Начало пути трейдера

Осознание и принятие необходимых и неизбежных убытков является эмоциональным фундаментом для выстраивания всей торговой системы. Звучит очень небанально и непривычно, но в этом и лежит суть подхода к пониманию психологии торговли на фондовом рынке. Определив для себя неизбежность потерь, ты начинаешь работать над четким определением мест возникновения убытков, способами ограничения их размера и триггерами (сигналами, паттернами) для их предупреждения. Другими словами – начинается аналитическая работа по локализации и минимизации риска получения убытка. Именно с этой ступени начинает выстраиваться система управления рисками (тот самый пресловутый риск-менеджмент), а вокруг нее – и вся торговая система (в деталях о торговой системе я расскажу в пятой главе, а об управлении рисками – в десятой и одиннадцатой главах).

И так, в дополнение к озвученной уже аксиоме, что убытки при торговле на фондовом рынке – это неотъемлемая часть торговой системы, необходимо добавить еще две:

1. Первые сливы депозитов неизбежны от слова совсем. А значит – их надо запланировать и ограничить (минимизировать). Нужно выделить небольшой депозит, который, с одной стороны, не жалко потерять, но, с другой стороны, его потеря должна доставить определенную боль– не слишком большую, чтобы не впасть в депрессию и вляпаться в цепочку опрометчивых поступков, но и не слишком маленькую, чтобы её можно было забыть на следующий день или через неделю. Боль от потери должна запустить процессы самоанализа, рефлексии и выявления своих слабостей, которые требуют корректировки и контроля. Всякие демо- и копеечные счета – это хорошо для знакомства с механикой торгов и изучения торгового терминала, но не имеет ничего общего с отработкой навыков торговли и развития своей психологии. У каждого человека своя индивидуальная шкала боли и порог чувствительности, поэтому нет универсального совета по размеру учебного депозита, но по личному опыту могу сказать, что размера от одной третьей до половины размера зарплаты за месяц – вполне достаточно во всех смыслах.
2. Первые сливы происходят из-за самоуверенности, подкрепленной отсутствием навыков, которые нарабатываются только годами активной практики. То есть, никаких «я научился» и «я теперь трейдер» при первых успехах и даже после первого слива депозита. Практически все молодые трейдеры совершают очень большую ошибку, когда уже после первых сливов и на волне своих первых успехов в торговле заводят на депозит крупную сумму денег, не имея, де факто, ни понимания рынка, ни опыта торговли в условиях кризиса, не зная резких обвалов и медвежьего рынка (падающего тренда на среднем сроке). Доставляемая им боль от неизбежных убытков заводит разум в угол и запускает страшные деструктивные процессы, приводящие не только к потере самообладания и своего депозита, но и к долгам, нервным срывам и еще более тяжелым последствиям (не только для себя, но и окружающих). Все встают на этот путь, но вопрос лишь в дистанции, насколько далеко придется углубиться в бездну разрушения, пока не сработает стоп-кран?

Как известно из курса экономической теории, рынки живут циклами – регулярными колебаниями уровня деловой активности от экономического бума до экономического спада. В цикле деловой активности выделяются четыре четко различимые фазы: пик, спад, дно (или «низшая точка») и подъём. Я не буду вдаваться в причины и механики экономических циклов, но отмечу один важный момент – мы живем внутри нескольких циклов одновременно. Основные циклы имеют длительность – 3-4, 7-11, 15-25 и 45-60 лет. В каждый момент времени мы находимся в одной из четырех фаз каждого из этих циклов, и они влияют друг на друга. Так, например, снижение экономической активности и рынков в фазе спада в рамках цикла 3-4 лет внутри фазы подъёма в рамках цикла 7-11 лет – будет неглубоким с хорошей перспективой последующего роста на новые высоты, а вот снижение при совпадении фаз спада в рамках двух или трех циклов грозит перейти в обрушение и депрессию.

А теперь, уважаемый читатель, подумай и ответь на вопрос – сколько же нужно времени торговать на учебном депозите, чтобы обрести минимальное понимание рынка?

Да, нужно минимум три-четыре года активной практики на рынке без перерывов, чтобы застать все фазы малого экономического цикла и обрести минимальный, но целостный набор торговых и аналитических навыков, уроков для собственной психики, а также доработать свою торговую систему с учетом этого опыта под все фазы рынка. И только после этого можно начинать увеличивать свой депозит на следующий цикл, и то – не резко, в десятки раз, а постепенно (продолжая мой пример с начальным депозитом в треть или половину зарплаты – второй депозит будет от полной месячной до двух-трех зарплат).

Существует простое правило для новичков при увеличении размера депозита – если увеличение торгового депозита приводит к сопоставимому увеличению прибыли от торговли (то есть – к сохранению или увеличению процента доходности на капитал), то увеличение оправдано. Если же нет – значит депозит надо возвращать к предыдущему размеру. Это чистая психология – торговля парой сотен тысяч рублей в корне отличается от торговли парой миллионов или десятков миллионов рублей. Но, в любом случае, увеличение депозита в первые два года практики только увеличивает общие убытки. Тут никаких чудес, а лишь закономерность и теория вероятности, одаривающая несколько единиц новичков выдающимися результатами.

@ThePearlDiver