и лучших ценных бумаг по объему торгов, доходности и изменению цен — в ВДОграфе.

Данная информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией или рекламой, и финансовые инструменты либо операции, упомянутые в данном материале, могут не соответствовать вашему инвестиционному профилю, финансовому положению, опыту инвестиций, инвестиционным целям.